TP Qu'est-ce que c'est ? Guide détaillé sur la prise de bénéfices et la coupure de pertes dans le trading

Avez-vous déjà réfléchi à la manière de protéger vos profits lorsque le marché est volatile ? Ou à une méthode pour limiter vos pertes lorsque la tendance ne va pas dans le sens attendu ? TP, ou « Take Profit » — autrement dit, la prise de bénéfices — est un outil qui vous permet de verrouiller automatiquement vos gains lorsque le prix atteint un objectif. Par ailleurs, le stop-loss vous aide à arrêter une perte à un niveau de prix déterminé. Ces deux outils de gestion des risques sont des compétences fondamentales que tout trader doit maîtriser pour trader de manière plus disciplinée et plus sûre.

Pourquoi le Take Profit et le Stop-Loss sont-ils importants ?

Dans le trading de cryptomonnaies, le marché peut changer de façon soudaine et imprévisible. Sans plan de sortie, vous risquez de perdre vos profits ou de subir des pertes importantes. Le take profit vous permet de définir à l’avance un prix auquel, une fois atteint, le système vendra automatiquement votre actif, garantissant ainsi que vous verrouillez vos gains même si vous ne pouvez pas suivre le marché en continu. De même, le stop-loss fonctionne selon le principe inverse : il vendra automatiquement votre actif lorsque le prix descend en dessous du niveau de perte acceptable. Cette approche aide les traders à éviter des décisions émotionnelles et à maintenir une stratégie cohérente.

En quoi le Take Profit et le Stop-Loss diffèrent-ils des ordres OCO et conditionnels ?

Lors de l’utilisation de take profit et stop-loss sur une plateforme comme Gate.io, il est important de comprendre que ces types d’ordres fonctionnent différemment :

Ordre TP/SL (Prise de bénéfices / Stop-loss) : Lorsque vous placez cet ordre, votre outil est immédiatement bloqué (occupé), même si l’ordre n’est pas encore activé. Cela signifie que vous ne pouvez pas utiliser cet actif pour d’autres transactions tant que l’ordre n’est pas exécuté ou annulé.

Ordre OCO (One Cancels the Other) : Ce type d’ordre fonctionne selon le mécanisme « l’un annule l’autre ». Lorsque vous placez un ordre OCO, seule une partie du fonds est utilisée, ce qui permet d’économiser des actifs. Lorsqu’un des ordres est exécuté, l’autre est automatiquement annulé.

Ordres conditionnels : Contrairement au TP/SL, votre actif n’est pas bloqué lors de la mise en place d’un ordre conditionnel. Il n’est utilisé qu’après que le prix de l’actif sous-jacent atteint le niveau de déclenchement que vous avez défini. C’est la principale différence en termes de gestion de capital entre ces trois types d’ordres.

Comment fonctionne la mise en place d’un ordre TP/SL en pratique

Placer un ordre de take profit / stop-loss directement depuis l’interface

Sur Gate.io, vous pouvez configurer un ordre TP/SL totalement indépendant. La procédure est très simple :

1. Définissez le prix de déclenchement — c’est le niveau qui « réveillera » votre ordre
2. Choisissez le type d’ordre souhaité : ordre au marché (vente immédiate) ou ordre limite (attente d’un prix spécifique)
3. Entrez la quantité d’actifs à trader

Les actifs seront immédiatement réservés dès que vous placerez l’ordre. Lorsque le prix du marché atteint le niveau de déclenchement, votre ordre sera activé :

• Si vous choisissez un ordre au marché : l’actif sera vendu au meilleur prix disponible au moment de l’activation. Tous les ordres au marché suivent le principe IOC (Immediate Or Cancel — Immédiatement ou Annulé), ce qui signifie que la partie non exécutée en raison d’un manque de liquidité sera automatiquement annulée.

• Si vous choisissez un ordre limite : l’ordre sera placé dans le carnet d’ordres en attendant d’être exécuté à votre prix spécifié. Si le prix actuel bid/ask est meilleur que votre prix limite, l’exécution peut se faire immédiatement à un prix plus avantageux. Cependant, cela n’est pas garanti et dépend de la volatilité du marché et de la liquidité du carnet.

Exemple pratique de take profit / stop-loss

Supposons que le BTC vaut actuellement 20 000 USDT. Voici différents scénarios :

Scénario 1 — Vente au marché lors du take profit :

• Prix de déclenchement : 19 000 USDT
• Lorsque BTC descend à 19 000 USDT, l’ordre de vente s’active et l’actif est vendu au meilleur prix du moment.

Scénario 2 — Achat limite lors du take profit :

• Prix de déclenchement : 21 000 USDT
• Prix limite : 20 000 USDT
• Lorsque BTC monte à 21 000 USDT, un ordre d’achat à 20 000 USDT est placé dans le carnet. Si le prix atteint 20 000 USDT, la transaction s’exécute.

Scénario 3 — Vente limite lors du rebond du prix :

• Prix de déclenchement : 21 000 USDT
• Prix limite : 21 000 USDT
• Lorsque BTC atteint 21 000 USDT, si le meilleur bid est à 21 050 USDT, l’ordre s’exécutera à 21 050 USDT (mieux que le prix limite). Si le prix chute en dessous de 21 000 USDT, l’ordre reste en attente dans le carnet.

Combiner un ordre limite avec un TP/SL

Une autre méthode avancée consiste à placer un ordre limite principal et à y associer des ordres de take profit ou stop-loss. Lorsqu’un ordre limite est exécuté, les ordres TP/SL sont automatiquement placés selon vos paramètres.

Ce mode fonctionne selon le principe OCO, où seule une partie du fonds est utilisée :

• Vous pouvez placer à la fois un TP (prise de bénéfices) et un SL (stop-loss) simultanément, sous forme d’ordres au marché ou limite.
• Lorsqu’un de ces ordres est exécuté, l’autre est automatiquement annulé.

Exemple :

Un trader A achète du BTC à 40 000 USDT avec :

• Take profit : activation à 50 000 USDT, vente à 50 500 USDT
• Stop-loss : activation à 30 000 USDT (vente au marché)

Lorsque l’ordre d’achat est exécuté :

Si le prix monte à 50 000 USDT : l’ordre de take profit s’active, le stop-loss est annulé. Vous vendez à 50 500 USDT (ou vous le laissez en attente si le marché ne l’atteint pas).

Si le prix chute à 30 000 USDT : le stop-loss s’active, vente immédiate au prix du marché. L’ordre de take profit est annulé.

Erreurs courantes lors de l’utilisation des ordres TP/SL

Pour éviter des situations indésirables, gardez en tête ces principes importants :

• Vérifiez les prix de déclenchement : lorsque vous placez un ordre TP/SL avec un ordre limite, le prix de déclenchement du take profit doit être supérieur au prix limite, et celui du stop-loss inférieur.
• Respectez la limite de prix du contrat : le prix limite ne doit pas dépasser la limite fixée par le contrat. Par exemple, si la limite est de 3 %, le prix limite de vente TP ne doit pas dépasser 103 % du prix de déclenchement.
• Respectez le minimum requis : si le montant ou la valeur de la transaction ne respecte pas le minimum imposé par la plateforme, l’ordre TP/SL pourrait ne pas être placé lors de l’activation.
• Limites de taille d’ordre : les ordres au marché ont souvent des limites différentes de celles des ordres limite. Si vous placez un ordre limite trop grand avec un ordre TP/SL au marché, le système pourrait refuser en raison du dépassement des limites.
• Risque d’un ordre limite non exécuté : lorsque vous activez un ordre TP/SL limite, l’ordre correspondant (SL ou TP) sera annulé même si l’ordre limite n’a pas été exécuté. Dans certains cas, si le prix se rétablit, votre niveau limite pourrait ne jamais être atteint, mais la protection (SL) aura déjà été annulée.

Conclusion

Le TP est un outil essentiel pour la gestion des risques en trading de cryptomonnaies. Associé au stop-loss, il vous aide à maintenir la discipline et à protéger votre capital. En comprenant le fonctionnement des différents types d’ordres et leurs limites, vous pouvez élaborer une stratégie solide et réduire les risques de pertes inutiles. Commencez par pratiquer avec de petites sommes pour vous familiariser avec ces mécanismes avant de passer à des transactions plus importantes.