Avantis Universal Leverage Layer: Tinjauan tentang Protokol DeFi di Blockchain Base

Diluncurkan pada tahun 2024 di blockchain Base, Avantis adalah protokol Keuangan Desentralisasi (DeFi) yang memungkinkan pengguna untuk memperdagangkan kontrak perpetuitas pada cryptocurrency dan aset dunia nyata, termasuk pasangan forex, logam, komoditas, dan indeks. Trader menangani transaksi ini langsung dari dompet mereka, mempertahankan penyimpanan mandiri dari jaminan mereka, dan menerapkan leverage hingga 500 kali di lebih dari 90 pasar.

Dengan fokus pada penyediaan perdagangan perpetual tanpa biaya dan pengembalian kerugian, ia telah mendapatkan pendanaan dari investor seperti Pantera Capital dan Founders Fund. Sejak Februari 2024, Avantis telah menangani lebih dari $27 miliar dalam volume perdagangan kumulatif dan menunjukkan pendapatan run-rate di atas $26 juta.

Bagaimana Avantis Dimulai?

Avantis memulai pengembangan pada tahun 2023, didirikan oleh tim dengan pengalaman dalam rekayasa blockchain, keuangan kuantitatif, perbankan investasi, dan pembuatan protokol DeFi. Yayasan Avantis, sebuah entitas independen yang mengontrak penyedia layanan, mengawasi proyek ini. Tim terdiri dari 14 individu dengan pengalaman gabungan 20 tahun di bidang seperti rekayasa, modal ventura, ekuitas swasta, desain insentif, dan pengembangan produk untuk sistem frontend dan backend.

Sejak awal, Avantis memposisikan dirinya untuk menjembatani keuangan tradisional dan Keuangan Desentralisasi dengan memungkinkan perdagangan aset secara onchain yang biasanya ditemukan di pasar terpusat. Desain protokol ini menekankan penyimpanan mandiri, di mana pengguna mempertahankan kontrol atas dana mereka tanpa bergantung pada perantara.

Area fokus awal termasuk membangun lapisan leverage untuk aset global, dimulai dengan cryptocurrency dan diperluas ke forex, seperti Yen Jepang, logam seperti emas (XAU), dan komoditas lainnya. Pendekatan ini mengatasi kekurangan dalam DeFi, di mana perdagangan leverage sering melibatkan biaya tinggi atau variasi aset yang terbatas.

Pendanaan dan Investor

Avantis telah menyelesaikan beberapa putaran pendanaan untuk mendukung operasinya. Putaran pendanaan awal pada tahun 2023 mengumpulkan $4 juta, diikuti oleh Seri A pada tahun 2025 sebesar $8 juta, dengan total $12 juta. Investor kunci termasuk Pantera Capital, yang memimpin kedua putaran, serta Founders Fund, Galaxy Digital, Base Ecosystem Fund, Modular Capital, Salt Fund, Symbolic Capital, dan Flowdesk.

Para pendukung ini menyediakan sumber daya finansial dan dukungan strategis, dengan contoh notable termasuk Pantera Capital dan Galaxy Digital, yang diakui karena keterlibatan mereka dalam investasi blockchain.

Pendanaan tersebut telah memungkinkan Avantis untuk berkembang sebagai protokol derivatif sintetis berbasis oracle, dengan fokus pada perdagangan leverage lintas aset

Fitur Utama Avantis

Avantis mencakup beberapa komponen teknis yang mendukung operasi perdagangannya:

Perdagangan Leverage Tinggi: Avantis mendukung posisi dengan leverage hingga 500 kali kolateral di 90 pasar. Pasar ini mencakup cryptocurrency seperti Bitcoin (BTC) dan Ethereum (ETH), serta pasangan forex, logam seperti emas, komoditas, dan indeks.

Antarmuka Avantis

Sebagai contoh, emas telah menunjukkan imbal hasil sebesar 23,33% selama enam bulan dan 29,17% selama satu tahun, dibandingkan dengan imbal hasil Bitcoin selama periode tersebut. Pengaturan ini memungkinkan pengguna untuk menggabungkan perspektif makroekonomi global dengan taktik onchain, seperti mempertahankan posisi emas jangka panjang di tengah penurunan pasar cryptocurrency, untuk mencapai diversifikasi.

Perdagangan Perpetual Tanpa Biaya: Dalam mode ini, biaya hanya dikenakan pada keuntungan. Untuk perpetual dengan biaya tetap, setiap dolar dalam volume perdagangan dapat memperoleh hingga satu poin pengalaman (XP), dengan perlindungan terhadap perdagangan cuci dan serangan sybil.

Pedagang mendapatkan hingga 20% rebate atas kerugian ketika posisi mereka berlawanan dengan skew open interest platform dengan melawan arah perdagangan dominan. Selain itu, slippage positif memberikan harga masuk yang lebih baik daripada tarif pasar untuk perdagangan yang membantu menyeimbangkan skew.

Mekanisme Penyediaan Likuiditas: Avantis menggunakan brankas yang memiliki pemisahan risiko dinamis, dibagi menjadi tranch junior dan senior. Penyedia menyetorkan USDC dan memilih eksposur risiko berdasarkan kondisi pasar yang berlaku, termasuk opsi penguncian waktu dan parameter yang dapat disesuaikan.

Hingga saat ini, penyedia likuiditas telah mengumpulkan lebih dari $1 juta dalam biaya USDC, dengan hasil di beberapa brankas mendekati 50% hasil tahunan, ditambah dengan hadiah XP. Peningkatan XP untuk likuiditas terikat secara eksklusif pada $AVNT token yang dipertaruhkan, melewati persyaratan penguncian tambahan.

Software Development Kit (SDK): Avantis SDK memungkinkan integrasi yang mulus dari umpan harga waktu nyata, eksekusi perdagangan, dan manajemen posisi ke dalam platform eksternal. Kemitraan saat ini termasuk Keyrock untuk layanan pembuatan pasar, Bankr untuk fungsionalitas teks-ke-perdagangan berbasis AI di X, dan Nitrate untuk bot Telegram, dengan tautan yang akan datang ke terminal forex MT5.

Sistem XP dan Reward: Sistem ini mengalokasikan poin pengalaman untuk aktivitas seperti trading, penyediaan likuiditas, dan referensi, yang berkontribusi pada papan peringkat dan menentukan peran pengguna. Selama Musim 3, hasil staking memberikan pengali yang mencapai tiga kali lipat untuk pengumpulan XP.

Eksekusi Strategi Terintegrasi: Secara kolektif, komponen-komponen ini membentuk antarmuka terpadu yang mengakomodasi strategi pengguna dari keterlibatan likuiditas pasif hingga pembuatan pasar aktif.

Utilitas Protokol Avantis

Avantis menawarkan fungsi yang ditargetkan untuk berbagai peserta dalam ekosistem keuangan desentralisasi, termasuk trader, penyedia likuiditas, dan pembangun atau mitra.

Untuk Trader:

• Posisi kustodi mandiri dengan isolasi untuk mengelola risiko perdagangan individu.
• Biaya rendah, dikombinasikan dengan rebate yang memberikan hingga 20% atas kerugian untuk posisi yang menyeimbangkan skew minat terbuka.
• Dukungan untuk perdagangan arah, peluang arbitrase, dan strategi lindung nilai, seperti perdagangan kontrak perpetuall emas di tengah fluktuasi pasar cryptocurrency.
• Program referensi yang memberikan 10% dari XP yang diperoleh oleh pengguna yang dirujuk.

Untuk Penyedia Likuiditas:

• Setoran USDC pasif menghasilkan satu XP Likuiditas per dolar per hari.
• Hasil berkisar antara 47% hingga 51% tahunan di tranche tertentu, dengan lebih dari $1 juta dalam biaya USDC yang didistribusikan hingga saat ini.
• Opsi bagi penyedia aktif untuk memodifikasi tingkat risiko untuk meningkatkan imbal hasil.
• Pemanfaatan modul keamanan, di mana $AVNT yang dipertaruhkan menutupi kerugian selama periode volatilitas tinggi; para pemegang saham menghadapi potensi pemotongan tetapi menerima imbalan.

Untuk Pembuat dan Mitra:

• Akses ke SDK untuk mengintegrasikan umpan harga, eksekusi perdagangan, dan manajemen posisi ke dalam aplikasi kustom.
• Perluasan mesin leverage ke sektor seperti pasar prediksi dan taruhan olahraga.
• Peningkatan efisiensi modal melalui leverage sintetik dan penyediaan likuiditas stablecoin.

**Token $AVNT **

Token $AVNT berfungsi sebagai token utilitas dan tata kelola untuk Avantis. Token ini memiliki total pasokan 1 miliar token. Lebih dari 50% dari alokasi didedikasikan untuk komunitas, yang terdiri dari pedagang, penyedia likuiditas, perujuk, pembangun, dan airdrop. Bagian yang tersisa mencakup alokasi terikat untuk tim dan investor selama periode 30 bulan.

Alokasi Token Avantis dan Jadwal Pembukaan | Situs Web### Utilitas

$AVNT memberikan pemegang akses ke fungsi staking di mana para staker mengamankan penyedia likuiditas selama periode volatilitas. Sebagai imbalannya, staker menerima imbalan AVNT, pengalaman poin (XP) dorongan, dan diskon biaya trading. Token ini juga memberikan insentif untuk partisipasi di seluruh ekosistem, termasuk imbalan bagi trader aktif, pengacara, penyedia likuiditas, pembangun, dan influencer.

Tata Kelola

Pemegang token dapat berpartisipasi dalam tata kelola dengan memberikan suara pada masalah protokol. Ini termasuk keputusan tentang perubahan protokol kunci, ekspansi ke rantai blockchain baru, peningkatan pada maker pasar otomatis perdagangan leverage ( seperti penyesuaian biaya dan penambahan aset baru ), serta pengembangan lini produk baru, misalnya, pasar uang asli. Fitur tata kelola dijadwalkan akan aktif segera. Secara keseluruhan, $AVNT memberikan kepemilikan dan wewenang pengambilan keputusan kepada komunitas dalam protokol.

Tokenomics

Rincian Token: Token $AVNT memiliki total pasokan 1.000.000.000 token. Acara pembuatan token (TGE) berlangsung pada 23 April 2025, dan perdagangan dimulai pada 9 September 2025.

Alokasi: Lebih dari 50% dari total pasokan dialokasikan untuk komunitas, yang mencakup trader aktif, pengundang, penyedia likuiditas, pembangun, dan influencer. Sebagian dialokasikan untuk airdrop yang didedikasikan untuk aktivitas protokol, dimulai dari Februari 2024, mencakup Musim 1 dan 2, serta kontribusi dari anggota komunitas.

Jadwal Pembukaan dan Vesting: Alokasi airdrop sepenuhnya terbuka dan dapat diklaim pada hari pertama TGE. Rincian spesifik mengenai vesting untuk alokasi lainnya tidak disediakan.

Model Ekonomi: Model ini berfokus pada penyelarasan insentif melalui staking, di mana pemegang mengamankan penyedia likuiditas selama volatilitas dan mendapatkan $AVNT rewards, peningkatan poin pengalaman, dan diskon biaya perdagangan. Ini juga menekankan kepemilikan dan partisipasi komunitas.

Kemitraan Kunci dan Integrasi

Avantis telah mengintegrasikan dengan LI.FI untuk memungkinkan pertukaran aset lintas rantai, memungkinkan pengguna untuk mengonversi aset dari lebih dari 15 rantai langsung menjadi USDC di Base untuk perdagangan atau penyediaan likuiditas. Ini memanfaatkan jembatan seperti Across, Allbridge, Circle CCTP, Connext, Hop, dan StarGate, bersama dengan 36 DEX dan agregator, untuk mencapai tarif optimal.

Integrasi lainnya mencakup pembuatan pasar dengan Keyrock dan alat AI dengan Bankr. Protokol ini bekerja sama dengan proyek Base, seperti Aerodrome dan Pear, untuk mencapai sinergi. Koneksi ini meningkatkan aksesibilitas dan komposabilitas dalam ekosistem.

Memulai Peta Jalan Ekuitas

Avantis memulai ekspansi pasar ekuitasnya pada 11 September 2025, dengan mencatatkan kontrak perpetual untuk $COIN, saham dari Coinbase Global Inc., dengan leverage hingga 25 kali dan dukungan untuk posisi semalam. Langkah ini menandai awal dari peta jalan ekuitas onchain protokol, setelah pencatatan $AVNT di Coinbase Markets dua hari sebelumnya.

Integrasi ini bergantung pada Pyth Network untuk umpan harga berbasis oracle untuk memastikan data real-time yang akurat untuk perpetual ekuitas. Pendanaan Seri A sebesar $8 juta yang dicapai pada Juni 2025 mendukung pertumbuhan ini, memungkinkan penambahan lebih banyak kelas aset. Avantis bertujuan untuk memasukkan lebih dari 100 aset dunia nyata pada akhir 2025, dengan rencana untuk indeks saham dan ekuitas besar di akhir tahun.

Perkembangan ini mencerminkan tren 2025 yang sedang berlangsung dalam tokenisasi aset di dalam DeFi. Misalnya, Robinhood EU telah mencantumkan lebih dari 200 saham dan token ETF di Arbitrum sejak Juni 2025, sementara Ondo Finance meluncurkan saham dan ETF AS yang ditokenisasi pada September 2025, menargetkan lebih dari 1.000 aset. Perubahan regulasi, seperti "Proyek Crypto" SEC, yang dimulai pada Agustus 2025 untuk merevisi aturan untuk sekuritas aset digital, memfasilitasi integrasi ini. Laporan industri, termasuk analisis BCG-Ripple, memproyeksikan pasar aset yang ditokenisasi akan tumbuh menjadi $18,9 triliun pada 2033. Acara seperti Token2049 pada Oktober 2025 menekankan aset dunia nyata sebagai tema sentral dalam infrastruktur blockchain.

Apa Pembaruan Kunci yang Dicatat Avantis Sejak Awal?

Sejak diluncurkan pada tahun 2024, Avantis telah mengalami beberapa perkembangan. Ini menjadi bursa derivatif terbesar di Base untuk aset dunia nyata dan cryptocurrency. Total nilai yang terkunci melonjak, dengan brankas USDC memberikan imbal hasil sekitar 50% per tahun. Protokol ini mencapai rekor tertinggi dalam volume selama tiga hari berturut-turut dan menduduki peringkat tiga teratas di Base untuk volume perdagangan.

$AVNT perpetuals terdaftar di OKX. Musim 3 diluncurkan pada 2 Oktober 2025, dengan $40 juta dalam $AVNT hadiah senilai $80 juta selama lima bulan, dari 3 September hingga 28 Februari 2026. Ini mencakup dasbor waktu nyata untuk XP dan peringkat, dengan pengali yang terkait dengan staking.

Kontributor inti Sehaj (@0xSehaj) muncul di podcast yang membahas kontrak perpetual untuk aset dunia nyata dan leverage global. Acara di Korea menyoroti kolaborasi dengan proyek Base lainnya.

Rencana Jangka Panjang untuk Sisa Tahun 2025 dan Seterusnya

Dokumentasi Avantis menguraikan prioritasnya untuk paruh kedua tahun 2025 dan periode mendatang, menekankan pengembangan yang sejalan dengan tujuannya untuk membangun platform leverage utama dalam DeFi untuk aset dan peristiwa dunia nyata.

Protokol mengakui sifat cepat dari kemajuan blockchain, yang membuat peta jalan jangka panjang yang rinci kurang praktis, dan sebaliknya berkonsentrasi pada hasil yang meningkatkan penawaran intinya.

• Inisiatif kunci termasuk integrasi yang dapat disusun untuk penyedia likuiditas dengan platform seperti Spectra, Pendle, dan pasar uang, dirancang untuk meningkatkan efisiensi modal USDC
• Selain itu, Avantis berencana untuk memperkenalkan vault pembuatan pasar terdesentralisasi yang disesuaikan untuk aset dunia nyata dan cryptocurrency, yang akan memungkinkan manajemen likuiditas yang lebih otomatis dan terdistribusi.
• Rencana lebih lanjut melibatkan memperluas akses ke lebih dari 100 aset dunia nyata di onchain, dengan penekanan khusus pada ekuitas untuk memperluas opsi perdagangan.
• Protokol bertujuan untuk meluncurkan Avantis v2, yang menampilkan solusi layer-2 khusus yang mendukung perdagangan margin silang di antara aset dunia nyata dan cryptocurrency, dengan tujuan meningkatkan efisiensi modal yang melebihi tingkat saat ini hingga sepuluh kali lipat.
• Selain instrumen keuangan, Avantis berusaha untuk mengintegrasikan perdagangan dengan leverage untuk peristiwa dunia nyata, termasuk hasil olahraga, pasar prediksi, dan kategori serupa, memperluas utilitas platform ke sektor DeFi yang tidak tradisional.

Upaya ini membangun pada fitur yang ada, seperti kontrak perpaduan dan mekanisme staking, untuk mendorong integrasi yang lebih besar antara keuangan desentralisasi dan keuangan tradisional.

Kesimpulan

Avantis beroperasi sebagai protokol DeFi di blockchain Base, memfasilitasi perdagangan kontrak berjangka dalam cryptocurrency dan aset dunia nyata, termasuk forex, logam, komoditas, dan indeks, dengan leverage hingga 500 kali di 90 pasar, dan penyimpanan mandiri jaminan.

Protokol ini memposisikan dirinya untuk ekspansi dengan menargetkan lebih dari 100 aset dunia nyata pada akhir 2025, termasuk indeks saham dan ekuitas utama. Selain itu, aktivasi tata kelola yang direncanakan akan memungkinkan pemegang token untuk memberikan suara pada ekspansi rantai dan produk baru, seperti pasar uang asli, yang berpotensi meningkatkan perannya dalam tokenisasi aset di tengah proyeksi bahwa pasar akan mencapai $18,9 triliun pada 2033, menurut analisis BCG-Ripple. Langkah-langkah ini sejalan dengan tren 2025 yang diamati di platform seperti Robinhood EU dan Ondo Finance, yang telah men-tokenisasi ratusan saham dan ETF, menunjukkan bahwa Avantis dapat berkontribusi pada adopsi DeFi yang lebih luas jika melaksanakan peta jalannya seperti yang diuraikan.

Sumber:

• Founders Fund Defillama:
• Avantis $8M Seri A Pendanaan:
• Ondo Finance Saham AS Tokenized:
• Avantis Metrics:
• Situs Web Avantis:
• Dokumentasi Avantis: