Connaissances de base pour le trading de l'or : stratégies différentes selon la période de trading

Trader l’or à différents moments de la journée nécessite des stratégies différentes

La majorité des traders se concentrent sur “à quelle heure ouvrir”, mais la véritable importance réside dans l’adaptation de la stratégie en fonction de l’identité de chaque période.

L’aube en Asie est considérée comme une période propice à l’utilisation de techniques de Scalping ou de Range Trading, car le prix de l’or évolue généralement dans une fourchette étroite. Les traders doivent fixer des objectifs de profit et des points de stop-loss proches.

Lorsque le marché européen commence ses opérations dans l’après-midi jusqu’au soir, la dynamique des prix change. Cette période est donc adaptée au trading de tendance (Trend Following) ou au trading de breakout dans la direction du marché, car les prix ont souvent une tendance claire et durable.

La nuit selon l’heure thaïlandaise correspond à l’ouverture du marché américain, considérée comme favorable au trading de nouvelles (News Trading), notamment lors de la publication de chiffres économiques importants. Cependant, il faut faire attention à la volatilité accrue des prix.

Comment le marché de l’or fonctionne-t-il : informations de base à connaître

Sur le marché Forex, le marché de l’or se négocie en continu 24 heures sur 24 pendant les jours ouvrables, débutant le lundi à 05:00 (heure locale thaïlandaise), correspondant à l’ouverture du marché en Nouvelle-Zélande, jusqu’à la fermeture le samedi à 04:00, lorsque le marché de New York ferme.

Bien que le marché soit ouvert toute la semaine, les conditions varient selon les périodes, notamment en termes de volume de trading, de volatilité et de dynamique des prix.

Facteurs principaux influençant la décision de trader l’or

Pour réussir dans le trading de l’or, connaître les heures d’ouverture et de fermeture du marché n’est qu’une partie. D’autres facteurs à suivre régulièrement incluent :

Le calendrier économique est crucial pour comprendre quand seront publiés les principaux indicateurs économiques, tels que le taux d’inflation, les statistiques de l’emploi ou les réunions importantes de la Fed (FED), car ces données peuvent entraîner des mouvements rapides des prix de l’or.

La relation entre le dollar américain et le prix de l’or doit être observée de près. Lorsque le dollar se renforce, le prix de l’or tend à baisser, et inversement, car l’or est négocié en dollars.

La liquidité du marché varie selon les périodes. Surveiller le volume de trading permet d’ajuster la taille des positions de manière appropriée.

La corrélation de l’or avec d’autres actifs du marché

Trader efficacement l’or nécessite de comprendre comment les autres actifs évoluent et leur impact sur le prix de l’or.

Le dollar américain (USD) est directement lié au prix de l’or. Lorsque le dollar est fort, il faut plus de dollars pour acheter la même quantité d’or, ce qui entraîne une baisse du prix de l’or, et vice versa.

Les indices boursiers ont également une relation avec l’or. Lorsque les marchés boursiers chutent, les investisseurs se tournent vers l’or, considéré comme un actif refuge, ce qui fait augmenter son prix.

Les rendements obligataires (Bond Yields) plus élevés réduisent l’intérêt pour l’investissement dans l’or, car les investisseurs préfèrent les obligations à rendement.

Le pétrole brut (Crude Oil) montre souvent une relation positive avec l’or, étant une matière première liée à la croissance économique. Lorsque le prix du pétrole augmente, cela peut entraîner une inflation plus élevée, augmentant ainsi la demande pour l’or.

Comportement saisonnier du prix de l’or

Le prix de l’or ne fluctue pas de manière aléatoire, mais suit des modèles récurrents selon la période de l’année.

Début d’année (janvier-février) : le prix de l’or tend à augmenter, en raison du retour des investisseurs après les vacances de fin d’année et de la demande accrue pendant la fête du Nouvel An chinois.

L’été (juin-août) : le volume de trading diminue lorsque de nombreux investisseurs prennent des vacances, ce qui limite les mouvements de prix.

Les mariages en Inde (octobre-novembre) : la demande d’or augmente considérablement, car les mariages traditionnels nécessitent une grande quantité d’or.

Fin d’année (décembre) : les prix peuvent être volatils lorsque les fonds clôturent leurs positions pour réaliser des profits.

Prix actuels : or 4467.17 (-0.37%), argent 71.18 (-0.38%), platine 2179.9 (-4.78%), pétrole brut WTI 58.186 (-0.15%), pétrole Brent 62.14 (-0.45%).

Pour réussir dans le trading de l’or, il est essentiel d’avoir une compréhension globale plutôt que de simplement connaître “à quelle heure ouvre le marché”. Les traders doivent étudier la dynamique des prix, choisir la stratégie appropriée, et surtout, appliquer une gestion rigoureuse des risques en ajustant leur plan de trading en fonction de l’évolution du marché.