À savoir sur le trading : La moyenne mobile du débutant à l'expert, un guide complet pour maîtriser tous les secrets de la MA

Qu’est-ce qu’une moyenne mobile ? Pourquoi l’utiliser ?

La moyenne mobile, abrégée en MM ou MA, est l’outil le plus fondamental et pratique en analyse technique. Essentiellement, il s’agit de sommer les prix de clôture sur une période donnée, puis de diviser par le nombre de jours, pour obtenir une valeur moyenne. La formule s’exprime ainsi : MM mobile sur N jours = somme des prix de clôture sur N jours ÷ N

Au fil du temps, chaque jour génère une nouvelle valeur moyenne, et en reliant ces points, on obtient la ligne de moyenne mobile que nous voyons sur le graphique. Par exemple, la moyenne mobile sur 5 jours (5MA) est la moyenne des prix de clôture des 5 derniers jours de trading.

À quoi servent les moyennes mobiles ? Elles permettent d’identifier clairement les tendances de prix à court, moyen et long terme. En observant la disposition des moyennes mobiles sur différentes périodes, on peut juger de la tendance haussière ou baissière, et ainsi repérer des moments d’achat ou de vente plus appropriés. En résumé, maîtriser l’utilisation des moyennes mobiles, c’est acquérir la clé d’entrée à l’analyse technique.

Combien de types de moyennes mobiles existe-t-il ? Quelles sont leurs différences ?

Selon la méthode de calcul, les moyennes mobiles se divisent principalement en trois catégories :

Moyenne Mobile Simple (SMA) — La plus basique, calculée directement par la moyenne arithmétique : on additionne les prix de clôture sur N jours et on divise par N. La plus couramment utilisée, facile à comprendre.

Moyenne Mobile Pondérée (WMA) — Sur la SMA, on applique des poids, avec une importance plus grande pour les prix récents. Autrement dit, les prix proches du présent ont plus d’impact, ce qui rend la WMA plus réactive aux mouvements récents du marché.

Moyenne Mobile Exponentielle (EMA) — Version améliorée de la WMA, utilisant une pondération exponentielle pour donner encore plus d’importance aux prix récents. En raison de cette pondération exponentielle, l’EMA est très sensible aux fluctuations de prix, permettant de capter plus rapidement les inversions de tendance futures. Elle est particulièrement appréciée par les traders à court terme.

Parmi ces trois, la SMA est la plus simple, tandis que la WMA et l’EMA accordent une importance accrue aux prix récents. Pour le trader moyen, il n’est pas nécessaire de mémoriser les formules ; les logiciels de trading calculent automatiquement ces moyennes, il suffit de savoir lire le graphique et utiliser les indicateurs.

Quel cycle de moyenne mobile choisir ?

Les moyennes mobiles sont classées selon leur durée en trois grandes catégories :

Les moyennes mobiles à courte période (5MA, 10MA) réagissent rapidement, captant les changements récents, mais leur précision de prévision est relative. Les moyennes à longue période (60MA, 200MA) réagissent plus lentement, mais offrent une stabilité accrue et une meilleure fiabilité pour prévoir la tendance générale.

En pratique, il n’existe pas de “meilleur” cycle universel. Certains utilisent la MA 14 (juste deux semaines), d’autres la MA 182 (six mois). L’essentiel est de trouver la période qui correspond le mieux à votre système de trading.

Comment utiliser les moyennes mobiles en trading ? Quatre astuces pratiques

Astuce 1 : Analyser la disposition des moyennes pour juger de la tendance

Lorsque la moyenne mobile à court terme est au-dessus de celle à long terme, et que toutes sont alignées vers le haut, on parle de configuration haussière ou tendance haussière. Cela indique une période de hausse potentielle, et c’est un bon moment pour envisager d’acheter. À l’inverse, si la courte est en dessous de la longue et qu’elles sont orientées vers le bas, c’est une configuration baissière, signalant une tendance à la baisse qui pourrait continuer. Si toutes les moyennes sont entremêlées, le marché est en consolidation, et il faut faire preuve de prudence.

Astuce 2 : Surveiller les croisements dorés et morts

Ce sont les signaux d’entrée les plus courants :

• Croisement doré : La moyenne mobile courte (ex. 10MA) croise à la hausse la longue (ex. 20MA ou 60MA), indiquant une tendance haussière imminente, c’est un signal d’achat.
• Croisement mort : La courte croise à la baisse la longue, signalant une tendance baissière, c’est un signal de vente.

Par exemple, sur le graphique journalier de l’euro/dollar, lorsque la 10MA croise à la hausse la 20MA et la 60MA, le prix entre dans une tendance haussière, ce qui constitue un croisement doré. À l’inverse, si la 10MA croise à la baisse, c’est un croisement mort, et il faut envisager de réduire ou de prendre des positions short.

Astuce 3 : Combiner avec des indicateurs de consolidation pour de meilleurs résultats

Les moyennes mobiles ont un défaut : elles sont en retard, c’est-à-dire qu’elles réagissent après que le marché a déjà bougé. Pour pallier cela, il est judicieux de combiner avec des indicateurs avancés comme le RSI, le MACD ou le KD. Par exemple, lorsque le RSI sort d’une zone de survente et que la moyenne mobile passe d’une configuration baissière à neutre, cela peut signaler un retournement en bas, augmentant la probabilité de succès pour une position inverse.

Astuce 4 : Utiliser les moyennes comme niveaux de stop-loss

En trading à court terme, beaucoup utilisent la moyenne mobile sur 10 ou 20 jours comme référence pour leur stop-loss. Par exemple, en position longue, si le prix tombe en dessous de la 10MA et atteint le plus bas des 10 derniers jours, il est prudent de couper la position. En position courte, si le prix dépasse la 10MA et atteint le plus haut des 10 derniers jours, il faut aussi envisager de stopper la position. Cela permet d’éviter les jugements subjectifs et de se baser uniquement sur le marché.

Quelles sont les limites des moyennes mobiles ? Ce que vous devez savoir

Les moyennes mobiles ont un défaut inhérent : elles utilisent des données passées, pas le prix actuel, ce qui entraîne un retard. Plus la période est longue, plus le retard est marqué. Par exemple, si une action grimpe de 50 % en une journée, la 5MA montera brutalement, la 10MA réagira plus lentement, et la 100MA restera presque inchangée. Ce retard peut faire manquer le sommet ou le creux du marché.

De plus, l’historique ne garantit pas le futur, et une tendance passée ne prédit pas toujours celle à venir. Il y a donc une incertitude dans la prévision.

Ainsi, un trader intelligent ne doit pas se fier uniquement aux moyennes mobiles. Il doit combiner l’analyse des chandeliers, du volume, des indicateurs comme le MACD, le RSI, et utiliser différentes périodes de moyennes pour construire un système de trading complet. Rappelez-vous cette maxime : il n’existe pas d’indicateur parfait, seulement des systèmes de trading en constante optimisation.