Ông Jeremy Allaire, Giám đốc điều hành của Circle, cho biết công ty sẽ không chủ động đóng băng các địa chỉ ví trừ khi nhận được lệnh của tòa án hoặc yêu cầu của cơ quan thực thi pháp luật. Dù đối mặt với các tranh cãi về rửa tiền của tin tặc và sự chỉ trích từ cộng đồng, Circle vẫn kiên trì vận hành dựa trên các nguyên tắc thượng tôn pháp luật.
Jeremy Allaire xác lập ngưỡng cứng trong thực thi của Circle
Trong bối cảnh thị trường tiền mã hóa toàn cầu biến động mạnh mẽ, tại một cuộc họp báo ở Seoul, Hàn Quốc, CEO của nhà phát hành stablecoin Circle là Jeremy Allaire đã đưa ra lập trường rõ ràng về vấn đề nhạy cảm nhất với thị trường: “đóng băng tài sản”. Ông cho biết, dù Circle có các phương tiện kỹ thuật để đóng băng các địa chỉ ví cụ thể, nhưng trừ khi nhận được lệnh của tòa án hoặc chỉ thị chính thức từ cơ quan thực thi pháp luật, công ty sẽ không chủ động can thiệp và đóng băng tài sản $USDC .
Jeremy Allaire nhấn mạnh rằng, định vị $USDC là sản phẩm tài chính được quản lý, nên hoạt động của nó phải tuân thủ nghiêm ngặt các nguyên tắc thượng tôn pháp luật (Rule of Law).
Khi xảy ra tấn công của tin tặc, Circle cần tuân thủ quy trình pháp lý để can thiệp. Những phát biểu này gắn hành vi của Circle với nghĩa vụ tuân thủ pháp luật, đồng thời xác lập phương châm cơ bản rằng doanh nghiệp ưu tiên tuân thủ quy trình pháp lý khi đối mặt với dòng tiền phi pháp, thay vì phán đoán mang tính đạo đức.
Theo dữ liệu vận hành hiện có, trong năm 2026 Circle chỉ đóng băng 122 địa chỉ, trong đó phần lớn tập trung vào tháng 2. So với phong cách can thiệp tích cực hơn của đối thủ chính là Tether ($USDT), cách xử lý của Circle có vẻ khá kiềm chế.
Jeremy Allaire cho rằng, nhà phát hành stablecoin không có quyền tùy tiện xử lý tài sản người dùng bên ngoài khung pháp lý; nếu quyền hạn này bị lạm dụng, nó sẽ gây tổn hại đến sự liêm chính của toàn bộ hệ thống tài chính.
Ông coi $USDC là một phần của hệ thống tài chính truyền thống, và cho rằng việc tịch thu tài sản hoặc xử lý theo danh sách đen cần được thực hiện như việc tài khoản ngân hàng chịu sự giám sát tư pháp, tuân theo các quy trình pháp lý đã được thiết lập. Dù thị trường còn tranh cãi về tốc độ của những quy trình pháp lý này, Jeremy Allaire vẫn khẳng định đây là con đường duy nhất để duy trì stablecoin được quản lý ổn định lâu dài và xây dựng niềm tin.
Trinh thám trên chuỗi và cơn giận của cộng đồng! Nghi ngờ về hiệu suất sau khoản lỗ 420 triệu USD
Tuy nhiên, sự kiên trì của Circle với tinh thần “làm đúng theo pháp luật” lại bị cộng đồng an ninh an toàn trên chuỗi theo đuổi phản ứng nhanh coi là “tấm ô” bảo vệ việc rửa tiền của tin tặc. Nhà điều tra blockchain nổi tiếng ZachXBT nhiều lần công khai chỉ trích cách Circle xử lý. Ông cho biết, kể từ năm 2022, do Circle không kịp thời thực hiện hành động đối với các địa chỉ ví của tin tặc đã biết, nên ước tính đã có khoảng 420 triệu $USDC chảy vào các hoạt động phi pháp.
Hình nguồn: X/@zachxbt ZachXBT nhiều lần công khai chỉ trích cách Circle xử lý, đồng thời cáo buộc Circle không kịp thời hành động đối với các địa chỉ ví của tin tặc đã biết
Một vụ việc lớn gần đây là vụ tấn công nhắm vào Drift Protocol; giao thức này thiệt hại lên tới 280 triệu USD, trong đó có 230 triệu USD $USDC đã bị chuyển đi liên tục trong vài giờ. Dù cộng đồng đã nhanh chóng xác định ví của kẻ tấn công, Circle vẫn từ chối đóng băng tài sản vì không nhận được lệnh của tòa án; cuối cùng, tin tặc đã đổi $USDC sang ether (ETH) thông qua sàn giao dịch phi tập trung (DEX), rồi sử dụng công cụ trộn coin để trốn tránh việc truy vết.
Phân tích dữ liệu thị trường cũng phản ánh sự khác biệt đáng kể về hiệu quả thực thi giữa Circle và Tether. Tính đến hiện tại, $USDC đã đóng băng 602 địa chỉ, trong khi $USDT lũy kế đã đóng băng tới 2.886 ví. Các nhà phân tích cảnh báo rằng, quá trình ra quyết định của Circle và thời gian chờ đợi kéo dài có thể khiến $USDC trở thành mục tiêu tấn công hấp dẫn hơn trong mắt tin tặc.
Đặc biệt vào đầu năm 2026, các giao thức DeFi trở thành điểm nóng bị tấn công. Do các giao thức này thường thiếu cơ chế giám sát nghiêm ngặt, tin tặc hay lợi dụng $USDC nhờ tính thanh khoản cao và các nhóm vay mượn rộng rãi để nhanh chóng thực hiện rửa tiền xuyên chuỗi. Mặc dù có người trong cộng đồng đề xuất tạo “cơ chế ngoại lệ” để đối phó với tấn công của tin tặc, nhà bình luận nổi tiếng Nic Carter cho rằng con đường giải quyết thực sự là xây dựng một “tòa án kỹ thuật số” (Chancery Court) có thể theo kịp tốc độ mạng, nhằm chống lại tốc độ chuyển tiền của tin tặc.
Đọc thêm
Nền tảng DeFi Drift bị hack vào ngày Cá tháng Tư! Tin tặc dọn sạch 270 triệu USD tài sản, chìa khóa quản trị là một lỗ hổng
Ai sai khi Drift bị tấn công? Tài sản xuyên chuỗi của tin tặc lại không bị đóng băng, ZachXBT mắng Circle mất trách nhiệm
Xung đột giữa quyền quyết định của doanh nghiệp và nền tảng niềm tin của DeFi
Về tranh cãi liệu Circle có nên được trao quyền đóng băng ngay lập tức hay không, giới học thuật và các chuyên gia trong ngành lại có những quan điểm hoàn toàn trái ngược. Phó giáo sư kiêm nhiệm của Trường Kinh doanh Columbia là Omid Malekan cảnh báo rằng, nếu cho phép nhà phát hành stablecoin thực hiện chức năng đóng băng hoặc tịch thu tùy ý ngoài yêu cầu của pháp luật, thì nền tảng của tài chính phi tập trung (DeFi) sẽ bị phá hủy nghiêm trọng.
Ông cho rằng, nếu lãnh đạo của một doanh nghiệp có thể tùy ý cắt đứt dòng chảy vốn dựa trên phán đoán cá nhân hoặc dư luận xã hội, thì cả các nguyên tắc “code là luật” và “luật là luật” đều sẽ không còn tồn tại.
Hình nguồn: X/@malekanoms Phó giáo sư kiêm nhiệm của Trường Kinh doanh Columbia là Omid Malekan cảnh báo rằng, nếu cho phép nhà phát hành stablecoin thực hiện chức năng đóng băng hoặc tịch thu tùy ý ngoài yêu cầu của pháp luật, thì nền tảng của DeFi sẽ bị phá hủy nghiêm trọng
Trong bối cảnh đó, ý chí cá nhân của lãnh đạo một doanh nghiệp sẽ đứng trên pháp luật. Quyền lực quá tập trung này khiến người dùng mất niềm tin vào hệ thống DeFi, vì sự an toàn của tài sản không còn dựa vào toán học và các giao thức, mà phụ thuộc vào quyết định hành chính của bên phát hành.
Quan điểm này phản ánh chiến lược cốt lõi bên trong Circle, đó là định vị mình như một công cụ thể chế hóa để tuân thủ. Cấu trúc kỹ thuật của Circle cho phép họ đóng băng nhanh các địa chỉ ví được nhắm mục tiêu cụ thể, nhưng việc thực thi quyền lực này phải có mức độ minh bạch và tính hợp hiến cao. Hiện tại, Circle dựa vào hệ thống thông báo và ra quyết định mang tính ad hoc giữa các bên, tránh cơ chế quét tự động bằng AI; đây là để ngăn ngừa việc gây tổn hại nhầm cho người dùng vô tội.
Tuy nhiên, điều này cũng dẫn đến việc trong nhiều vụ việc, Circle chỉ đưa các địa chỉ vào danh sách đen sau hàng tháng xảy ra tấn công, khi đó dòng tiền bất hợp pháp đã được rửa sạch. Cuộc tranh luận này phản ánh mâu thuẫn lâu nay của ngành công nghiệp blockchain: làm sao cân bằng giữa cảm giác tin cậy phi tập trung tối đa và nhu cầu bảo vệ an toàn tài sản của người dùng.
Tại sao bên bị trừng phạt lại né $USDC để chuyển hướng
Ngoài các cuộc tấn công của tin tặc, vai trò của $USDC trong bối cảnh địa chính trị cũng nhận được sự quan tâm đáng kể. Liên quan đến báo cáo gần đây của Financial Times nói rằng Iran có thể yêu cầu sử dụng tiền mã hóa để trả phí thông hành khi đi qua Eo biển Hormuz (Strait of Hormuz), tại cuộc họp báo ở Seoul, Jeremy Allaire đã phủ nhận rõ ràng khả năng $USDC được dùng cho các mục đích như vậy. Ông cho biết tình huống này cực kỳ khó xảy ra, vì Circle thực thi nghiêm ngặt các tiêu chuẩn quản lý toàn cầu và các danh sách trừng phạt.
- Tin liên quan: Eo biển Hormuz đã mở cửa! Iran yêu cầu trả phí đường thủy bằng bitcoin, Vùng Vịnh Ba Tư vẫn trong “tình trạng kẹt tàu lớn”
Do $USDC có cấu trúc kỹ thuật minh bạch cao và luôn chịu sự giám sát tư pháp, đối với các thực thể hoặc cá nhân tìm cách né tránh trừng phạt, $USDC không phải là lựa chọn lý tưởng. Ngược lại, những kẻ bị trừng phạt này thường có xu hướng sử dụng các phương án thay thế có mức độ giám sát thấp hơn và độ minh bạch kém hơn, hoặc stablecoin ngoài khơi.
Các phát biểu của Jeremy Allaire cho thấy quyết tâm của Circle đi theo con đường “tài chính hóa truyền thống”. Khi tỷ lệ áp dụng của $USDC tiếp tục tăng lên, nó cũng bộc lộ tính dễ tổn thương trước các trò lừa đảo mới như tấn công đầu độc địa chỉ (Address Poisoning) và tấn công bụi (Dusting).
Dù vậy, Circle vẫn tin rằng chỉ thông qua việc hợp tác chặt chẽ với chính phủ và các cơ quan thực thi pháp luật trên toàn cầu, stablecoin mới có thể có một chỗ đứng trong nền kinh tế chủ đạo. Đối với Circle, việc duy trì sự nhất quán của thượng tôn pháp luật được ưu tiên hơn việc ngăn chặn tổn thất trong ngắn hạn. Lập trường này khiến họ phải chịu áp lực dư luận rất lớn trong năm 2026, đồng thời cũng khiến $USDC trở thành tài sản đô la kỹ thuật số phù hợp nhất với các yêu cầu tuân thủ trong mắt các nhà đầu tư tổ chức.
