卡债余额连续两个月增加……“拆东墙补西墙”式转贷也急剧增长

因贷款管制而一度停滞的信用卡贷款余额，在去年10月和11月连续两个月重现增长势头。尤其是随着各信用卡公司之间的转贷贷款也有所增加，经济放缓与银行业贷款限制交织下，家庭资金状况正呈现出日趋紧张的氛围。

据信贷金融协会透露，以2023年11月底为基准，九大主要信用卡公司（乐天、BC、三星、新韩、友利、韩亚、现代、KB国民、NH农协卡）的信用卡贷款余额为42.5529万亿韩元，较上月增长1.14%。这是一年多以来的最高月度增长率，且继10月增长0.57%之后，已连续两个月保持上升趋势。这与去年6月至9月连续四个月减少的局面形成了鲜明对比。

信用卡贷款通常比银行信用贷款手续更简便、审批门槛也更低，是有紧急资金需求者的主要金融手段。去年6月，金融委员会为加强家庭债务管理，将信用贷款总额度限制在个人年收入的100%左右，信用卡贷款也被包含在内。受此措施影响，信用卡贷款需求一度萎缩，但在第四季度又重新转为增长。

尤其引人注目的是信用卡转贷贷款余额的增加。这是指未能偿还现有信用卡贷款的客户，从同一家信用卡公司再次贷款以偿还旧债的方式，其余额也从9月的1.3611万亿韩元持续增长至11月的1.5029万亿韩元。业界认为，自第四季度起，由于商业银行的家庭贷款总量管制加强，难以从银行获得贷款的消费者纷纷涌向了信用卡公司。

在此趋势背后，也存在经济整体放缓及民间资金状况恶化的结构性因素。部分个人投资者中，为搭乘股价上涨浪潮而进行的"借贷投资"也再度活跃起来。就11月而言，分析认为10月中秋假期后延滞的资金需求集中爆发也产生了影响。

信用卡行业预计今年形势仍不容乐观。一方面，因加盟店手续费下调导致传统收益来源的手续费收入减少；另一方面，贷款业务也因当局管制而增长受限。韩国信用评级预计，今年信用卡行业将不得不延续保守的稳健性管理。

这一趋势短期内很可能持续。若银行业保守的贷款基调保持不变，信用卡贷款作为紧急资金需求的替代渠道，其增长势头或将延续。不过，鉴于高利率环境持续，家庭的利息负担和逾期风险管理也相应成为愈发重要的课题。