Señales positivas de Wall Street podrían impulsar un rebote en el mercado de Yakarta el lunes

El Índice Compuesto de Yakarta parece estar posicionado para una posible recuperación al inicio de la semana de negociación, tras una corrección el viernes que interrumpió su reciente impulso alcista. Se espera que los mercados de Asia sigan la trayectoria optimista establecida por las acciones estadounidenses, impulsada por cambios en las expectativas sobre la política monetaria.

Retirada del mercado el viernes y contexto global

El índice de referencia de Indonesia cayó 5,57 puntos, o 0,07 por ciento, para cerrar en 8.414,35 después de una rali de dos sesiones que acumuló aproximadamente 60 puntos. La modestísima caída reflejó presión en todo el sector, particularmente entre instituciones financieras, operadores de telecomunicaciones y acciones centradas en recursos. La actividad de negociación se mantuvo contenida dentro de un rango estrecho entre 8.361,27 y 8.432,60.

El panorama más amplio de las acciones en Asia está preparado para la fortaleza el lunes, respaldado por una perspectiva cada vez más dovish en la política monetaria. Los índices europeos mostraron un rendimiento mixto, mientras que el repunte de la tarde en Wall Street entregó el impulso que se anticipa que emularán los mercados regionales.

Reversión del rally vespertino en Wall Street

Los principales índices de EE. UU. demostraron un potencial de recuperación significativo el viernes por la tarde, rebotando desde una apertura plana. El Dow Jones Industrial Average subió 493,15 puntos, representando un avance del 1,08 por ciento hasta 46.245,41. El NASDAQ Compuesto avanzó 195,03 puntos o 0,88 por ciento, cerrando en 22.273,08, mientras que el S&P 500 ganó 64,23 puntos o 0,98 por ciento para terminar en 6.602,99.

Sin embargo, el rendimiento general de la semana siguió siendo desafiante, con el NASDAQ cayendo un 2,7 por ciento, el S&P 500 disminuyendo un 2,0 por ciento y el Dow bajando un 1,9 por ciento en el período de cinco días.

Optimismo sobre las tasas de interés impulsa el sentimiento del mercado

El catalizador que impulsa el sentimiento positivo se centra en las expectativas de tasas de interés de la Reserva Federal. El presidente de la Reserva Federal de Nueva York, John Williams, hizo comentarios dovish, reforzando las suposiciones del mercado de que las reducciones de tasas podrían materializarse en la reunión de política monetaria de diciembre. Esto cambió el enfoque de los inversores de las preocupaciones por una recesión hacia un posible estímulo económico.

Reforzando esta narrativa optimista, la Universidad de Michigan publicó datos que muestran disminuciones en las expectativas de inflación a corto y largo plazo para noviembre, apoyando aún más la posibilidad de una política monetaria acomodaticia.

Rendimiento de acciones individuales y dinámicas sectoriales

Entre las principales instituciones financieras de Indonesia, Bank Mandiri mostró resistencia con una ganancia del 0,20 por ciento, mientras que Bank Danamon Indonesia avanzó un 0,40 por ciento. Por el contrario, Bank Negara Indonesia retrocedió un 1,57 por ciento y Bank Central Asia cayó un 0,30 por ciento. Bank CIMB Niaga perdió un 0,56 por ciento, mientras que Bank Rakyat Indonesia se desplomó un 0,75 por ciento.

Las telecomunicaciones enfrentaron fuertes vientos en contra, con Indosat Ooredoo Hutchison cayendo un 3,74 por ciento. Dentro del segmento industrial, Indocement cayó un 2,16 por ciento, aunque Semen Indonesia subió un 1,89 por ciento. Los bienes de consumo básicos mostraron resultados mixtos, con Indofood Sukses Makmur sumando un 0,71 por ciento. United Tractors subió un 0,09 por ciento.

Las acciones de recursos demostraron volatilidad: Astra Agro Lestari cayó un 0,95 por ciento, Aneka Tambang bajó un 2,35 por ciento y Bumi Resources se desplomó un 2,65 por ciento. Por el contrario, Vale Indonesia subió un 3,41 por ciento, mientras que Timah retrocedió un 1,94 por ciento. Astra International y Energi Mega Persada permanecieron estables.

Presiones en el mercado de commodities

Los precios del petróleo crudo extendieron las pérdidas el viernes debido a preocupaciones por el exceso de oferta, agravadas por la apertura de Ucrania a una propuesta de paz respaldada por EE. UU. para el conflicto Rusia-Ucrania. El crudo West Texas Intermediate para entrega en enero cayó 0,86 dólares, o 1,46 por ciento, para situarse en 58,14 dólares por barril.

Perspectivas para la sesión del lunes

Con la estabilización del viernes cerca del nivel de 8.415 puntos y un renovado interés en las tasas de interés que emana de los comentarios de los bancos centrales globales, el mercado de Yakarta podría experimentar un rebote a medida que avance la semana, aprovechando el mejoramiento del sentimiento y las posibles entradas de inversores extranjeros en busca de exposición al crecimiento.