Tương lai của dịch vụ Mua ngay, Trả sau (BNPL)

Khám phá các tin tức và sự kiện fintech hàng đầu!

Đăng ký nhận bản tin của FinTech Weekly

Được đọc bởi các giám đốc điều hành tại JP Morgan, Coinbase, Blackrock, Klarna và nhiều hơn nữa

Mua trước, trả sau (BNPL) cho phép người tiêu dùng chia nhỏ các khoản mua hàng thành nhiều khoản trả góp nhỏ hơn, không lãi suất. Khi trải nghiệm người dùng kỹ thuật số đã phát triển, phương thức tài chính ngắn hạn này đã từ một hình thức tín dụng nhỏ trở thành một phần không thể thiếu của thương mại điện tử. BNPL sẽ còn tiến xa hơn nữa trong tương lai?

Tình hình hiện tại và xu hướng của dịch vụ BNPL

BNPL đang phát triển nhanh chóng vì nó đơn giản và hiệu quả. Quá trình đăng ký yêu cầu ít thông tin, và các khoản thanh toán hoãn thường không có lãi suất. Các nhà cho vay đã ca ngợi phương thức tài chính này như một lựa chọn an toàn hơn so với nợ thẻ tín dụng truyền thống. Ngay cả những cá nhân có lịch sử tín dụng hạn chế hoặc dưới chuẩn cũng có thể tham gia.

Việc cung cấp cho người dùng lựa chọn đặt hàng ngay và thanh toán sau vài ngày tận dụng cảm giác thỏa mãn tức thì, khuyến khích mua sắm. Statista dự báo chi tiêu toàn cầu cho BNPL sẽ tăng gần 450 tỷ USD từ năm 2021 đến 2026. Khi ngày càng nhiều nhà bán lẻ trực tuyến cung cấp tùy chọn này, nhiều người tiêu dùng sẽ xem đây là phương thức thanh toán hợp pháp.

Phương thức tài chính ngắn hạn này phổ biến một phần do sự tiện lợi của mua sắm kỹ thuật số. Chi tiêu trực tuyến liên tục tăng khi các nhà bán lẻ mở rộng danh mục và tối ưu hóa quy trình mua hàng. Người mua ngày càng tìm kiếm các phương thức thanh toán dễ dàng, rẻ hơn.

Xu hướng mới ảnh hưởng đến tương lai của BNPL

Các mối quan hệ hợp tác chiến lược đóng vai trò then chốt trong việc nâng cao nhận thức của người tiêu dùng và thúc đẩy sự chấp nhận. Các nhà cho vay BNPL hiểu rõ điều này, vì vậy họ đã kết nối với hàng nghìn thương hiệu nổi tiếng và mở rộng dịch vụ của mình.

Vào tháng 3 năm 2025, Klarna — một công ty công nghệ tài chính cung cấp dịch vụ BNPL — đã hợp tác với DoorDash để cung cấp nhiều phương thức thanh toán hơn cho người tiêu dùng khi thanh toán các bữa ăn, thực phẩm và sản phẩm bán lẻ. Người dùng nền tảng giao hàng này có ba lựa chọn thanh toán mới khi tài trợ cho đơn hàng qua Klarna.

Lựa chọn “Thanh toán 4 lần” chia tổng số thành bốn khoản trả góp bằng nhau, không lãi suất. “Trả sau” cho phép người mua hoãn thanh toán đến một ngày khác, chẳng hạn khi nhận lương. Với “Thanh toán trọn gói”, họ thanh toán ngay toàn bộ số tiền qua nền tảng thanh toán của Klarna.

Một phát ngôn viên của Klarna cho biết công ty chỉ mở rộng tín dụng cho những cá nhân có khả năng trả nợ, điều này được xác định qua một quyết định thẩm định mới cho từng giao dịch. Mỗi lần họ muốn sử dụng Klarna để thanh toán, tình hình tài chính của họ đều được xác minh.

Sự hợp tác này dự kiến sẽ mang lại lợi nhuận lớn. 42 triệu người đăng ký của DoorDash đã chi tiêu tổng cộng 21,2 tỷ USD cho các đơn hàng trong quý IV năm 2024, giúp ứng dụng này kết thúc năm với lợi nhuận 117 triệu USD. Các mối quan hệ hợp tác tương tự nhiều khả năng sẽ xuất hiện khi các thương hiệu khác nhận ra giá trị của BNPL.

Các công nghệ được tích hợp vào nền tảng BNPL

Các mối quan hệ hợp tác chiến lược không phải là yếu tố duy nhất định hình tương lai của dịch vụ BNPL. Nhiều nhà cho vay đang áp dụng trí tuệ nhân tạo, API mở, blockchain và công nghệ điện toán đám mây để cải thiện và đa dạng hóa các tính năng của họ. Việc tích hợp thường nhằm mục đích tối ưu hóa đánh giá tín dụng, giảm gian lận hoặc nâng cao trải nghiệm người dùng.

Ví dụ, Klarna đã sử dụng AI để cung cấp dịch vụ hỗ trợ khách hàng 24/7. OpenAI ước tính việc tích hợp plugin ChatGPT có thể mang lại lợi nhuận tăng khoảng 40 triệu USD. Lý do là chatbot đã đảm nhận khoảng hai phần ba các tương tác dịch vụ khách hàng của ứng dụng, giải quyết vấn đề trong một phần nhỏ thời gian so với trước đây. Họ đã thay thế công việc của khoảng 700 nhân viên toàn thời gian.

Nếu BNPL muốn trở thành một phần không thể thiếu trong thương mại điện tử, các công ty fintech phải sử dụng công nghệ để đa dạng hóa các tính năng và dịch vụ của mình. Thanh toán không tiếp xúc, thẻ ảo dùng một lần và chương trình khách hàng thân thiết dựa trên ứng dụng sẽ là nền tảng cho các nền tảng thanh toán liên kết.

Các đổi mới công nghệ đối mặt với thách thức pháp lý

Các chuyên gia ngành dự đoán các cơ quan quản lý tại Hoa Kỳ và Liên minh châu Âu sẽ ban hành các quy định ngày càng nghiêm ngặt về thu thập dữ liệu, quyền riêng tư của người tiêu dùng và minh bạch. Ở nhiều quốc gia, thị trường BNPL vẫn chưa được điều chỉnh trong nhiều năm. Fintech cũng không xa lạ với vùng pháp lý mơ hồ này — mở ngân hàng và tài chính phi tập trung cũng đang ở trong tình trạng tương tự.

Năm 2024, Ủy ban Bảo vệ Người tiêu dùng Tài chính Hoa Kỳ (CFPB) xác nhận rằng các nhà cho vay BNPL là nhà cung cấp thẻ tín dụng, mang lại cho người tiêu dùng các quyền pháp lý tương tự như chủ thẻ truyền thống. Họ có thể tranh chấp các khoản phí và yêu cầu hoàn tiền cho các sản phẩm trả lại. Ngoài ra, họ còn phải nhận các bản sao kê định kỳ.

Quyết định của CFPB đến sau khi phát hiện ra thực trạng săn mồi trong một số schemes BNPL. Họ phát hiện rằng 78% các khoản vay của các ứng viên có điểm tín dụng dưới chuẩn hoặc rất thấp đã được chấp thuận. Hơn nữa, 33% đã vay nhiều khoản cùng lúc. Dựa trên các phát hiện này, các quy định bổ sung nhiều khả năng sẽ được ban hành.

Đối mặt với thách thức và cơ hội của BNPL

Khi ngày càng nhiều nền tảng áp dụng dịch vụ BNPL, nhiều công ty fintech sẽ nhận ra tiềm năng phát triển dịch vụ riêng của mình. Trong hầu hết các thị trường, cạnh tranh lành mạnh, nhưng phương thức tài chính ngắn hạn này vẫn còn phần lớn chưa được điều chỉnh, điều này gây ra vấn đề.

Thị trường này vẫn còn trong giai đoạn sơ khai. Nếu một doanh nghiệp săn mồi hạ giá để khai thác khách hàng, có thể làm mất niềm tin vào khái niệm này đối với vô số người tiêu dùng. Hơn nữa, mặc dù việc tăng cường giám sát pháp lý là điều đáng hoan nghênh, nhưng quá nhiều quy định có thể làm giảm tính tiện lợi và dễ dàng của BNPL.

Dù gặp nhiều trở ngại, phương thức thanh toán thay thế này vẫn ngày càng phổ biến vì thế hệ trẻ ít thích nợ thẻ tín dụng nhưng lại thiếu tiền mặt. Chỉ hơn một nửa số người từ 18-29 tuổi có ít nhất một thẻ tín dụng, thấp hơn nhiều so với 73% của nhóm 30-49 tuổi, 78% của nhóm 60-64 tuổi và 89% của người trên 65 tuổi.

Ngoài việc tránh nợ, chi tiêu của thế hệ Z khá thận trọng. Thành viên của nhóm này thường sử dụng thẻ ghi nợ. Lựa chọn không cam kết nhiều như thanh toán sau vài ngày hoặc vài tuần sau khi mua hàng là giải pháp trung hòa lý tưởng.

Tuy nhiên, tính nhất quán là yếu tố then chốt trong trải nghiệm người dùng. Người tiêu dùng muốn có thể sử dụng cùng một phương thức thanh toán tiện lợi tại nhiều điểm chạm khác nhau. Như mối quan hệ hợp tác giữa Klarna và DoorDash cho thấy, khả năng mở rộng sang các thị trường mới là rất lớn.

Tương lai của dịch vụ BNPL sẽ ra sao?

Dù không ai có thể dự đoán chính xác tương lai, các xu hướng rõ ràng hơn. Dù còn nhiều thách thức pháp lý, BNPL đang trên đà trở thành phương thức phổ biến như thanh toán không tiếp xúc và thẻ tín dụng ảo. Sức hút của nó có thể thay đổi cách người tiêu dùng tiếp cận mua sắm trực tuyến.