Analyse des dernières tendances des cryptomonnaies de Gate (18 novembre) : Bitcoin tombe en dessous de 92 000, opportunité de rebond à la baisse ?

Le 18 novembre, le prix du Bitcoin (BTC) était de 91 836,30 USD, avec une plage de prix allant de 91 202,90 USD à 96 188,80 USD. L'indice de peur et de cupidité du Bitcoin montre 11, indiquant un état de « peur extrême », ce qui pourrait signifier une opportunité de retournement, car le sentiment du marché est faible. Les performances des alts sont variées, avec un big pump de 60,66 % pour GET. Les perspectives du marché montrent une probabilité de 50 % pour un marché en consolidation et 30 % pour un bull run.

Performance clé du marché : BTC tombe en dessous de 92000, volume de transactions ETH atteint un niveau historique

Le prix actuel du Bitcoin (BTC) est de 91 836,3 dollars, avec une variation de prix sur 24 heures de -0,4 %, et une plage de prix de 91 202,9 à 96 188,8 dollars. Les caractéristiques clés montrent que l'investissement institutionnel se poursuit, avec les entreprises cotées en bourse détenant plus de 1 million de jetons. Sur le plan technique, le Bitcoin oscille autour de 110 000 dollars, avec une intensification de la lutte entre acheteurs et vendeurs. En termes de structure de prix, le Bitcoin a corrigé de plus de 27 % depuis son sommet historique de 126 000 dollars en octobre, le prix actuel se situant dans une zone de support clé.

Le volume de transactions de Bitcoin sur 24 heures est de 1,495 milliards de dollars, montrant que la liquidité du marché reste abondante. Bien que le prix ait baissé, le volume n'a pas montré d'amplification de panique, ce qui indique que la baisse actuelle est davantage un ajustement technique plutôt qu'un effondrement dû à une détérioration des fondamentaux. L'achat continu par les investisseurs institutionnels fournit un support de base pour Bitcoin, et des entreprises cotées comme MicroStrategy ont déjà dépassé 1 million de BTC en détention, ces institutions “Diamond Hands” amortissent dans une certaine mesure l'impact des ventes paniquées des petits investisseurs.

Le prix actuel de l'Ethereum (ETH) est de 3 025,99 USD, avec un changement de prix de -0,18 % sur 24 heures, et une fourchette de prix entre 2 959,54 et 3 223,22 USD. Les caractéristiques clés montrent que le volume des transactions au comptant a pour la première fois dépassé celui du BTC, et l'activité de l'écosystème a augmenté. C'est un événement majeur dans l'analyse du marché des cryptomonnaies, le volume des transactions d'Ethereum dépassant celui de Bitcoin étant extrêmement rare dans l'histoire, marquant généralement le début d'un mouvement de fonds du marché de Bitcoin vers Ethereum et d'autres plateformes de contrats intelligents.

Le volume de transactions d'Ethereum sur 24 heures est de 709 millions de dollars. Bien que la valeur absolue soit inférieure à celle de Bitcoin, compte tenu du fait que le prix unitaire d'Ethereum ne représente qu'environ 3 % de celui de Bitcoin, son volume de transactions représente en réalité une proportion plus élevée de la capitalisation boursière. Sur le plan technique, Ethereum oscille autour de 4 300 dollars, le marché se concentrant sur les flux de capitaux de septembre. Si Ethereum peut dépasser la résistance de 4 300 dollars, cela pourrait déclencher un nouveau cycle de hausse.

Comparaison des données clés des jetons principaux

Bitcoin : prix 91 836,3 dollars, volume des transactions sur 24h 1,495 milliards de dollars, positions institutionnelles dépassant 1 million de jetons.

Ethereum : prix 3 025,99 dollars, volume échangé sur 24h 709 millions de dollars, le volume des transactions a dépassé pour la première fois BTC.

alts en forte explosion : GET big pump 60% en tête

Les altcoins montrent une différenciation évidente, certains jetons à petite capitalisation connaissent une montée explosive. Le prix actuel de GET est de 0,0035 USD, avec une augmentation de 60,66 % sur 24 heures et un volume de 11 000 USD. Le prix actuel de REKTCOIN est de 0,0000002321 USD, avec une augmentation de 46,55 % sur 24 heures et un volume de 506 000 USD. Le prix actuel de BAKED est de 0,0006528 USD, avec une augmentation de 43 % sur 24 heures et un volume de 11 000 USD.

Cette explosion collective des alts a une importance significative dans l'analyse du marché des crypto-monnaies. Lorsque les prix des pièces majeures comme Bitcoin et Ethereum sont sous pression, les fonds ont tendance à se diriger vers des jetons à faible capitalisation avec un risque élevé et des rendements élevés à la recherche de profits excessifs. La hausse de 60,66 % de GET montre que le sentiment spéculatif du marché reste actif, même si l'indice de peur global atteint un niveau de peur extrême de 11, une partie des fonds continue de chercher des opportunités explosifs.

Cependant, les investisseurs doivent être attentifs aux caractéristiques à haut risque des alts. Les volumes de trading de GET, REKTCOIN et BAKED sont extrêmement faibles, avec un volume quotidien de seulement 11 000 dollars pour GET et BAKED. Cette liquidité extrêmement faible signifie que les prix sont facilement manipulables. Un petit achat peut provoquer un big pump des prix, de même qu'une petite vente peut entraîner un effondrement des prix. Les big pumps de ces jetons sont davantage le résultat de spéculations que d'améliorations fondamentales.

Indice de peur et de cupidité 11, une peur extrême contient une opportunité de retournement

（source : Gate）

L'indicateur technique intégré de Gate montre que l'indice de peur et de cupidité pour le Bitcoin est de 11, indiquant un état de « peur extrême ». L'indice de peur et de cupidité (Fear and Greed Index) est un indicateur composite qui mesure le sentiment du marché des cryptomonnaies, allant de 0 (peur extrême) à 100 (cupidité extrême). La lecture actuelle de 11 indique un sentiment de marché extrêmement pessimiste, avec un grand nombre d'investisseurs quittant le marché et une pression de vente atteignant des sommets.

Cependant, dans l'analyse du marché des cryptomonnaies, une peur extrême est souvent un indicateur inversé. Les données historiques montrent que lorsque l'indice de peur et de cupidité tombe en dessous de 15, cela marque souvent l'arrivée d'un plancher du marché. Cela est dû au fait qu'un état de peur extrême signifie que la plupart des faibles mains ont déjà été éliminées, et la pression de vente a été pleinement libérée. À ce moment-là, toute nouvelle positive peut déclencher un fort rebond. Les creux du marché à plusieurs reprises, comme en mars 2020 et en novembre 2022, ont été accompagnés d'un indice de peur et de cupidité tombant à des niveaux très bas.

Le sentiment du marché est morose, ce qui pourrait cacher des opportunités de retournement. La volatilité est à un niveau relativement bas, avec des attentes de stabilité sur le marché à court terme. Le volume d'échange de BTC sur 24 heures est de 1,495 millions de dollars, et le volume d'échange de ETH sur 24 heures est de 709 millions de dollars. La liquidité du marché est bonne, et la profondeur des transactions est relativement suffisante. Les fluctuations des prix sont relativement modérées, avec un espace d'arbitrage limité. Cet environnement de faible volatilité se produit généralement avant un retournement de tendance, semblable à la tranquillité avant la tempête.

Stratégies d'opération à court terme et conseils de gestion des positions

Concernant la stratégie de trading à court terme, il est conseillé d'entrer sur le marché pour le BTC entre 91,200 et 92,000 dollars, et pour l'ETH entre 2,950 et 3,050 dollars. En ce qui concerne les prises de bénéfices et les stop-loss, le BTC doit être réglé à ±5% et l'ETH à ±7%. Pour la gestion des positions, il est recommandé d'utiliser 10 à 15% du capital total, avec un niveau de risque classé comme risque moyen.

Cette stratégie de gestion de position conservatrice est basée sur l'incertitude élevée du marché actuel. Bien que l'indice de peur atteignant des niveaux d'extrême peur puisse impliquer des opportunités de retournement, les investisseurs doivent rester prudents tant que les signaux de retournement ne sont pas véritablement confirmés. Une allocation de position de 10 à 15 % signifie que, même si une mauvaise évaluation entraîne une nouvelle baisse, les pertes restent dans une fourchette contrôlable.

En ce qui concerne la stratégie d'investissement à moyen terme, le jugement de tendance est principalement axé sur des ajustements de consolidation, avec une prudence à être haussier. La répartition recommandée est de 60 % en BTC et 40 % en ETH. Les points clés à surveiller sont les politiques de réglementation de la SEC et les tendances des investissements institutionnels. L'analyse de scénario montre qu'en cas de marché haussier, il convient d'augmenter la répartition des jetons leaders, tandis qu'en cas de marché baissier, il est conseillé de maintenir la liquidité et de contrôler les positions.

Résumé des recommandations de stratégie d'investissement

Point d'entrée à court terme : BTC 91,200-92,000 dollars, ETH 2,950-3,050 dollars

Prise de bénéfices et stop loss : BTC ±5%, ETH ±7%

Gestion des positions : fonds total 10-15 %

Configuration à moyen terme : BTC 60 %, ETH 40 %

Évaluation des risques : risque modéré

Les perspectives du marché indiquent une probabilité de 30 % pour un bull run, 20 % pour un marché baissier et 50 % pour un marché en consolidation. Les événements catalyseurs incluent le cadre réglementaire de la SEC et les tendances des investissements institutionnels. Le cadre temporel prévoit que la configuration du marché se clarifiera progressivement dans un délai de 1 à 3 mois. Cette attente d'un marché principalement en consolidation est conforme aux indicateurs techniques et sentimentaux actuels, et les investisseurs doivent se préparer psychologiquement à une consolidation à moyen terme.

Avertissements de risque et catalyseurs clés

L'identification des risques principaux comprend les risques systémiques (incertitude macroéconomique mondiale), les risques liés aux devises (changements dans les politiques de régulation), les risques de liquidité (les émotions du marché peuvent changer rapidement), et les risques réglementaires (la SEC renforce la réglementation des cryptomonnaies). Ces facteurs de risque pourraient avoir un impact significatif sur le marché dans les 1 à 3 mois à venir.

En ce qui concerne le risque systémique, l'incertitude de l'économie mondiale reste l'épée de Damoclès suspendue au-dessus du marché des cryptomonnaies. L'orientation de la politique monétaire de la Réserve fédérale, la performance des données économiques américaines et les risques géopolitiques peuvent avoir un impact significatif sur l'analyse du marché des cryptomonnaies. En ce qui concerne le risque réglementaire, bien que l'attitude de la SEC envers les cryptomonnaies se soit assouplie sous l'administration Trump, le cadre réglementaire précis n'est pas encore complètement clair, et cette incertitude continuera d'affecter le sentiment du marché.