比特幣與加密貨幣借貸入門指南

當你相信你的比特幣和其他數位資產會隨時間升值時，你可能不想為了立即獲取資金而出售它們。這時，加密貨幣抵押貸款就變得非常方便。透過將你的比特幣或其他加密貨幣持有作為抵押品，你可以借到所需的資金，同時保持你的資產完整。無論你是需要流動性進行交易、投資或其他金融需求，學會如何抵押你的加密貨幣資產借款，都是每個數位資產持有者的重要技能。

為何用你的比特幣作為抵押品來借款

與在市場下跌時清算持有的資產或錯失交易良機相比，抵押比特幣提供了一個實用的替代方案。你可以保持長期投資立場，同時獲得短期流動性。這種方式尤其適合你對資產未來增長潛力有信心，但又需要當前資金的情況。

借貸平台提供兩種主要借款選項：可調利率貸款，根據市場狀況調整利息成本；以及固定利率貸款，提前鎖定你的成本。兩者都採用超額抵押，意味著你的借款金額由遠高於借款額的抵押品支持，這樣可以保護你和貸款人免受市場波動的影響。目前平台設定的初始抵押比率為80%，確保你的借款有良好的擔保。

開始你的第一筆加密抵押貸款訂單

要抵押比特幣借款，你需要進入借貸界面並遵循簡單的流程。登入你的帳戶，前往金融部分，選擇「加密貨幣貸款」選單。你會立即看到可用的借貸產品概覽。

接著，瀏覽資產庫，找到比特幣或你偏好的加密貨幣。系統會顯示不同的借款期限及相應的利率，讓你在決定前進行比較。選擇最符合你需求的借款方案，點擊「借款」按鈕即可。

為了最大彈性，你可以手動輸入想借的金額，或使用「最大」功能，根據你的抵押品價值借取最高額度。高級帳戶持有人可以透過VIP福利解鎖額外的借款容量，擴大你的借款額度。

選擇彈性利率或固定利率借款

彈性利率貸款提供較高的彈性——你的利率會根據市場供需變動。若你認為利率會下降或打算快速還款，這個選項較適合。利息按實際借款時間每小時計算，短期借款的總利息較低。

固定利率貸款則在整個借款期間鎖定利率，提供還款的可預測性和預算的確定性。固定利率的利息在借款前就已計算好，讓你在接受貸款前就知道確切的成本。這類貸款最多可續約五次，若需要，可延長借款期限。

設置固定利率貸款時，你也可以啟用「自動還款」，系統會在結算日自動用你的帳戶餘額償還貸款，幫助你避免逾期罰款。或者，你也可以選擇在到期時自動將固定利率貸款轉為彈性利率，讓你根據市場變化調整。

管理與監控你的借款狀況

貸款啟動後，你可以在儀表板上追蹤所有借款詳情。概覽會顯示你的總債務、目前的抵押品支持狀況以及活躍的借款訂單。隨著市場價格波動，你的抵押比率（LTV）會動態變化。監控這個比率非常重要——如果它接近或超過清算閾值，你的資產可能會被強制轉換來償還貸款。

平台以交叉保證模式計算你的LTV，這表示你的所有活躍借款共用一個抵押品池。這種方式最大化你的借款效率，因為抵押品是集中管理的，而非每筆交易單獨抵押。

你可以隨時調整抵押品，降低清算風險。增加抵押品能立即改善你的LTV，為你的倉位提供安全緩衝。反之，當你的LTV改善到一定程度時，也可以減少抵押品——系統只允許在保持安全閾值之上進行減少。

償還貸款與調整抵押品

償還是加密貨幣抵押借款的一個重要特色。你可以隨時部分或全部償還，且提前還款不收取罰金（適用彈性利率貸款）。但固定利率貸款在借款前已計算利息，提前還款不會退還未產生的利息——不過你仍可節省超出還款日後的額外利息。

償還時，平台會先將你的付款用於支付累積的利息，然後再用於償還本金。這樣可以確保利息先行支付，剩餘部分才用於降低你的借款餘額。

若涉及大額償還（如穩定幣轉換），平台會設置每筆交易的上限為30萬美元等值，以管理市場影響並維持流動性。超過此限額的償還，需進行多筆交易。

若你錯過償還期限，會自動產生三倍於標準日利率的罰金，並在寬限期內每小時累計。若在寬限期結束仍未償還，平台會清算你的抵押品來償還貸款及累積的罰金。清算時會收取額外的2%手續費用。當抵押品被轉換用來償還貸款時，會根據抵押資產與借款資產之間較高的匯率收取轉換費。

進階功能：續約與貸款管理

當你償還完有餘額的貸款後，可以進行續約——相當於延長借款期限，無需重新申請。只要在到期前完成續約，且未達到五次續約上限，就可以進行。

續約時，請設定更新後的抵押品組合，並檢視新計算的LTV與還款計劃。續約期間，借款金額保持不變——不能增加或減少借款本金。

你也可以在儀表板上設定提醒，提前幾天通知你即將到期，幫助你提前安排還款或續約。

借款前的重要考量

維持健康的加密貨幣借款，關鍵在於密切監控你的LTV。比特幣和其他抵押品價格波動會影響你的比率。市場突然下跌可能迅速逼近或超過清算閾值，導致資產被強制賣出，可能在不利價格。

始終保持一個安全的緩衝空間，避免LTV接近最大閾值。較保守的借款人可能會將LTV控制在50-60%左右，以提供足夠的安全邊際，即使在重大市場調整時也能應對。

確保你的資金帳戶中有足夠資產來支付還款義務，尤其是在啟用自動還款時。資金不足會導致自動還款失敗，可能引發逾期罰款和清算。

最後，根據你的市場預期和還款時間，選擇彈性利率或固定利率方案。短期需求通常較適合彈性利率，而長期穩定資金則較適合固定利率。

通過理解這些機制並保持良好的抵押品管理，抵押比特幣和其他加密貨幣資產借款，將成為你在不放棄長期投資策略的前提下，獲取流動性的強大工具。