Les meilleures actions à acheter maintenant : pourquoi l'action Robinhood mérite l'attention après une baisse de 50%

Lorsque les corrections du marché créent de véritables opportunités d’achat, les investisseurs doivent prendre des décisions cruciales quant aux titres qui méritent un nouveau capital. Parmi les meilleures actions à acheter dans le contexte actuel figurent les entreprises qui ont évolué d’acteurs de niche en plateformes complètes. Robinhood Markets illustre cette transformation : négociant autour de 75 $ par action après une forte correction depuis ses sommets d’octobre à 150 $, la société présente désormais un argument convaincant pour une inclusion dans des portefeuilles diversifiés d’actions.

Autrefois considérée comme une simple application pour les traders particuliers captivés par les actions meme, Robinhood a connu une évolution fondamentale de son modèle économique. La progression de l’entreprise au cours des deux dernières années — avec une hausse impressionnante de 650 %, surpassant la plupart des actions liées à l’intelligence artificielle, y compris Nvidia — souligne des progrès opérationnels réels sous la volatilité apparente.

De l’application de meme à une plateforme financière multifacette

Le récit autour de Robinhood doit être actualisé. L’introduction en bourse de 2021 a lancé une ère désormais lointaine où l’identité de la société se concentrait sur le trading d’actions sans commission. Aujourd’hui, Robinhood exploite 11 divisions commerciales distinctes, chacune générant environ 100 millions de dollars ou plus de revenus annualisés. Cette diversité architecturale distingue Robinhood de sa version antérieure et le positionne aux côtés d’acteurs traditionnels comme Fidelity dans le paysage concurrentiel.

L’écosystème de produits de la société comprend désormais des comptes de retraite, le trading de cryptomonnaies, des contrats à terme, le trading d’options, une plateforme de bureau de niveau professionnel conçue pour les traders actifs, des services de gestion de patrimoine, et des marchés de prédiction — ces derniers développés pour rivaliser avec des plateformes établies comme Polymarket. Cette expansion reflète une ambition stratégique allant bien au-delà de l’application mobile par laquelle la majorité des investisseurs ont découvert la marque.

L’intégration de Robinhood dans le S&P 500, réalisée en septembre, a validé son évolution en un concurrent légitime, servant à la fois la sophistication institutionnelle et la démographie retail. Cette distinction est particulièrement importante pour les investisseurs qui évaluent parmi les meilleures actions à acheter : Robinhood représente désormais une exposition à des services financiers diversifiés plutôt qu’un pari concentré sur l’enthousiasme pour le trading retail.

Des indicateurs commerciaux en accélération suggèrent une croissance continue

Les résultats financiers du troisième trimestre illustrent concrètement les effets de cette reposition stratégique. Les comptes Gold payants ont augmenté de 77 % en glissement annuel pour atteindre 3,9 millions, tandis que le nombre total de comptes d’investissement a augmenté de 2,8 millions — soit une croissance de 11 %, pour un total de 27,9 millions de comptes. Le revenu moyen par utilisateur a grimpé de 82 %, atteignant 191 $ par trimestre, accompagné d’une hausse remarquable de 100 % en glissement annuel des revenus trimestriels totaux.

Peut-être le plus significatif pour les investisseurs en actions, le bénéfice par action a bondi de 259 % pour atteindre 0,61 $ au trimestre, marquant le quatrième trimestre consécutif où Robinhood a dépassé les estimations consensuelles de Zacks d’environ 26 %. Cette constance est importante lorsqu’on considère les meilleures actions à acheter pour des portefeuilles orientés croissance.

Les estimations à venir de Wall Street prévoient une croissance de 85 % du bénéfice par action ajusté tout au long de 2025, suivie d’une expansion supplémentaire de 23 % en 2026, atteignant 2,48 $ par action. Cela représente une progression remarquable par rapport à la perte de 0,60 $ par action enregistrée en 2023 et aux bénéfices de 1,09 $ en 2024. Notamment, la perspective de bénéfices pour 2026 a été réévaluée à la hausse de 63 % depuis l’été dernier, ce qui indique une conviction accrue des analystes.

Les projections de revenus soutiennent cette narration d’expansion des bénéfices. Le chiffre d’affaires de Robinhood devrait croître de 53 % en 2025 et de 22 % en 2026, passant de 2,95 milliards de dollars en 2024 à 5,50 milliards. La catégorie des estimations les plus précises — celles des analystes ayant la plus grande confiance selon Zacks — est arrivée au-dessus des attentes consensuelles, laissant entrevoir un potentiel de surprises positives supplémentaires.

Configuration technique offrant des points d’entrée attractifs

Pour les traders et investisseurs à long terme évaluant le moment d’entrée, la situation technique de Robinhood mérite d’être prise en considération. L’action se négocie actuellement à 35,7 fois le bénéfice prévu — soit une décote de 60 % par rapport aux niveaux de valorisation observés lors des sommets d’octobre. Sur la base du ratio prix/bénéfice/croissance, Robinhood se négocie à 1,3, une décote de 75 % par rapport à sa valorisation maximale et comparable à la médiane du secteur technologique.

L’action teste ses niveaux de rupture post-IPO de 2021 autour des prix actuels — des niveaux psychologiques qui ont déjà servi de support lors de précédents marchés haussiers. La cible moyenne de Zacks à 143 $ implique un potentiel d’appréciation de 86 % par rapport aux niveaux actuels. Plus encore, l’indice RSI (Relative Strength Index) a atteint une zone historiquement survendue, un signal technique qui a souvent précédé des rebonds significatifs dans cette action.

La correction de Robinhood semble proportionnelle à ses excès antérieurs. La société a connu une surchauffe réelle justifiant une recalibration fondamentale. Cependant, la baisse de 50 % par rapport aux sommets a créé une asymétrie technique — le risque de baisse paraît de plus en plus limité, tandis que le potentiel de hausse dépasse les ratios risque/rendement habituels.

Calendrier des catalyseurs et considérations d’investissement

Le catalyseur immédiat à court terme concerne la publication des résultats du Q4 de Robinhood, prévue début février, avec des orientations de gestion qui apporteront de la clarté sur la dynamique opérationnelle pour 2026. Cette annonce de résultats constitue un point de contrôle évident pour les investisseurs envisageant des points d’entrée, car la réaction du marché confirmera ou remettra en question la narration de reprise technique.

Pour les investisseurs cherchant les meilleures actions à acheter dans les conditions actuelles du marché, la configuration risque-rendement de Robinhood mérite une évaluation sérieuse. La combinaison d’une amélioration fondamentale, d’un potentiel d’expansion multiple, de conditions techniques survendues et de catalyseurs imminents crée une fenêtre d’opportunité que des investisseurs sélectifs pourraient vouloir saisir.