Pentagon công bố danh sách những người chiến thắng trong lĩnh vực drone. Bạn có thể sở hữu 2 trong số đó.

Bạn đã nghe tin rồi chứ: Quân đội Mỹ đang mua drone. Rất nhiều drone. Thực tế, trị giá 1,1 tỷ đô la drone.

Vào ngày 6 tháng 2, Bộ Chiến tranh Hoa Kỳ (trước đây gọi là Bộ Quốc phòng Hoa Kỳ, hay DOD) đã công bố đã chọn 25 nhà cung cấp để cạnh tranh trong Giai đoạn 1 của Chương trình Chiếm ưu thế Drone mới (DDP). Bắt đầu từ thứ Tư, ngày 18 tháng 2, hai chục mấy nhà thầu quân sự này sẽ trình diễn sản phẩm của họ tại Fort Benning, Georgia. Sau hai tuần thử nghiệm, Lầu Năm Góc sẽ đặt hàng trị giá 150 triệu đô la cho drone quân sự, giao hàng dự kiến trong vòng năm tháng.

Nguồn hình ảnh: Getty Images.

Ai được tham gia cạnh tranh trong Giai đoạn 1?

Danh sách các đối thủ trong Giai đoạn 1 như sau:

• Anno.ai
• Ascent Aerosystems
• Auterion Government Solutions
• Dzyne Technologies
• Ewing Aerospace
• Farage Precision
• Firestorm Labs
• General Cherry (đặt trụ sở tại Ukraine)
• Greensight
• Griffon Aerospace
• Halo Aeronautics
• Kratos SRE, một bộ phận của Kratos Defense & Security (KTOS 9.07%)
• ModalAI
• Napatree Technology
• Neros
• Nokturnal AI
• Paladin Defense Services
• Performance Drone Works
• Responsibly
• Swarm Defense Technologies
• Teal Drones, công ty con của Red Cat Holdings (RCAT 2.81%), theo dữ liệu từ S&P Global Market Intelligence
• Ukrainian Defense Drones Tech (đặt trụ sở tại Ukraine)
• Vector Defense
• WS Darley & Co.
• Xtend Reality

Ai vượt qua, ai không?

Vậy bạn nhận thấy gì từ danh sách này?

Điều khiến tôi chú ý ngay lập tức là thiếu vắng các công ty quốc phòng giao dịch công khai lớn. Không có một nhà thầu chính nào trong số các Boeing, General Dynamics, hay Lockheed Martin xuất hiện trong danh sách này. Các công ty công khai duy nhất của Mỹ là Kratos và Red Cat.

Mở rộng

NASDAQ: KTOS

Kratos Defense & Security Solutions

Thay đổi hôm nay

(-9.07%) $-9.59

Giá hiện tại

$96.08

Các điểm dữ liệu chính

Vốn hóa thị trường

$16 tỷ

Phạm vi trong ngày

$95.43 - $106.67

Phạm vi 52 tuần

$23.90 - $134.00

Khối lượng giao dịch

4.6 triệu

Trung bình khối lượng

3.1 triệu

Biên lợi nhuận gộp

22.16%

Ngay cả AeroVironment — có thể là công ty drone nổi tiếng nhất của Mỹ — hoặc Redwire, đã đặt cược 1 tỷ đô la vào drone khi mua lại Edge Autonomy năm ngoái, cũng không lọt vào Giai đoạn này.

Mở rộng

NYSE: RDW

Redwire

Thay đổi hôm nay

(-7.15%) $-0.61

Giá hiện tại

$7.99

Các điểm dữ liệu chính

Vốn hóa thị trường

$1.3 tỷ

Phạm vi trong ngày

$7.97 - $8.84

Phạm vi 52 tuần

$4.87 - $22.25

Khối lượng giao dịch

491 nghìn

Trung bình khối lượng

22 triệu

Biên lợi nhuận gộp

3.85%

Về 25 nhà thầu may mắn lọt vào danh sách, còn phải xem ai sẽ vượt qua và tồn tại qua Giai đoạn 1. Chỉ đến cuối giai đoạn đầu, các nhà cung cấp mới được “đánh giá dựa trên hệ thống, và tối đa 12 trong số 25 nhà cung cấp sẽ được mời sản xuất drone của họ, quy mô lớn, cho bộ phận,” theo lời DOD. Chính những 12 nhà thắng cuộc này sẽ nhận được hợp đồng xây dựng “tổng cộng 30.000 chiếc, với giá trung bình 5.000 đô la mỗi chiếc, và giao hàng trước tháng 7.”

Hãy bỏ bút xuống. Điều đó có nghĩa là 150 triệu đô la sẽ được trao, chia đều cho 12 nhà, mỗi nhà nhận hợp đồng trị giá 12,5 triệu đô la. Có nghĩa là Kratos sẽ nhận 12,5 triệu đô nếu thắng, và Red Cat cũng vậy.

Mở rộng

NASDAQ: RCAT

Red Cat

Thay đổi hôm nay

(-2.81%) $-0.36

Giá hiện tại

$12.47

Các điểm dữ liệu chính

Vốn hóa thị trường

$1.5 tỷ

Phạm vi trong ngày

$12.14 - $13.83

Phạm vi 52 tuần

$4.58 - $18.02

Khối lượng giao dịch

15 triệu

Trung bình khối lượng

10 triệu

Điều gì sẽ xảy ra tiếp theo?

Như vậy, Giai đoạn đầu của DDP sẽ kết thúc — nhưng còn ba giai đoạn nữa. Trong ba giai đoạn tiếp theo, kéo dài đến năm 2027, Lầu Năm Góc dự định sẽ thu hẹp dần số lượng từ 12 xuống còn 5 nhà thắng cuối cùng. Sau vòng cuối cùng, Lầu Năm Góc dự định sẽ giao hợp đồng tổng cộng 150.000 drone, mỗi chiếc giá 2.300 đô la (tổng cộng 345 triệu đô la).

Mỗi nhà thắng sẽ nhận khoảng 69 triệu đô la, cộng với 12,5 triệu ban đầu và các phần thưởng khác sau các giai đoạn Gauntlet thứ hai và thứ ba. Giả sử các phần thưởng của từng giai đoạn tăng theo cấp số nhân, khi kết thúc DDP, 5 nhà thắng cuối cùng có thể tích lũy được tổng cộng khoảng 142,5 triệu đô la mỗi nhà, gồm 12,5 triệu + 22 triệu + 39 triệu + 69 triệu.

Và Lầu Năm Góc sẽ sở hữu khoảng 340.000 drone tấn công một chiều nhỏ, giá mỗi chiếc khoảng 2.300 đô la, với năm nhà cung cấp đã được chứng minh để duy trì cạnh tranh về giá và giữ giá thấp.

Điều này có ý nghĩa gì cho nhà đầu tư?

Hiện tại, cách tốt nhất để nhà đầu tư kiếm lợi từ DDP là đầu tư vào hai cổ phiếu công khai liên quan — Kratos và Red Cat.

Về lâu dài, Lầu Năm Góc có thể cho phép các công ty khác tham gia cuộc thi. Điều này có thể không công bằng với các công ty phải vượt qua nhiều “Giai đoạn,” nhưng trong thông báo của DOD không hứa sẽ không thêm các đối thủ mới sau này.

Ngoài ra, các công ty thắng hợp đồng có khả năng trở nên ngày càng khả thi về tài chính khi thành công của họ tăng lên. Có thể một hoặc nhiều trong số 23 công ty chưa niêm yết sẽ đủ mạnh để phát hành cổ phiếu lần đầu ra công chúng và trở thành công ty đại chúng.

Hãy theo dõi sát diễn biến trong lĩnh vực này. Ngành drone đang phát triển nhanh, và bạn không muốn bỏ lỡ cơ hội nếu nó xuất hiện.