## La estrategia de IA de Cognizant impulsa el crecimiento de ingresos y amplía la base de clientes empresariales

Cognizant Technology Solutions (CTSH) está capturando un impulso significativo en el mercado a medida que las empresas adoptan cada vez más soluciones de inteligencia artificial. La posición agresiva de la compañía en IA ha resonado con su creciente clientela, con CTSH cerrando seis grandes acuerdos en el tercer trimestre de 2025, cada uno por un valor superior a $100 millón en valor total de contrato (TCV). Hasta la fecha, la compañía ha asegurado 16 compromisos de gran escala, demostrando una demanda robusta de servicios impulsados por IA. Es notable que el TCV de estos grandes acuerdos aumentó un 40% interanual, subrayando la prima que las empresas están otorgando ahora a las capacidades de IA.

### La penetración de IA acelera las operaciones internas y las entregas a clientes

La adopción interna de IA por parte de Cognizant avanza rápidamente. En el tercer trimestre de 2025, la IA generó aproximadamente el 30% del código interno de la compañía, y la dirección proyecta que esto podría subir al 50% en los próximos años. Esta transformación interna se traduce directamente en un mayor valor para los clientes: la compañía ha incorporado IA en más de 150 casos de uso que abarcan finanzas, operaciones, habilitación de ventas y fijación de precios de contratos. Estas aplicaciones están optimizando la toma de decisiones empresariales, reduciendo los tiempos de ciclo y mejorando la precisión.

La iniciativa Cognizant Enterprise Vibe Coding Blueprint está capacitando a los clientes en fluidez en IA en sus equipos, mientras que la plataforma Flowsource —que integra IA generativa y agentica en todo el ciclo de vida del desarrollo de software— ya está desplegada en más de 70 clientes, con otros 120 prospectos en proceso. Esta clientela en expansión de empresas preparadas para IA posiciona a CTSH para un crecimiento sostenido.

### La fuerte orientación futura refleja impulso

Para el cuarto trimestre de 2025, Cognizant proyecta ingresos entre 5.270 millones y 5.330 millones de dólares, lo que representa un crecimiento del 3.8% al 4.8% en base reportada y del 2.5% al 3.5% en base a moneda constante. La estimación consensuada se sitúa en 5.310 millones de dólares, lo que implica un crecimiento interanual del 4.4%.

La orientación para todo el año 2025 apunta a ingresos de 21.050 millones a 21.100 millones de dólares, señalando un crecimiento del 6.6% al 6.9% en base reportada y del 6% al 6.3% en moneda constante. La cifra consensuada se fija en 21.060 millones de dólares, sugiriendo una expansión del 6.7% respecto a 2024. Las ganancias ajustadas para 2025 se estiman entre 5.22 y 5.26 dólares por acción.

### El impulso en ganancias se fortalece

La estimación consensuada para las ganancias del cuarto trimestre de 2025 es de 1.32 dólares por acción, un aumento de 1 centavo en los últimos 60 días y un crecimiento del 9.1% respecto al mismo trimestre del año pasado. Para todo el año, la estimación de ganancias consensuada se sitúa en 5.25 dólares por acción, un aumento de 9 centavos en los últimos dos meses, lo que implica un crecimiento del 10.5% en comparación con los resultados de 2024. Esta trayectoria de revisión al alza de las estimaciones indica una confianza creciente en la ejecución de CTSH y en la oportunidad de mercado.

### Rendimiento superior al mercado y posición actual

Las acciones de CTSH han apreciado un 19% en los últimos tres meses, superando sustancialmente la caída del 3.6% en la industria de Servicios Informáticos y TIC, y superando la ganancia del 2.5% del sector de Computadoras y Tecnología en general. La acción actualmente tiene una clasificación Zacks Rank #2 (Comprar), reflejando la tendencia positiva en revisiones de ganancias y una sólida historia de expansión de clientes impulsada por la adopción de IA empresarial. Las reservas de los últimos 12 meses crecieron un 5% interanual, proporcionando una base sólida para una aceleración continua de ingresos a medida que la clientela en expansión de Cognizant demanda una integración más profunda de IA.