En 2025, les investisseurs en actions doivent connaître les 5 meilleurs livres sur le trading d'actions

Avant de pénétrer le marché boursier, les investisseurs novices devraient se préparer en étudiant des livres sur le trading d’actions, car les connaissances acquises par la lecture constituent une barrière contre les pertes lors de la première expérience. Cet article présentera 5 livres sur l’investissement en actions qui couvrent les bases de l’investissement, les techniques d’analyse, les stratégies de trading pour vous aider à battre le marché.

Livres de trading d’actions n°1 : “เพาะหุ้นเป็นเห็นผลยั่งยืน” par คุณกวี ชูกิจเกษม

Note recommandée : ⭐⭐⭐⭐⭐

Ce livre est un excellent exemple d’explication du concept de (Value Investing) avec un langage simple et un contenu concret. กวี ชูกิจเกษม, analyste boursier reconnu en Thaïlande, propose une méthode de sélection d’actions basée sur l’étude de la compétitivité de l’entreprise, ses relations avec ses partenaires, ainsi que des chiffres clés tels que le ratio P/E, P/BV et ROE.

Ce livre est adapté aux débutants souhaitant établir une base solide en investissement. กวี a écrit deux livres sur l’action pour guider les investisseurs thaïlandais, le premier ayant été réimprimé 12 fois, témoignant de sa popularité. La force de cet ouvrage réside dans l’étude de cas réels de la bourse thaïlandaise, permettant une meilleure compréhension du contexte local. Cependant, certaines parties restent basiques et ne couvrent pas les techniques d’investissement avancées.

Livres de trading d’actions n°2 : “The Intelligent Investor” par Benjamin Graham

Note recommandée : ⭐⭐⭐⭐

Ce classique est considéré comme la bible de l’investissement axé sur la valeur. Graham a créé un système d’investissement qui divise les investisseurs en deux catégories : ceux qui recherchent des rendements faibles avec peu de risques, et ceux qui sont prêts à consacrer plus de temps pour des profits plus importants.

Entre 1936 et 1956, Graham a réussi à générer un rendement moyen de 20% par an, surpassant le marché général. Cependant, ce livre utilise un langage assez difficile, avec des exemples principalement issus de marchés étrangers, ce qui le rend moins adapté aux débutants sans connaissances préalables.

Livres de trading d’actions n°3 : “ตีแตก กลยุทธ์การเล่นหุ้นในภาวะวิกฤต” par ดร. นิเวศน์ เหมวชิรวรากร

Note recommandée : ⭐⭐⭐⭐⭐

ดร. นิเวศน์ เหมวชิรวรากร a écrit ce livre pour enseigner aux investisseurs thaïlandais comment tirer profit des crises boursières. Il explique les principes fondamentaux à connaître avant d’investir, et montre que lors des crises, il y a toujours des opportunités de gains cachés.

Il a été le premier à introduire la philosophie du Value Investing aux investisseurs thaïlandais, et “ตีแตก” est devenu un manuel d’investissement pour les générations suivantes. Le livre, raconté sous forme d’expériences, est facile à lire et à comprendre. Tous les exemples concernent des actions thaïlandaises, accessibles à l’investisseur local. Cependant, certaines parties manquent de profondeur pour ceux qui veulent une étude détaillée.

Livres de trading d’actions n°4 : “One Up On Wall Street” par Peter Lynch et John Rothchild

Note recommandée : ⭐⭐⭐⭐

Peter Lynch, gestionnaire du fonds Magellan, a réalisé une performance remarquable en faisant passer la valeur du fonds de 18 millions à 14 milliards de dollars en 13 ans. Son livre classe les actions en 6 catégories : croissance lente, solide, à croissance rapide, cycliques, en reprise, et à forte valeur patrimoniale.

Lynch propose la stratégie “Tenbagger”, visant à repérer des actions pouvant offrir un rendement de 1000%. Le contenu couvre plusieurs aspects du marché, ce qui le rend intéressant à lire. Cependant, tous les exemples concernent des actions étrangères, et la traduction en thaï peut manquer de clarté dans certaines phrases, nécessitant une interprétation supplémentaire.

Livres de trading d’actions n°5 : “Buffettology” par Mary Buffett et David Clark

Note recommandée : ⭐⭐⭐⭐⭐

Ce livre dévoile les secrets de Warren Buffett, l’homme le plus riche du monde, écrit par son ancienne belle-fille. Il se divise en deux parties : la première sur l’évaluation qualitative des actions, la seconde sur des calculs plus approfondis.

Buffett adopte une approche d’investissement basée sur la propriété d’une entreprise, utilisant la méthode DCF (Discount Cash Flow) pour l’analyse. Ce livre est destiné à ceux qui ont déjà une certaine expérience en investissement. Il est clair, avec des équations faciles à comprendre. Cependant, il est surtout adapté à l’investissement à long terme (sur plusieurs dizaines d’années), avec une analyse assez complexe.

Comment choisir le livre d’action adapté ?

Avant d’investir, il est essentiel de construire une base solide de connaissances, car plus vous étudiez, moins vous risquez de faire les erreurs que d’autres ont déjà commises. Même si cela ne garantit pas d’éviter toutes les erreurs, la connaissance reste la meilleure protection.

Les livres écrits par des auteurs thaïlandais ont l’avantage d’utiliser un langage local et des exemples locaux, principalement des actions thaïlandaises, ce qui est idéal pour les débutants.

Si vous manquez de temps pour étudier en profondeur, une alternative consiste à investir dans des fonds communs gérés par des professionnels. Mais pour devenir un investisseur réussi, la lecture de livres spécialisés est une étape incontournable.

Stratégies pour battre le marché à long terme

Les investisseurs performants utilisent généralement ces stratégies :

Timing du marché : acheter et vendre au bon moment, en achetant au plus bas et en vendant au plus haut, applicable aussi bien à long terme qu’à court terme, en hausse comme en baisse.

Sélection d’actifs : choisir des actifs avec un potentiel de croissance à long terme. Si l’actif ne monte pas, l’investissement ne sera pas rentable, et la perte peut venir de l’inflation.

Diversification : répartir les risques en investissant dans différents types d’actifs : obligations, actions, immobilier, liquidités, selon un plan défini, pour assurer une croissance stable du portefeuille.

Comment commencer réellement à investir en actions ?

Après avoir étudié, il faut commencer par des investissements simples, comme les indices et les actions locales, puis progressivement explorer les actions étrangères. Analyser les indicateurs et se familiariser avec le marché.

Chaque investisseur a son style et ses méthodes d’analyse, issus de la lecture et de la pratique. La clé est une étude continue, une compréhension du marché, et une gestion rigoureuse des risques, pour réussir véritablement dans l’investissement en actions.