Meta acaba de hacer un movimiento impactante. Y es una excelente noticia para Nvidia.

Meta Platforms (META +0.21%) ha sido uno de los nombres más destacados en el espacio de la inteligencia artificial (IA) en los últimos años. La compañía, conocida por sus aplicaciones de redes sociales, ha hablado de sus intenciones de perseguir la IA e incluso llevar la superinteligencia a personas de todo el mundo. Como parte de esto, Meta ha estado invirtiendo miles de millones de dólares en construir centros de datos, crear grandes modelos de lenguaje y ofrecer funciones de IA a los usuarios de sus aplicaciones y a sus clientes publicitarios.

¿Cuál es la relación entre Meta y el líder en chips de IA Nvidia (NVDA 0.04%)? Meta es uno de los mayores clientes de Nvidia, comprando las unidades de procesamiento gráfico (GPUs) de la gigante tecnológica para impulsar tareas clave como el entrenamiento de sus modelos de IA. Aunque Meta es un cliente importante de Nvidia, la compañía también ha recurrido en el pasado a su rival, el diseñador de chips Advanced Micro Devices, y Meta incluso fabrica sus propios chips.

Meta no está sola. Algunos otros clientes de Nvidia —por ejemplo, Amazon— operan de la misma manera: buscan chips de diversas fuentes. Y esto ha provocado que los inversores se preocupen de que Nvidia eventualmente pueda perder cuota de mercado. Pero, en los últimos días, Meta hizo un movimiento sorprendente, y es una excelente noticia para Nvidia. Veamos de qué se trata.

Fuente de la imagen: Getty Images.

Un enfoque temprano en las GPUs

Primero, sin embargo, hagamos un resumen rápido del negocio de Nvidia hasta ahora. Incluso antes de que la IA se convirtiera en una industria de alto crecimiento, Nvidia reconoció el potencial de la tecnología y decidió diseñar sus GPUs para adaptarse a ella. Esta presencia temprana en el mercado ayudó a Nvidia a construir un imperio de IA que ahora incluye una variedad de productos, desde software hasta herramientas de redes. Es importante destacar que este enfoque en la IA desde los primeros días ha aportado experiencia a Nvidia y ha mantenido a la compañía un paso adelante de sus rivales: las GPUs de Nvidia siguen manteniendo su reputación como las más potentes del mercado.

Además, Nvidia se ha comprometido a actualizar estos chips anualmente, una estrategia que hace muy difícil que los competidores puedan adelantarla.

Aún así, los inversores han estado preocupados por la creciente fortaleza de los productos de rivales como AMD —y también por los movimientos de Meta, Amazon Web Services (AWS) y otros para crear sus propios chips. Estos nuevos chips son más baratos que las GPUs de Nvidia, lo que les da un punto de venta claro.

Ahora, pasemos al movimiento que acaba de hacer Meta y que debería aliviar las preocupaciones de los inversores. Meta ha firmado un nuevo acuerdo con Nvidia para la compra de millones de chips, incluyendo GPUs, unidades centrales de procesamiento (CPUs) independientes y tecnologías de redes y seguridad. El valor del acuerdo no fue divulgado, pero CNBC citó al analista Ben Bajarin de Creative Strategies, quien dijo que podría valer “decenas de miles de millones de dólares.”

Expandir

NASDAQ: NVDA

Nvidia

Cambio de hoy

(-0.04%) $-0.08

Precio actual

$187.90

Datos clave

Capitalización de mercado

$4.6 billones

Rango del día

$185.66 - $188.43

Rango de 52 semanas

$86.62 - $212.19

Volumen

127 millones

Promedio de volumen

179 millones

Margen bruto

70.05%

Rendimiento de dividendos

0.02%

CPUs de Nvidia para centros de datos

Un punto clave aquí es que Meta está recurriendo a Nvidia para CPUs, el procesador principal en una computadora, y usará estos chips en sus propios centros de datos —esto representa el primer gran movimiento de Nvidia, especialista en GPUs, en el mercado de CPUs para centros de datos.

Y la muy buena noticia aquí es que este acuerdo demuestra la fortaleza del liderazgo de Nvidia. Aunque Meta ha desarrollado sus propios chips y también podría recurrir a otros fabricantes, la compañía ha optado por Nvidia como la columna vertebral de su infraestructura de IA. Meta ha puesto un énfasis enorme en la IA, por lo que está claro que esta empresa busca los mejores productos para acompañarla en su camino — y una vez más, ha elegido a Nvidia.

Entonces, ¿qué significa esto para los inversores? Esto no sugiere que otras empresas de chips de IA no tengan éxito. Hay espacio para que más de una compañía genere ingresos significativos en este sector. Pero este acuerdo deja claro que el desarrollo de chips propios por parte de Meta e incluso posibles movimientos para comprar chips a otras empresas no están destinados a reemplazar a Nvidia. Y es muy probable que otros clientes de Nvidia estén siguiendo la misma ruta, diversificando su suministro mientras siguen confiando en el gigante de la IA.

Todo esto debería aliviar las preocupaciones sobre la pérdida de cuota de mercado de Nvidia —y fomentar el optimismo respecto al próximo lanzamiento de chips de Nvidia a finales de este año.