Das Verständnis der Mechanismen hinter der dezentralen Börse (DEX) von Loopring ist entscheidend, um zu verstehen, wie es hohe Effizienz und niedrige Transaktionskosten erreicht. Die DEX von Loopring nutzt eine Kombination aus automatisierter Market Maker (AMM)-Funktionalität und Order-Book-basiertem Handel, was sie von anderen dezentralen Börsen abhebt. Durch die Verwendung der zkRollup-Technologie verarbeitet Loopring Transaktionen off-chain, was die Gasgebühren erheblich reduziert und die Skalierbarkeit verbessert.

Dezentralisierte Börse auf Loopring

Loopring ermöglicht den Handel mit hoher Durchsatzrate und niedrigen Kosten. Sein Hauptangebot ist seine dezentrale Börse (DEX), die die Funktionalitäten von automatisierten Market Makern (AMMs) und dem traditionellen Order-Book-basierten Handel kombiniert. Dieses Modell ermöglicht es den Benutzern, von der Liquidität der AMMs zu profitieren, während sie die Präzision und Kontrolle des Order-Book-Handels beibehalten.

Die DEX verwendet die zkRollup-Technologie, die es der Börse ermöglicht, Tausende von Transaktionen pro Sekunde (TPS) zu verarbeiten, im Vergleich zu den nativen Fähigkeiten von Ethereum von ungefähr 15 TPS. Alle Trades werden letztendlich auf dem Ethereum-Mainnet abgewickelt, was die Sicherheit und Transparenz der Blockchain-Technologie gewährleistet.

Orderbuchbasiertes Trading und Ring-Matching

Loopring verwendet ein Orderbuch-basiertes Handelsmodell, das Benutzern von traditionellen Finanzbörsen vertraut ist. In diesem Modell platzieren Benutzer Kauf- und Verkaufsaufträge, in denen sie den Betrag und den Preis angeben, zu dem sie Token handeln möchten. Diese Aufträge werden gesammelt und in einem öffentlichen Orderbuch angezeigt, das von Relayers gepflegt wird und Benutzern einen transparenten Blick auf den Markt bietet, der es ihnen ermöglicht, die verfügbare Liquidität zu sehen und informierte Handelsentscheidungen zu treffen.

Der Ring-Matching-Mechanismus ist eine Funktion des Protokolls, die es ermöglicht, mehrere Aufträge in eine zirkuläre Handelsschleife, bekannt als Ring, zu kombinieren, anstatt sich ausschließlich auf direkte Übereinstimmungen zwischen Kauf- und Verkaufsaufträgen zu verlassen. Dadurch wird die Liquidität verbessert, indem Aufträge, die verschiedene Token-Paare beinhalten, abgeglichen werden und die Ausführungschancen erhöht werden, selbst wenn direkte Übereinstimmungen nicht verfügbar sind. Der Ring-Matching-Algorithmus ist darauf ausgelegt, die Effizienz zu maximieren und die Schlupflöcher zu minimieren.

Durch die Erstellung von Ringen, die Liquidität von mehreren Quellen auf Gate.io bündeln, stellt Loopring sicher, dass große Aufträge ausgeführt werden können, ohne den Marktpreis signifikant zu beeinflussen, was für Händler vorteilhaft sein kann, die hohe Handelsvolumina ausführen möchten, ohne Preisschwankungen zu verursachen.

Gebührenstrukturen, Miner-Anreize und Margenaufteilungen

Die Gebührenstruktur auf Loopring ist darauf ausgelegt, wettbewerbsfähig und benutzerfreundlich zu sein. Transaktionsgebühren werden in LRC, dem nativen Token des Loopring-Protokolls, bezahlt. LRC-Token-Inhaber und Staker können Rabatte auf diese Gebühren erhalten, was langfristiges Halten und die Teilnahme am Netzwerk fördert.

Ring-Miner, die das Matching und die Ausführung von Aufträgen erleichtern, werden durch ein flexibles Belohnungssystem incentiviert, bei dem sie Gebühren in LRC verdienen können oder einen Margenaufschlag von den Trades erhalten, die sie erleichtern. Der Margenaufschlag ist der Unterschied zwischen dem vom Benutzer angegebenen Preis und dem tatsächlichen Ausführungspreis, der vom Miner beansprucht werden kann. Dies gewährleistet, dass Miner angemessen für ihre Bemühungen belohnt werden, um aktive Teilnahme und die Verbesserung der Liquidität zu fördern.

Loopring verwendet auch einen deflationären Mechanismus, bei dem ein Teil der Transaktionsgebühren, die in LRC bezahlt werden, verbrannt wird, wodurch im Laufe der Zeit die Gesamtmenge des Tokens reduziert wird. Dieser deflationäre Aspekt kann potenziell den Wert von LRC erhöhen, da die Nachfrage nach dem Token steigt und so die Nutzung innerhalb des Ökosystems weiter anreizt.

Höhepunkte

• Loopring fungiert als nicht verwahrende, orderbuchbasierte DEX mit zkRollup-Technologie für hohe Durchsatzraten und geringe Kosten.
• Das Orderbuchmodell unterstützt Limit- und Market-Orders, wobei dezentrale Relayer öffentliche Orderbücher pflegen.
• Der Ring-Matching-Algorithmus erhöht die Liquidität, indem er mehrere Aufträge zu kreisförmigen Handelsschleifen kombiniert.
• LRC wird für Transaktionsgebühren, Staking und Governance verwendet, um Liquiditätsanbieter und Ring-Miner zu belohnen.
• Die Handelsausführung umfasst die Off-Chain-Auftragsabstimmung und die On-Chain-atomare Abwicklung, um Sicherheit und Endgültigkeit zu gewährleisten.