Como um veterano que tem trabalhado no campo da moeda digital por dez anos, testemunhei inúmeras pessoas passando de comuns a ricas, assim como vi mais pessoas passando de cheias de esperança a completamente sem nada. Essas experiências me fizeram perceber profundamente que, neste mercado em constante mudança, o controle de riscos é a chave para a sobrevivência a longo prazo.

Um amigo uma vez me perguntou, confuso, por que ele investiu tudo e ainda assim perdeu quase tudo. Ao revisar seus registros de negociação, percebi que ele alocou 95% de seus fundos em posições longas com 10x de alavancagem, sem definir stop loss. Como resultado, uma simples correção de 3% no mercado zerou sua conta. Este caso ilustra vividamente que usar toda a margem não é sinônimo de segurança, mas pode, ao contrário, se tornar uma armadilha mortal.

Após dez anos de exploração, resumi três leis de sobrevivência:

Primeiro, uma única transação não deve exceder 20% do capital total. Assim, mesmo que haja um erro de julgamento, a perda não será significativa.

Em segundo lugar, controlo rigorosamente a perda única para ficar abaixo de 3%. Por exemplo, se usar 2000U com uma alavancagem de 10 vezes, configurarei o stop loss a 1,5%, de forma que a perda máxima não ultrapasse 3% do capital total.

Por último, mantenha-se à espera em um mercado volátil e não entre de forma cega. Mesmo que já tenha entrado, nunca aumente sua posição impulsivamente por causa de lucros temporários.

A verdadeira estratégia de full仓 deve ser uma combinação de experimentação cuidadosa com uma gestão de risco rigorosa. Eu já guiei um fã que frequentemente enfrentava liquidações a adotar o método "20% de posição + 3% de stop loss", e em três meses ele conseguiu aumentar 5000U para 8000U. Isso fez com que ele compreendesse que o verdadeiro significado do full仓 está em buscar a vitória com estabilidade, e não em arriscar tudo de uma só vez.

A década de flutuação do mercado fez-me compreender profundamente: quer seja com posição total ou posição fraccionada, são apenas ferramentas de negociação, o cerne do lucro reside na gestão eficaz da posição. Só controlando a própria mão é que se pode sobreviver a longo prazo neste mercado cruel. O controlo de risco não é uma algema que limita os lucros, mas sim a garantia de que se pode continuar a participar no jogo.

Agora, eu já passei de um novato que tateava no escuro para um navegador com uma lanterna nas mãos. Esta lanterna continuará a iluminar o caminho à frente, você está disposto a seguir?