Tìm kiếm cổ tức ổn định? Dưới đây là cách phân bổ $1,000 vào ba cổ phiếu REIT hàng đầu

Hiểu về REITs: Cổng vào thu nhập từ bất động sản

Quỹ đầu tư bất động sản (REITs) đại diện cho một lựa chọn hấp dẫn để xây dựng thu nhập thụ động mà không phải gánh nặng quản lý trực tiếp bất động sản. Các phương tiện này được pháp luật bắt buộc phải phân phối tối thiểu 90% lợi nhuận chịu thuế cho cổ đông hàng năm, khiến chúng trở thành nguồn tạo dividend đáng tin cậy. Với số tiền 1.000 đô la để phân bổ, việc lựa chọn REIT chiến lược trở nên vô cùng quan trọng để tối đa hóa cả lợi suất và sự tăng giá vốn.

Realty Income (NYSE: O) — Máy phát dividend hàng tháng

Realty Income nổi bật như một cổ phiếu chia cổ tức danh dự với hơn 30 năm liên tiếp tăng trưởng và cấu trúc trả cổ tức hàng tháng độc đáo. Công ty đã duy trì 665 kỳ trả cổ tức liên tiếp, nổi bật nhờ sự xuất sắc trong vận hành dựa trên các hợp đồng thuê dài hạn kiểu triple-net.

Công ty quản lý hơn 1.500 bất động sản đa dạng tại Mỹ, Anh và châu Âu, với các khách thuê hoạt động trong các lĩnh vực chống suy thoái như nhà thuốc, siêu thị và trung tâm thể hình. Theo mô hình thuê triple-net, người thuê gần như gánh hết mọi chi phí vận hành, đảm bảo dòng tiền ổn định. Thời gian thuê ban đầu thường kéo dài 10-20 năm, tạo ra khả năng dự báo doanh thu bền vững.

Hiệu suất gần đây xác nhận mô hình này: kết quả Q3 cho thấy doanh thu tăng 11% so với cùng kỳ năm trước đạt 1,47 tỷ đô la, FFO trên mỗi cổ phiếu tăng từ 0,98 lên 1,07 đô la. Tỷ lệ lấp đầy danh mục vẫn vững chắc ở mức 98,7%. Lợi suất hiện tại khoảng 5,7% — cao hơn nhiều so với trung bình 1,2% của S&P 500 — khiến đây trở thành một điểm tựa thu nhập hấp dẫn cho các danh mục thận trọng.

Prologis (NYSE: PLD) — Vượt sóng logistics và trung tâm dữ liệu

Prologis kiểm soát khoảng 1,3 tỷ bộ vuông cơ sở hạ tầng logistics toàn cầu, định vị mình là nhà chơi chủ đạo trong lĩnh vực đang có xu hướng tăng trưởng cấu trúc. Trong khi lợi suất 3,2% thấp hơn một số đối thủ, công ty đã kéo dài chuỗi tăng cổ tức liên tiếp lên 12 năm.

Quy mô thật đáng kinh ngạc: khoảng 3% GDP toàn cầu chảy qua các cơ sở của Prologis hàng năm, tạo thành một rào cản kinh tế mà ít đối thủ nào có thể sánh bằng. Danh sách khách thuê gồm các tên tuổi lớn như Amazon, Home Depot và FedEx — các nhà vận hành có uy tín tín dụng cao, mang lại sự ổn định thu nhập.

Q3 2025 đánh dấu một bước ngoặt quan trọng. Công ty ký hợp đồng thuê kỷ lục 62 triệu bộ vuông, tỷ lệ lấp đầy danh mục tăng lên 95,3%. FFO cốt lõi trên mỗi cổ phiếu tăng 4,2% lên 1,49 đô la, khiến ban lãnh đạo nâng dự báo cả năm. Một bước phát triển then chốt là Prologis đã đảm bảo 5,2 gigawatt công suất điện từ năng lượng mặt trời để thúc đẩy chiến lược chuyển đổi sang trung tâm dữ liệu.

Vị thế kép này — nắm bắt cả sự mở rộng thương mại điện tử và nhu cầu hạ tầng dữ liệu dựa trên AI — cho thấy tiềm năng dài hạn lớn cho các cổ đông tích trữ vị thế ngày hôm nay.

Welltower (NYSE: WELL) — Tận dụng làn sóng nhân khẩu học

Welltower chuyên về bất động sản chăm sóc sức khỏe, chủ yếu hạ tầng nhà ở người cao tuổi tại Mỹ, Anh và Canada. Mặc dù lợi suất hiện tại chỉ 1,5% có vẻ khiêm tốn, các chỉ số vận hành cho thấy đà tăng trưởng đáng kể phía sau.

Công ty hoạt động qua các phân khúc nhà ở người cao tuổi (SHO), bất động sản cho thuê triple-net và tài sản văn phòng y tế. Một sự chuyển đổi chiến lược đang diễn ra: ban lãnh đạo gần đây công bố kế hoạch thoái khỏi lĩnh vực văn phòng y tế để tập trung nguồn lực vào nhà ở người cao tuổi, nơi mà xu hướng nhân khẩu học đảm bảo nhu cầu bền vững.

FFO điều chỉnh quý 3 tăng 21% so với cùng kỳ lên 1,34 đô la, với doanh thu ròng cùng cửa hàng tăng 15%. Danh mục SHO ghi nhận mức tăng ấn tượng 20%. Welltower đã đầu tư tổng cộng 1,9 tỷ đô la trong quý qua các thương vụ mua bán và phát triển, được hỗ trợ bởi 11,9 tỷ đô la thanh khoản sẵn có.

Dân số già hóa đảm bảo thị trường mục tiêu của Welltower sẽ còn mở rộng, khiến đây trở thành vị trí dài hạn hấp dẫn cho các nhà đầu tư tập trung vào lợi suất có thời gian đầu tư dài hạn.

Lựa chọn của bạn: Phân bổ chiến lược 1.000 đô la

Mỗi REIT phục vụ các ưu tiên đầu tư khác nhau. Realty Income cung cấp thu nhập hiện tại tối đa với đặc tính phòng thủ. Prologis mang lại tiềm năng tổng lợi nhuận qua tăng cổ tức và tăng giá vốn trong bối cảnh các xu hướng dài hạn. Welltower nắm bắt sự chuyển đổi nhân khẩu học với đòn bẩy vận hành đáng kể.

Phân bổ đều ba loại này tạo ra một cách tiếp cận cân bằng để tạo thu nhập từ bất động sản, kết hợp lợi suất, tăng trưởng và tính phòng thủ trong một danh mục duy nhất.