2568 Cette année, dans quelles banques investir en actions ? Voici 12 actions gagnantes à surveiller attentivement

Contexte d’investissement pour l’année 2568 : Pourquoi les actions bancaires sont-elles à suivre ?

Si vous recherchez des opportunités d’investissement fiables, avec des fondamentaux financiers solides et une distribution régulière de dividendes, les banques sont toujours dans le viseur des investisseurs. Cependant, le problème récurrent pour beaucoup est le grand nombre d’options d’actions bancaires, comment choisir la bonne ?

Cet article vous guidera à travers une analyse de 12 banques de premier plan, nationales et internationales, en examinant leurs forces, faiblesses et opportunités de croissance, afin que vous puissiez avoir une vision d’ensemble et prendre des décisions d’investissement éclairées.

Méthodes d’investissement dans les actions bancaires : stratégies d’entrée sur le marché

Avant d’approfondir la question des actions elles-mêmes, il est essentiel de connaître comment investir dans les banques :

Acheter des actions bancaires thaïlandaises via le marché boursier (SET)

Pour les investisseurs locaux, investir dans les actions bancaires thaïlandaises est simple :

• Première étape : ouvrir un compte de trading auprès d’une société de courtage agréée
• Deuxième étape : déposer des fonds sur le compte pour constituer une ligne de crédit
• Troisième étape : utiliser une application ou un logiciel pour passer des ordres, comme Settrade Streaming ou l’application du courtier

Investir dans des banques étrangères : 3 voies

Pour ceux qui souhaitent investir à l’international :

• Via une société de courtage thaïlandaise : plusieurs courtiers offrent des services d’achat direct d’actions étrangères, pratique et facile à gérer
• Via un compte de courtage étranger : ouvrir un compte chez un courtier à l’étranger, offrant une grande flexibilité
• Via un contrat CFD (Contract for Difference) : adapté pour le trading à court terme, avec peu de capital, possibilité d’utiliser la levée de fonds et de profiter des marchés haussiers comme baissiers

Classement des 6 principales banques thaïlandaises : lesquelles se démarquent le plus ?

Vue d’ensemble des banques thaïlandaises

BBL - Banque de Bangkok : stabilité élevée, fiabilité assurée

La Banque de Bangkok se distingue par ses actifs solides, en tant que principal prêteur aux entreprises locales, avec le réseau de succursales étrangères le plus étendu. Ce système permet à la banque de diversifier ses risques et de générer des revenus à partir de diverses activités.

Le versement continu de dividendes est un signe apprécié par les investisseurs, même si la croissance peut en pâtir, car l’accent est mis sur la durabilité plutôt que sur la croissance rapide.

Une institution de recherche prévoit que BBL sera la plus rentable du groupe en 2568, avec un objectif de prix de 178 bahts. Bien que certains aient réduit leur objectif à 161 bahts, certains analystes mettent en garde sur la qualité des actifs :

KBANK - Kasikornbank : leader du numérique

KBANK se distingue par ses services aux PME et aux particuliers. La base d’utilisateurs de K PLUS, l’application bancaire, est importante et complète.

Cependant, le portefeuille de prêts aux PME, de grande taille, comporte des risques de NPLs qu’il faut surveiller de près. Investir dans des startups et des technologies ouvre de nouvelles opportunités.

Plusieurs instituts de recherche classent KBANK parmi les meilleures actions, avec un potentiel de hausse en 2568.

SCB - SCBX : transformation majeure vers la technologie

SCB a restructuré en SCBX pour sortir du rôle traditionnel de banque. L’objectif est de devenir un groupe fintech, axé sur les plateformes, la technologie de pointe et les actifs numériques.

Ce changement ouvre de nombreuses opportunités de croissance, mais comporte aussi des incertitudes. Le rendement en dividendes pourrait être moins élevé qu’auparavant en raison des investissements dans de nouvelles activités.

Les instituts de recherche estiment que SCB pourrait offrir un rendement en dividendes de 6-8%.

KTB - Krungthai Bank : succès dans les prêts publics

KTB bénéficie d’une position privilégiée en tant que canal principal pour les projets gouvernementaux. La base de données “เป๋าตัง” et l’application bancaire comptent un grand nombre d’utilisateurs.

Le défi consiste à transformer cette large base d’utilisateurs en revenus durables. La qualité des actifs de KTB pourrait présenter un risque de NPLs inférieur à celui de ses concurrents, en raison de la forte proportion de prêts publics.

Les analystes considèrent KTB comme une action à surveiller, en raison de la croissance prévue des prêts publics.

TTB - TMBThanachart Bank : richesse issue de la fusion

TTB résulte de la fusion entre TMB et Thanachart Bank. La phase actuelle vise à créer des synergies, en se concentrant sur la clientèle individuelle et les personnes aisées.

La réduction du ratio coût/revenus (Cost to Income Ratio) est un paramètre clé à suivre. La transformation digitale via l’application ttb touch progresse également.

Une étude recommande TTB comme action à surveiller, malgré une légère baisse de profit, car la gestion active du capital, notamment le rachat d’actions et la distribution de dividendes supplémentaires, limite les pertes. TTB devrait être moins affectée par la baisse des taux d’intérêt que les grandes banques, et pourrait bénéficier d’une optimisation fiscale.

BAY - Krungsri : force grâce à un partenaire japonais

BAY bénéficie d’un partenaire clé, Mitsubishi UFJ Financial Group (MUFG), le plus grand groupe financier du Japon. Il fournit financement, technologie et réseau commercial.

BAY est solide sur le marché des prêts aux particuliers, notamment dans le leasing automobile et les prêts personnels. Son expansion dans la région ASEAN constitue une autre opportunité de croissance à suivre.

Une institution de recherche a fixé l’objectif de prix de BAY à 25 bahts, tandis qu’une autre l’a ajusté à 25,50 bahts.

6 banques étrangères : acteurs mondiaux

Vue d’ensemble des banques étrangères

JPM - JPMorgan Chase : le géant de la finance

JPMorgan Chase est la plus grande banque des États-Unis, avec une activité étendue, allant des services aux particuliers à la banque d’investissement, la gestion de patrimoine et la gestion d’actifs. Elle jouit d’une grande confiance et est leader en technologie.

Elle est souvent considérée comme un produit essentiel dans le portefeuille des investisseurs et des institutions financières. La vision “Building on Strength” pour 2568 est positive, avec une attention particulière à la baisse des taux et à l’investissement accru dans l’IA.

BAC - Bank of America : la deuxième place, mais en progression

Bank of America est la deuxième plus grande banque des États-Unis, axée sur la clientèle de détail et les entreprises nationales, plutôt que sur l’international. Elle bénéficie d’un avantage grâce à ses taux d’intérêt élevés, avec une forte proportion de dépôts courants et d’épargne. Cependant, elle doit faire face à un risque accru de NPLs si l’économie ralentit.

Warren Buffett, investisseur légendaire, détient une part importante de BAC dans le portefeuille de Berkshire Hathaway. Les analystes mondiaux donnent des estimations divergentes : certains prévoient une baisse à 25,50 – 27,50 dollars, d’autres anticipent une hausse à 40-47 dollars d’ici la fin de l’année.

HSBC - HSBC Holdings : pont entre l’Est et l’Ouest

HSBC, banque mondiale basée au Royaume-Uni, opère largement en Asie, notamment à Hong Kong et en Chine continentale. Elle joue un rôle clé en tant que pont commercial et d’investissement entre l’Est et l’Ouest.

Elle profite de la croissance économique asiatique, mais doit aussi gérer les risques liés aux relations géopolitiques entre la Chine et l’Occident. HSBC restructure ses activités pour investir davantage en Asie.

DBS - DBS Group : champion de l’Asie du Sud-Est

DBS, la plus grande banque d’Asie du Sud-Est (ASEAN), basée à Singapour, est reconnue comme leader en banque digitale et innovation.

Ses résultats sont en croissance continue, avec une gestion efficace, profitant de la croissance économique de la région.

ICBC - Banque Industrielle et Commerciale de Chine : géant chinois

ICBC, la plus grande banque du monde en termes d’actifs, est une banque commerciale d’État chinoise. Sa croissance est étroitement liée à celle de l’économie chinoise.

Cependant, investir dans les banques chinoises comporte des risques élevés, notamment liés à la réglementation changeante, à la qualité des actifs et aux NPLs, qui peuvent être difficiles à évaluer. Un faible ratio P/E peut attirer, mais reflète aussi ces risques.

MUFG - Mitsubishi UFJ Financial Group : géant japonais

MUFG, le plus grand groupe financier du Japon, opère mondialement et détient une participation majoritaire dans BAY en Thaïlande. Il pourrait bénéficier d’une hausse des taux d’intérêt si la Banque centrale japonaise augmente sa politique monétaire, mais la croissance interne pourrait être limitée par des problématiques démographiques et économiques ralentissant.