Invertir en fondos mutuos para tener éxito en 2569: de cero a héroe

¿Por qué las personas de la naturaleza deben conocer los fondos de inversión?

“Tengo ahorros, pero no sé qué hacer para que crezcan” - Esa es la frase de millones de personas en el mundo. La verdad es que, ya tengas cientos de miles o millones de millones, la herramienta llamada fondo de inversión ha abierto la puerta a la inversión para que todos puedan acceder al mundo de la creación de riqueza. Ya no es difícil ni imposible.

El problema es que los fondos de inversión no son solo “activos” en los que invertimos, sino que es contratar a profesionales para gestionar nuestro dinero en todo momento. Imagina: tú tienes tiempo libre, el gestor del fondo trabaja desde el cierre hasta la apertura del mercado todos los días, cuidando nuestra cartera.

Profundizando en el mecanismo de los fondos de inversión: ¿cómo funciona?

Cuando invertimos en un fondo, lo que realmente sucede es una especie de unión con otros miles de inversionistas, en total decenas de miles. Todos aportan dinero a un solo fondo de la (sociedad de gestión de fondos). Este dinero se “plantará” en diferentes activos — pueden ser acciones, bonos, oro o incluso bienes raíces.

La clave aquí es NAV (Valor Neto de los Activos) o “valor de los activos netos”. Este número se calcula al final de cada día hábil y refleja cuánto ha aumentado o disminuido nuestro dinero. Si las acciones que posee el fondo suben de precio, el NAV también subirá. Así, nuestras ganancias provienen de este punto.

¿Quién debería elegir un fondo de inversión?

En inversión, no hay palabras como “no adecuado”. Si se define bien, hay cuatro grupos de personas para quienes los fondos de inversión son más adecuados:

1. Principiantes sin experiencia - Si aún no sabes analizar estados financieros o qué es el ratio P/E, un fondo con un gestor profesional es lo que necesitas.

2. Personas ocupadas con el trabajo - Seguir las noticias del mercado todo el día no es tu tarea. Deja que los programas y expertos hagan el trabajo por ti.

3. Personas que quieren diversificar riesgos - La regla de “no poner todos los huevos en una sola cesta” es la más importante. Los fondos de inversión te permiten acceder fácilmente a decenas o incluso cientos de activos.

4. Personas que necesitan reducir impuestos - Algunos fondos, como RMF o SSF, ofrecen beneficios fiscales. Si tienes altos ingresos y quieres ahorrar en impuestos, esta es tu herramienta.

Tipos de fondos de inversión: ¿cuál escoger para ti?

El mundo de los fondos de inversión es como un puesto de comida callejera: hay muchas opciones y cada una tiene su sabor.

Según el tipo de activo en que invierten

Fondo del mercado monetario (Money Market Fund) - Un lugar seguro para tu dinero. Riesgo 1/8, el más bajo. Ideal para fondos de emergencia.

Fondo de renta fija (Fixed Income Fund) - Rendimientos mayores a los de una cuenta de ahorros, pero menos riesgosos que las acciones. Riesgo 2-4/8.

Fondo de acciones (Equity Fund) - “El juego” para quienes tienen coraje y tolerancia a las fluctuaciones del mercado. Riesgo 6/8 o más, pero con mayores oportunidades de ganancia.

Fondo mixto/híbrido (Mixed/Hybrid Fund) - El gestor ajusta entre acciones y bonos según el mercado. Riesgo 5/8 — no muy arriesgado, pero tampoco muy conservador.

Fondo de inversión alternativa (Alternative Investment Fund) - Invierte en oro, petróleo, bienes raíces. Riesgo 8+/8 — solo para expertos.

Según políticas de inversión especiales

Index Funds y ETF - Imitan índices del mercado, como SET50. Bajos costos, rendimiento no garantizado, pero confiable.

Fondo sectorial (Sector Fund) - Apostar a qué industria crecerá, como tecnología o salud. Riesgo alto.

Fondo de inversión extranjera - Acceso a mercados globales: EE. UU., Europa, China, Vietnam — donde quieras.

Fondos con beneficios fiscales - SSF, RMF, ThaiESG — inversión y ahorro en impuestos en uno.

Cómo escoger un fondo con conciencia

Paso 1: Conócete a ti mismo antes de buscar

Antes de buscar el “mejor” fondo, pregúntate tres cosas:

• ¿Para qué inviertes? ¿Construir una casa en 5 años? ¿Jubilarse en 25? ¿La educación de tus hijos? Los objetivos son diferentes, las estrategias también.
• ¿Cuándo necesitas el dinero? Cuanto más largo sea el plazo, más riesgo puedes tomar, porque tienes tiempo para recuperarte de las caídas del mercado.
• ¿Qué tan bien duermes si tu cartera pierde un 20%? Esa es la primera pregunta. La respuesta te dirá si debes optar por acciones o bonos.

Paso 2: Lee la “cédula de identidad” del fondo

Cada fondo tiene un Fund Fact Sheet — como su cédula de identidad. ¿A dónde va el dinero? ¿En qué país invierte? ¿Cuál es su estrategia?

Paso 3: Calcula el “valor” del fondo

Cuando tengas dos o tres fondos que parezcan buenos, compáralos con estos criterios:

Rendimiento pasado - Comparado con el índice de referencia (Benchmark). Si el fondo suele hacerlo mejor, el gestor trabaja bien.

Máximo drawdown - La peor caída que ha tenido el fondo. El pasado suele indicar el futuro. Si no puedes soportar esa pérdida, no inviertas.

Ratio de Sharpe - Mide cuánto retorno obtienes por cada unidad de riesgo. Cuanto más alto, mejor.

Comisiones totales (TER) - La diferencia del 1% anual, en 20-30 años, puede afectar tu resultado final en un 20-30%. Es muy importante.

Otros aspectos profundos: 10 fondos que debes seguir en 2569

Primero, debemos entender cómo será 2569.

Señales económicas: “El año de la mitad” — en la primera mitad, puede haber turbulencias por la guerra comercial, pero en la segunda, se espera recuperación.

Mega tendencias: La IA no viene sola. Trae consigo demanda de energía, infraestructura y chips, creando cadenas de inversión largas.

Fondos de acciones tailandeses con dividendos: para recibir ingresos pasivos

La primera opción para quienes buscan ingresos pasivos en medio de la volatilidad.

SCBDV (SCB Dividend Equity) - Enfocado en grandes empresas del SET con historial de dividendos largos. Riesgo 6/8, dividendos constantes, para quienes toleran riesgos y quieren liquidez.

KFSDIV (Krungsri Dividend Equity) - Acciones con dividendos, incluyendo medianas y pequeñas. Riesgo 6/8, mayor potencial de crecimiento por la diversificación.

Fondos internacionales enfocados en tecnología: hacia el mundo

KT-WTAI-A (K-TAI AI) - Invertir a través de Allianz Global Artificial Intelligence, en empresas globales beneficiadas por la IA. Riesgo 6/8, para creyentes en el futuro de la IA.

B-INNOTECH (Bualuang Innovation) - Invertir en Fidelity Funds - Global Technology, que abarca más que IA. Riesgo 7/8, para quienes quieren profundizar en tecnología.

PRINCIPAL VNEQ-A (Acciones de Vietnam) - Mercado emergente en rápido crecimiento, gestión activa. Riesgo 6/8, para quienes creen en acciones vietnamitas.

Fondos de bonos: “el freno” de la cartera

KTSTPLUS-A (Krungthai Short-Term Bond Plus) - Bonos a corto plazo, inversión en bonos de grado de inversión. Riesgo 4/8, para fondos de reserva o protección.

Fondos mixtos: ajustan la balanza

TISCOFLEXP (Tisco Flexible Plus) - Gestión flexible, puede ajustar entre acciones y bonos del 0 al 100%. Riesgo 6/8, si confías en el gestor, es una opción.

Fondos temáticos: invierten en el futuro

KFCLIMA-A (Krungsri ESG Climate Tech) - Invertir en empresas que enfrentan el cambio climático, energías limpias, vehículos eléctricos. Riesgo 6/8, tendencia en auge.

K-GHEALTH (K-Global Healthcare) - Invertir en empresas médicas globales, a través de JPMorgan. Riesgo 7/8, estable y con retornos constantes.

ASP-THAIESG (Asset Plus Sostenible) - Selección activa de acciones tailandesas con estándares ESG. Riesgo 6/8, socialmente responsable y rentable.

Ventajas y desventajas: revelando lo que muchos ocultan

Ventajas de los fondos de inversión

✓ Diversificación - Con poco dinero, accedes a decenas o cientos de activos.

✓ Gestión profesional - Un equipo analiza mientras tú duermes.

✓ Alta liquidez - Puedes vender cada día hábil, no como bienes raíces que requieren contratos y meses.

✓ Inversión mínima baja - Algunos fondos permiten comenzar con solo cien baht.

✓ Diversidad - Desde lo más seguro (Money Market) hasta lo más arriesgado (Alternative).

Desventajas que debes conocer

✗ Comisiones - Los profesionales no trabajan gratis. TER reduce tus ganancias.

✗ No control total - Si el gestor decide mal, tú pagas el precio.

✗ Riesgo de calidad del gestor - La calidad del fondo depende de la habilidad del gestor.

✗ Impuesto sobre dividendos - Los dividendos de fondos tienen una retención del 10%.

Comisiones invisibles: las termitas de tu rendimiento

Las comisiones se dividen en dos tipos:

Comisiones visibles:

• Comisión de compra (Front-end fee): al comprar.
• Comisión de reembolso (Back-end fee): al vender, actualmente baja.
• Comisión de cambio (Switch fee): al mover fondos.

Comisiones ocultas en el NAV:

• Comisión de gestión.
• Honorarios del beneficiario.
• Honorarios del registro.

Todo “incluido” en el TER (Total Expense Ratio).

Ejemplo real: Fondo A con TER 2.5% anual, Fondo B con la misma política, TER 1.5%. La diferencia del 1% puede afectar en un 20-30% el valor final en 20-30 años. Muy importante.

Resumen: ¿empezar o ajustarse?

Los fondos de inversión no son solo para principiantes, sino una herramienta para todos los niveles. Para 2569, lleno de variables relacionadas con IA, energía, salud y comercio, gestionar la cartera con las megatendencias y principios correctos será la clave del éxito.

Cinco recomendaciones finales:

1. Conócete antes de escoger.
2. No te fíes solo del pasado; úsalo para analizar.
3. Compara TER y Sharpe siempre.
4. Invierte a largo plazo (El secreto).
5. Relájate, invertir no es montar en bicicleta.