L'argent véritablement plus digne d'investissement que l'or ? Analyse des opportunités de fluctuations en 2025 et des 5 principales stratégies d'opération

Pour commencer, la conclusion : la hausse de l’argent est effectivement féroce, mais la volatilité est encore plus grande et le risque aussi.

Depuis le début de 2025, le prix de l’argent a explosé à plus de 65 dollars l’once, atteignant un sommet de dix ans, avec une hausse de plus de 120 % depuis le début de l’année, bien au-delà des 60 % de hausse de l’or. Mais quelle est la logique derrière cette tendance ? Les petits investisseurs peuvent-ils vraiment saisir cette opportunité ? Regardons cela ensemble.

Pourquoi l’argent monte-t-il plus vite que l’or ? Trois facteurs clés

Demande industrielle en explosion

C’est la différence essentielle entre l’argent et l’or. L’or est principalement utilisé comme refuge et réserve de valeur, mais l’argent est différent — panneaux solaires, véhicules électriques, semi-conducteurs, 5G, centres de données IA, tous nécessitent une grande quantité d’argent. Surtout cette année, avec l’accélération de la transition vers l’énergie verte, la construction de centres de données IA dans le monde entier augmente la consommation d’argent de plus de 20 % par an. De H100 aux dernières puces IA, l’utilisation d’argent a augmenté d’environ 20 % par rapport aux circuits traditionnels.

En d’autres termes, l’argent n’est pas seulement un actif refuge, c’est aussi un produit motivé par une demande industrielle réelle. Cela donne à l’argent un support fondamental pour sa hausse, contrairement à l’or purement refuge.

Le ratio or-argent crée une opportunité historique

Actuellement, le ratio or-argent est d’environ 66:1, alors qu’il oscille généralement entre 50 et 80 dans l’histoire. Lorsqu’il revient d’un niveau élevé (au-dessus de 80), l’argent a souvent une correction haussière — cette fois aussi. L’argent a augmenté de plus de 120 % depuis ses bas, alors que l’or n’a augmenté que de 60 %, ce qui est dû à la convergence du ratio or-argent.

Fait intéressant, dans un contexte d’émotion de refuge, la hausse en pourcentage de l’argent est environ 1,5 à 2 fois celle de l’or. En termes simples, l’argent, avec une base plus basse, a plus de potentiel pour des hausses explosives.

L’offre reste tendue

Le marché de l’argent connaît une pénurie d’offre depuis cinq années consécutives, avec un déficit cumulé dépassant 800 millions d’onces. La croissance minière est lente, les stocks diminuent, et plusieurs gouvernements ont inscrit l’argent sur la liste des ressources critiques, renforçant son statut stratégique. La tension sur l’offre soutient directement la hausse des prix.

L’argent est-il vraiment moins cher que l’or, mais la logique d’investissement est totalement différente

Beaucoup pensent que l’argent n’est qu’une version bon marché de l’or. Ce n’est pas tout à fait vrai :

Différences fondamentales entre or et argent

Pourquoi les investisseurs professionnels préfèrent-ils l’argent ?

Selon la Chicago Mercantile Exchange, le coefficient de corrélation entre l’or et l’argent est entre 0,4 et 0,8, indiquant une corrélation positive claire. Mais l’argent est influencé par des facteurs plus complexes — il faut surveiller à la fois l’humeur de refuge et la santé du secteur technologique et industriel. Cela signifie plus d’opportunités de trading et une volatilité plus grande.

Un chiffre concret : le prix de l’or est environ 30 à 120 fois celui de l’argent. Avec le même capital, vous pouvez acheter beaucoup plus d’argent. Une hausse de 1 % de l’argent peut représenter une hausse de 3 %, une baisse de 1 % peut aussi entraîner une chute de 3 %. Cette forte levée de levier attire les investisseurs cherchant à amplifier leurs gains.

La logique sous-jacente à la hausse de l’argent en 2025

Faiblesse du dollar, cycle de baisse des taux

Au premier trimestre 2025, la Fed a officiellement réduit ses taux, le dollar s’est affaibli. Historiquement, lorsque le dollar s’affaiblit, les métaux précieux montent, et l’argent est particulièrement sensible.

Reprise de l’industrie électronique, forte demande rigide

La demande pour les centres de données IA, véhicules électriques, panneaux solaires explose, ce qui augmente directement la consommation d’argent. Contrairement à l’or, qui est principalement guidé par des attentes psychologiques, la hausse de l’argent est soutenue par des commandes concrètes.

Le prix du cuivre atteint des sommets, signal de tension dans l’offre de métaux

La flambée du cuivre indique une tension dans l’offre globale des matières premières. En tant que métal précieux, l’argent profite naturellement de cette tension sur l’offre.

Le prix actuel de l’argent a déjà dépassé 65 dollars, et Bank of America a fixé l’objectif pour 2026 à 65 dollars (moyenne de 56 dollars), certains organismes étant plus optimistes. Mais attention, après une forte hausse, un recul vers 60 ou 55 dollars est possible.

5 façons d’investir dans l’argent, comment choisir intelligemment ?

Les petits investisseurs n’ont pas besoin de dépenser une fortune pour entrer dans l’argent. Voici différentes options, avec leurs avantages et inconvénients, selon votre tolérance au risque et votre capital :

1. Argent physique (pièces, lingots, bijoux)

L’option la plus accessible. Lingots, pièces, bijoux permettent de profiter de la plus-value de l’argent, avec une barrière à l’entrée faible.

Mais honnêtement, si c’est uniquement pour investir, il n’est pas recommandé d’acheter du physique. Car les coûts d’achat/vente sont élevés, la liquidité faible, et la revente peut être compliquée. Il faut passer par des bijouteries ou banques, avec des marges, et si vous faites beaucoup d’opérations, cela peut manger une grande partie de votre profit.

2. Compte d’épargne argent

Ouvrir un compte en banque où l’argent est conservé par la banque. Beaucoup de banques en Taïwan (Taiwan Bank, First Trust, Yuanta, etc.) proposent cette option, avec possibilité d’investissement périodique.

Les inconvénients sont similaires : coûts élevés, faible liquidité. Idéal pour ceux qui veulent laisser dormir leur argent sur le long terme.

3. Actions/ETF argent

Comme Pan American Silver (PAAS), ETF argent (SLV), etc. Ces options ont des coûts de transaction faibles, et peuvent être négociées pendant les heures de marché.

Mais elles manquent de levier, ne permettent que de faire du long ou du long/short, adaptées aux investisseurs prudents. Si vous souhaitez faire du trading de tendance ou vendre à découvert, cela peut être limitatif.

4. Contrats à terme sur l’argent

Les instruments de levier principaux. Les contrats à terme sur l’argent du CME (SI) ont des volumes quotidiens de plusieurs centaines de milliers de lots, avec une session de trading de 23 heures. Vous pouvez entrer et sortir à tout moment, idéal pour le trading à court ou moyen terme.

Inconvénients : nécessité de gérer la livraison ou le roulement, échéance des contrats, forte volatilité, risque de levier élevé. Plus adapté aux traders expérimentés en contrats à terme.

5. CFD sur l’argent au comptant

Trading sur marge, possibilité de faire du long ou du short, avec un levier plus élevé, sans souci de date de livraison. Beaucoup de plateformes offrent des outils de gestion du risque : stop-loss, take-profit, trailing stop.

Plus flexible, idéal pour ceux qui veulent amplifier leurs gains avec peu de capital, surtout en trading à court terme. Mais attention au risque de levier et aux coûts de détention overnight.

Meilleure combinaison pour petits investisseurs : CFD avec levier 5x et gestion stricte du risque

Astuces concrètes pour maximiser les gains avec un petit capital

Supposons que vous avez 1000 USD, mais que vous voulez profiter de cette vague de hausse de l’argent. Voici une approche :

Étape 1 : Choisir un levier modéré, fixer un stop-loss

L’argent est très volatile, ne pas dépasser 5x de levier. Avant d’ouvrir une position, définir un stop-loss et un take-profit. Le suivi du stop-loss est aussi utile — si le prix va dans votre sens, il peut automatiquement verrouiller une partie du profit.

Étape 2 : Surveiller l’analyse technique et le ratio or-argent

Utiliser RSI, MACD pour repérer les points de retournement ; en même temps, suivre le ratio or-argent et la tendance de l’or. Quand le ratio or-argent dépasse 80, c’est une opportunité d’achat ; en dessous de 50, il faut se protéger.

Étape 3 : Exemple pratique

Supposons que le prix de l’argent est à 65 dollars, et que vous pensez qu’il montera à 68 dollars. En CFD, acheter 0,1 lot (environ 500 onces), à 65 dollars, avec un levier 5x, cela ne vous coûte qu’environ 650 USD, avec un stop-loss à 63 dollars.

Quand le prix atteint 68 dollars, vous fermez la position.

• Sans levier : investissement de 6500 USD, profit de 1500 USD, rendement de 23 %
• Avec levier 5x : investissement de 650 USD, profit de 1500 USD, rendement d’environ 130 %

Mais si votre analyse est fausse et que le prix chute à 63 dollars, la perte sera aussi amplifiée. La gestion du risque est vitale.

Quand entrer sur le marché ? Saisir le moment idéal

Pour les investisseurs taïwanais, de 20h à 2h du matin (heure taïwanaise) est la meilleure fenêtre de trading. C’est la période où les marchés européens et américains se chevauchent, avec le plus de volume, de volatilité, et de signaux clairs.

Critères pour entrer :

1. Le mouvement de l’or est un indicateur avancé — l’argent suit souvent l’or, mais avec plus d’amplitude
2. Surveiller le dollar et les taux d’intérêt — dollar faible, taux bas, favorisent la hausse de l’argent
3. Prix des métaux industriels — hausse du cuivre, du pétrole, etc., souvent corrélée à l’argent
4. Le ratio or-argent — quand il baisse après une période haute, c’est le signal d’une correction haussière de l’argent

Derniers conseils sincères

L’argent monte-t-il vraiment plus que l’or ? C’est possible, mais à condition d’accepter une forte volatilité.

En raison de sa base de prix plus basse et de ses usages multiples, l’argent peut connaître de grandes fluctuations à court terme. Mais ces fluctuations sont aussi une opportunité, autant qu’un risque. Pour les petits investisseurs, utiliser le CFD avec un levier raisonnable est une stratégie viable, à condition de bien gérer le risque.

La logique centrale est simple : Ce n’est pas la quantité de capital qui fait gagner, mais la façon dont on optimise chaque centime.

Souvenez-vous du ratio or-argent, surveillez la technique, fixez des stops, et soyez attentif aux cycles du marché. Même avec un petit capital, il est possible de saisir des opportunités de tendance sur l’argent.