Originalmente queria ajudar alguns amigos que operam com pequenos fundos com minha experiência de trading, mas acabei por arrastá-los para uma armadilha. Minha posição estava bem ajustada, o stop-loss foi executado de forma limpa e eficiente, e a conta conseguiu manter-se equilibrada. Mas aí surgiu o problema — aqueles jogadores que seguiram minhas ordens, que investiram 10U, acabaram por perder 40%.

Isso é absurdo. A mesma estratégia, o mesmo ponto de entrada, como é que há essa diferença? Só depois percebi que muitos sistemas de cópia de ordens simplesmente não consideram as diferenças na capacidade de risco de acordo com o volume de fundos. O limite de perda de grandes investidores pode ser de apenas 3%, mas os investidores menores, ao seguir, devido ao menor volume de fundos, têm custos maiores com taxas, slippage e outros custos, o que acaba por amplificar a proporção de perdas reais.

O mais frustrante é que o sistema de suporte à gestão de risco realmente não é suficiente. Não ajusta dinamicamente a alavancagem de acordo com o volume de fundos do usuário, não possui mecanismos automáticos de alerta, e muito menos configurações de multiplicadores de cópia pouco confiáveis. Uma estratégia que visa preservar o capital acaba por se tornar uma verdadeira ameaça ao capital próprio quando aplicada por outros.

Querendo que todos ganhem dinheiro juntos, mas acabando assim, é preciso refletir seriamente sobre como corrigir essa situação.