Il est temps de comprendre les actions à dividendes et de commencer à investir comment

Qu’est-ce qu’une action à dividende ? Comprendre clairement

Action à dividende est une action d’une société qui a pour politique de verser régulièrement des bénéfices aux actionnaires chaque année. Ce paiement provient des bénéfices réellement réalisés par la société, et non des fonds propres. Ainsi, lorsque la société réalise un profit, la direction en alloue une partie pour la réinvestir et redistribue le reste aux actionnaires sous forme de dividendes.

Par exemple, si ABC annonce un dividende de 1,75 baht par action et que vous détenez 10 000 actions, vous recevrez un dividende de 17 500 baht (avant impôt), que vous déteniez déjà ces actions ou que vous les ayez achetées la veille de la date XD.

Ce qu’il faut savoir : une société qui ne réalise pas de bénéfice ne pourra pas verser de dividendes, car ceux-ci doivent provenir des bénéfices, et non du capital.

Quelles formes prennent les paiements de dividendes ?

###Différents modes de paiement de dividendes

Paiement en espèces - La méthode la plus courante et populaire. Les investisseurs reçoivent un flux de trésorerie régulier, semblable à des intérêts d’un dépôt bancaire. Ce dividende sera soumis à une retenue d’impôt de 10%.

Paiement en actions - La société utilise ses bénéfices pour émettre de nouvelles actions ordinaires à distribuer à la place d’un paiement en espèces. Cette méthode évite une sortie de trésorerie de la société, mais le nombre d’actions en circulation (Diluer) augmente. Les investisseurs n’ont pas besoin de payer plus pour recevoir ces actions.

###Périodes de paiement

Dividende annuel - Résulte de l’activité de l’année fiscale clôturée en mars. Après approbation par les actionnaires, le paiement réel intervient environ un mois plus tard.

Dividende intermédiaire - Certaines sociétés versent des dividendes supplémentaires en dehors du dividende annuel, souvent en août-septembre, pour celles qui versent deux fois par an.

Termes économiques à connaître pour choisir une action à dividende

###Politique de dividende( - La politique de distribution de dividendes propre à chaque société. Par exemple, INTUCH verse 100% des dividendes reçus de ses filiales, tandis que PTT verse au moins 25% du bénéfice net. Comprendre cela vous aide à anticiper la tendance des dividendes futurs.

)Taux de distribution de dividendes### - La proportion du bénéfice net par action réellement versée en dividendes. Calcul : (Dividende par action ÷ Bénéfice net par action) × 100.

Exemple : en 2022, INTUCH verse un dividende de 4,72 baht par action, alors que le bénéfice net par action est de 3,28 baht, ce qui donne un taux de distribution de 144% (en utilisant les bénéfices accumulés). PTT verse 2 baht de dividende lorsque le bénéfice net par action est de 2,64 baht, soit un taux de 75%, un taux durable pour la suite.

(Rendement en dividendes) - La proportion du dividende par rapport au prix d’achat de l’action. Calcul : ###Dividende par action ÷ Prix d’achat( × 100.

Exemple : INTUCH verse 4,72 baht de dividende, avec un prix de clôture de 72,75 baht, le rendement est de 6,5%. Si vous achetez à 50 baht, le rendement monte à 9,44%, car le coût initial est plus bas.

Stratégie de sélection d’actions à dividendes sans piège

) 1. Choisir des sociétés réellement rentables à long terme Puisque les dividendes proviennent des bénéfices, il faut privilégier des entreprises avec des fondamentaux solides et capables de générer des profits réguliers, pour garantir la pérennité des versements et éviter la dépréciation du cours.

( 2. Le rendement en dividendes doit dépasser l’inflation Le taux de distribution doit être supérieur d’environ 2% à l’inflation, afin que la valeur de votre investissement ne se déprécie pas à cause de l’économie.

) 3. Éviter les taux de dividendes exceptionnellement élevés Les actions avec des taux de distribution anormalement élevés et constants sont rares. Lorsqu’on en trouve, il faut vérifier si la société utilise ses bénéfices accumulés ou des éléments artificiels. Souvent, ces actions offrent des dividendes élevés seulement quelques fois, tout en subissant une baisse continue de leur valeur sur plusieurs années.

4. Examiner l’historique des paiements de dividendes

Regarder sur plusieurs années si la société verse des dividendes de façon régulière ou non, et dans quelle mesure ils ont augmenté ou diminué. Une société qui maintient une distribution stable montre une solidité financière.

5. Choisir le bon moment d’achat pour un coût d’entrée faible

L’investisseur A achète à 5 baht par action et reçoit 1 baht de dividende, soit un rendement de 20%. L’investisseur B achète à 6 baht pour le même dividende, soit 16,6%. Un bon timing d’achat permet d’augmenter le rendement en dividendes.

Méthodologie détaillée pour acheter des actions à dividendes étape par étape

Étape 1 : Ouvrir un compte de trading d’actions chez un broker

Préparer une copie de la carte d’identité, un extrait de compte bancaire, et les documents pour ouvrir un compte chez le broker. Certains demanderont un relevé bancaire récent. Important : Inscrivez-vous au service E-Dividend pour que les dividendes soient automatiquement transférés sur votre compte bancaire. La validation du compte prend 1 à 5 jours ouvrables.

Étape 2 : Transférer des fonds ou une garantie sur le compte

Une fois le compte approuvé, transférer des fonds ou une garantie. Vous pouvez commencer à trader dès que vous trouvez une action à dividende intéressante à un prix raisonnable.

Étape 3 : Sélectionner des actions à dividende et suivre leur prix

Ne pas acheter au hasard. Faites des recherches sur les actions qui vous intéressent. Utilisez une Watch List pour suivre l’évolution des prix, des graphiques techniques ou une évaluation fondamentale ###Fundamental Analysis### pour déterminer un prix d’entrée approprié.

Étape 4 : Suivre les résultats financiers et les actualités de dividendes

Consultez les résultats annuels de la société pour avoir une idée du montant de dividendes prévu. Attendez la réunion des actionnaires pour confirmation. Et surtout, achetez avant la date XD pour bénéficier du droit aux dividendes.

( Étape 5 : Recevoir les dividendes sur le compte E-Dividend Les dividendes seront transférés sur le compte bancaire enregistré dans un délai d’un mois après la décision de versement. La retenue d’impôt de 10% sera déjà effectuée, et vous pourrez la déduire lors de votre déclaration fiscale annuelle.