您的信用卡奖励可能即将消失——原因如下

你可能已经习惯了每次刷信用卡都能获得奖励。返现、旅行积分、礼品卡——这一切都感觉像是免费获得的钱，对吧？然而，一项正在国会推进的新法案可能会永远改变这个游戏规则。如果你以为这只是又一场无聊的政策辩论，想得太天真了：它可能会直接影响你钱包中的价值。

商家为何要推动这一变化的真正原因

大多数持卡人没有意识到的是：每次你使用信用卡，支付的其实是商家。每当你进行一次消费，零售商大约要被收取交易金额的1-3%作为处理支付的费用。这笔费用——被称为“交换费”或“刷卡费”——会支付给Visa、Mastercard、你的银行以及支付系统中的其他参与方。

多年来，小企业主和大型零售商一直抱怨这些费用侵蚀了他们的利润空间。他们认为不公平的是，控制着超过80%市场份额的Visa和Mastercard实际上在制定规则。所以，现在他们正推动国会采取行动，试图让竞争环境更公平。

2022年的《信用卡竞争法》将迫使大型银行在处理交易时向商家提供多种支付网络选择。商家不再被锁定在Visa或Mastercard，而是可以通过竞争网络进行支付路由。背后的理论是？更多选择意味着更低的费用，这些节省的成本会以更低的价格传递给消费者。

听起来不错，但历史告诉我们，情况远非如此。

借记卡先例：节省未能惠及你的钱包

这不是国会第一次处理交换费的问题。早在2010年，参议员Dick Durbin（(推动信用卡法案)）曾提出Durbin修正案，旨在降低借记卡交易的刷卡费。承诺也是一样：商家节省费用，你在结账时也能省钱。

但实际发生的情况并不理想。过去十年的研究显示，Durbin修正案对零售价格的影响微乎其微。甚至，2015年联邦储备局的分析发现，超过21%的商家在规则生效后“提高”了价格——完全违背了初衷。

但银行并没有就此默默接受收入的损失。它们通过提高支票账户的费用来弥补损失。受Durbin修正案影响的银行，提供免费支票的可能性降低了35%，月费平均上涨了17-20%。为了避免收费，最低余额要求也至少增加了50%。

而且，奖励借记卡的计划几乎完全消失了。交换费的降低意味着用于支持这些奖励的资金变少了，银行只好取消它们。

其他国家的奖励变化

想看看美国信用卡奖励的未来？看看海外。

在英国，交换费多年来一直被限制在较低水平。结果是？信用卡奖励变得微不足道。大多数英国卡的返现在0.5-1%之间——更高的返现都附带年费。澳大利亚也在十年前经历了类似的削减，澳联储报告的结果也是一样：“奖励积分和其他福利变得不那么慷慨，而年费却在增加。”

如果《信用卡竞争法》通过，预计美国的信用卡奖励将逐渐向英国或澳大利亚的模式转变——意味着福利减少、比例降低、年费增加，只为持卡人提供值得拥有的卡片。

前路未卜

目前，《信用卡竞争法》尚未获得足够的动力通过。行业团体——包括美国银行家协会和各种支付处理商——都反对这项法案，警告称这将取消家庭在各个收入层次依赖的奖励计划，以延伸预算。

但战斗还没有结束。如果华盛顿最终通过了这项措施，你需要知道：

信用卡奖励不会一夜之间消失。 即使是对交换费严格监管的国家，奖励仍然存在——只是变得不那么慷慨。一些发卡机构可能会继续提供福利，作为留住客户的策略。

你需要更有策略地选择支付方式。 如果你的奖励卡现在能赚取1%的返现，但商家收取2%的处理费，那么使用借记卡或现金可能更划算。

你目前的信用卡可能不再是最佳选择。 不要以为你必须用着现有的卡。可以考虑更换产品，选择提供更具竞争力奖励的卡片，或者多比较不同发行商。

总结：无论国会是否通过这项法案，优质信用卡奖励的黄金时代都面临威胁。现在就是最大化你的奖励的最佳时机——因为游戏规则可能比你预想的更快发生变化。