Hiểu về Sổ lệnh và Độ sâu thị trường

Sổ lệnh là một hiển thị theo thời gian thực phản ánh cấu trúc thị trường ở các mức giá khác nhau. Công cụ giao dịch nền tảng này cho bạn biết chính xác nơi các nhà mua và bán sẵn sàng giao dịch, cung cấp cái nhìn quan trọng về khả năng biến động giá trong tương lai. Khi bạn học cách đọc sổ lệnh một cách hiệu quả, bạn sẽ có lợi thế lớn trong việc dự đoán hướng đi của thị trường và đánh giá sự ổn định của giá.

Cách đọc bố cục trực quan của sổ lệnh

Giao diện sổ lệnh sử dụng mã màu để truyền đạt ý định giao dịch ngay lập tức. Giá xanh thể hiện sự quan tâm mua hiện tại (bên bid), trong khi giá đỏ cho thấy áp lực bán (bên ask). Mỗi mức giá liệt kê số lượng hợp đồng (QTY) có sẵn tại mức đó, cùng cột Tổng thể hiện tổng khối lượng hợp đồng tích lũy xuống đến mức đó.

Hãy xem một ví dụ thực tế: nếu mức giá mua tốt nhất của Bitcoin là 7.044,50 USD trong khi mức giá bán tốt nhất là 7.045,50 USD, thì spread 1 USD này thể hiện độ trễ của thị trường hiện tại. Để đẩy giá Bitcoin lên 7.046,00 USD, bạn cần hấp thụ toàn bộ 258.951 hợp đồng nằm ở mức ask 7.045,50 USD. Phép tính đơn giản này cho thấy lượng sức mua cần thiết để đẩy giá lên cao hơn.

Giải mã tâm lý thị trường qua phân tích sổ lệnh

Sổ lệnh cho bạn biết điều mà biểu đồ giá đơn thuần không thể: nó tiết lộ trạng thái cảm xúc của thị trường. Khi bạn thấy các lệnh mua lớn bất thường tập trung tại một số mức giá nhất định, điều này báo hiệu sự hưng phấn mua mạnh mẽ và cho thấy giá có thể gặp khó khăn khi giảm xuống dưới các mức đó. Ngược lại, khi các lệnh bán chiếm ưu thế tại một mức giá, áp lực bán gia tăng và giá gặp kháng cự khi đi lên.

Khoảng cách giữa các mức giá liền kề rất quan trọng. Nếu khoảng cách giữa các lệnh nhỏ, giá có thể chuyển động trơn tru khi một mức được hấp thụ. Tuy nhiên, khi có khoảng cách lớn giữa các mức lệnh và có giao dịch đáng kể, thường xảy ra biến động giá mạnh. Các nhà giao dịch sử dụng nhận diện mẫu này để dự đoán các biến động đột ngột trước khi chúng xảy ra.

Áp dụng phân tích sổ lệnh vào quyết định giao dịch

Sổ lệnh là một cửa sổ phản ánh thanh khoản thị trường theo thời gian thực. Bằng cách phân tích nơi tập trung khối lượng, bạn có thể xác định các vùng hỗ trợ và kháng cự mà có thể không xuất hiện trên biểu đồ giá truyền thống. Các cấu trúc vô hình này thường quyết định liệu một đợt biến động giá có duy trì được hay sẽ đảo chiều. Các nhà giao dịch chuyên nghiệp theo dõi sự thay đổi của sổ lệnh chính xác vì chúng thường đi trước các bước biến động giá lớn.

Gate.io cung cấp hai tùy chọn xem độ sâu thị trường—0.5 và 1—giúp bạn điều chỉnh độ nhạy dựa trên khung thời gian giao dịch của mình. Các cài đặt này cho phép bạn phóng to các mức giá quan trọng nhất cho chiến lược của bạn. Giao diện có thể mở rộng qua nút ở góc trên bên phải để truy cập các tính năng hiển thị độ sâu bổ sung.

Những lưu ý quan trọng về rủi ro

Mặc dù sổ lệnh cung cấp thông tin vô giá, hãy nhớ một giới hạn quan trọng: các lệnh hiển thị có thể bị hủy bỏ ngay lập tức trước khi thực hiện. Một lệnh mua lớn bạn thấy hiện tại có thể biến mất trong tích tắc, khiến việc dự đoán chính xác xu hướng giá trong tương lai dựa hoàn toàn vào dữ liệu sổ lệnh là không thể. Đừng dựa hoàn toàn vào việc đọc sổ lệnh để ra quyết định giao dịch—hãy kết hợp nhiều phương pháp phân tích khác và giao dịch cẩn trọng phù hợp.