Nhật Bản "bắn chim ưng" kích hoạt lại phân bổ tài sản toàn cầu, đồng yên mất giá thêm, thị trường chứng khoán Mỹ phục hồi, bạc lập đỉnh lịch sử

Ngân hàng Trung ương Nhật Bản đột ngột tăng lãi suất 25 điểm cơ bản, động thái này đã hoàn toàn phá vỡ cân bằng thị trường. Dưới tác động này, tâm lý rủi ro toàn cầu nhanh chóng phục hồi, chỉ số sợ hãi VIX giảm 11.57%. Đồng thời, đồng USD so với yên Nhật tăng 1.39%, tiến gần ngưỡng 158, đồng yên Nhật so với nhân dân tệ cũng chịu áp lực giảm. Chuỗi phản ứng do đợt điều chỉnh này đã lan rộng đến các loại tài sản lớn trên toàn cầu.

Ba lực lượng chính của thị trường chứng khoán Mỹ cùng tiến

Vào thứ Sáu, do là “Ngày thanh toán kỳ hạn thứ tư” (kỳ hạn hợp đồng tương lai chỉ số, hợp đồng tương lai cổ phiếu và quyền chọn đáo hạn, tổng giá trị 7.1 nghìn tỷ USD), ba chỉ số chính của thị trường chứng khoán Mỹ đều tăng mạnh. Trong đó, chỉ số Dow Jones tăng 0.38%, S&P 500 tăng 0.88%, Nasdaq tăng 1.31%. Cổ phiếu Trung Quốc cũng không nằm ngoài cuộc, Chỉ số Kim Long bật tăng 0.86%.

Phía châu Âu cũng nổi bật. Chỉ số FTSE 100 của Anh tăng 0.61%, DAX 30 của Đức tăng 0.37%, trong khi CAC 40 của Pháp dù tăng nhẹ chỉ 0.01% nhưng cũng không bỏ lại phía sau.

Cổ phiếu công nghệ trở thành điểm sáng của đợt tăng này. Oracle tăng 6.6%, Nvidia tăng 3.9%, Broadcom tăng 3.2%, trong đó Nvidia còn là thành phần đóng góp mạnh nhất cho chỉ số Dow Jones. Tuy nhiên, Nike giảm 10.5% do hoạt động kinh doanh tại Trung Quốc yếu kém, kéo theo ngành tiêu dùng giảm sút.

Hàng hóa và thị trường trái phiếu: tiếng vang tăng giá

Giá bạc đã “bay cao” hoàn toàn, tăng vọt lên mức cao nhất lịch sử vượt qua 67.0 USD, do nhu cầu đầu tư và nguồn cung thắt chặt cùng lúc thúc đẩy. Vàng liên tiếp ngày thứ hai đóng cửa bằng hình dạng sao Thánh giá, hiện ở mức 4338.6 USD/ounce, tăng 0.14%. Trong khi đó, dầu thô WTI tăng 1.14% lên 56.5 USD/thùng.

Biến động của thị trường trái phiếu thể hiện rõ hơn những lo ngại sâu xa. Lợi suất trái phiếu chính phủ Mỹ kỳ hạn 10 năm tăng 3 điểm cơ bản lên 4.15%, lợi suất trái phiếu kỳ hạn 2 năm nhạy cảm với lãi suất tăng 3.2 điểm cơ bản lên 3.492%. Lợi suất trái phiếu chính phủ Nhật Bản kỳ hạn 10 năm vượt qua mốc 2%, đạt mức cao nhất kể từ năm 1999. Lợi suất trái phiếu kỳ hạn 30 năm của Pháp tăng lên 4.525%, cũng là mức cao nhất kể từ năm 2009.

Tiền mã hóa: biến động nhẹ hai đồng tiền

Bitcoin giảm 0.24% trong 24 giờ qua, hiện ở mức 87.64 nghìn USD. Ethereum giảm nhẹ hơn, giảm 0.19% trong 24 giờ, hiện ở mức 2.95 nghìn USD. Nhìn chung, thị trường tiền mã hóa phản ứng khá nhẹ nhàng trước sự điều chỉnh của các tài sản toàn cầu.

Ngoại hối và chứng khoán Hồng Kông: áp lực lớn lên đồng yên

Chỉ số USD tăng 0.3% lên 98.7, USD/JPY tăng 1.39%, đồng yên Nhật so với nhân dân tệ cũng mất giá theo. EUR/USD giảm nhẹ 0.12%. Về chứng khoán Hồng Kông, hợp đồng tương lai chỉ số Hang Seng đóng cửa ở 25,843 điểm, tăng 118 điểm, chênh lệch cao hơn 152 điểm; hợp đồng tương lai chỉ số quốc gia tăng 57 điểm.

Bộ trưởng Tài chính Nhật Bản phát tín hiệu cứng rắn

Bộ trưởng Tài chính Nhật Bản, ông Shunichi Suzuki, ngay sau cuộc họp G7 về các Bộ trưởng Tài chính đã lên tiếng, tuyên bố Nhật Bản sẽ thực hiện “biện pháp phù hợp” để đối phó với biến động tỷ giá quá mức. Ông nhấn mạnh: “Chúng tôi lo ngại vì rõ ràng xuất hiện các biến động đơn phương, dữ dội.” Điều này có nghĩa là chính phủ Nhật Bản có thể can thiệp thị trường ngoại hối bất cứ lúc nào. Ông Suzuki cũng ủng hộ quyết định tăng lãi suất của Ngân hàng Trung ương, cho rằng đó là dựa trên xu hướng tiền lương và giá cả, nhằm mục tiêu đạt lạm phát 2%.

Các quan chức Cục Dự trữ Liên bang phân hóa thái độ

Chủ tịch Cục Dự trữ Liên bang New York, ông Williams, cho biết Fed hiện không có nhu cầu điều chỉnh lãi suất thêm nữa vì các đợt cắt giảm lãi suất đã đưa chính sách vào trạng thái “rất tốt”. Ông nhấn mạnh cần tìm sự cân bằng giữa giảm lạm phát và thị trường lao động.

Trong khi đó, Chủ tịch Cục Dự trữ Liên bang Cleveland, bà Mester, lại có thái độ hawkish hơn, cho rằng trong vài tháng tới không cần điều chỉnh lãi suất, ít nhất là trước mùa xuân. Bà lo ngại rủi ro lạm phát hơn là tình trạng yếu của thị trường lao động.

Cùng lúc đó, niềm tin tiêu dùng tháng 12 của Mỹ tăng nhẹ lên 52.9, nhưng vẫn thấp gần 30% so với cùng kỳ năm ngoái, dự báo mua hàng lớn giảm xuống mức thấp lịch sử.

Xu hướng công nghệ và chính trị toàn cầu

Quốc hội Mỹ, đảng Cộng hòa, kêu gọi áp dụng quy định của Quốc hội về xuất khẩu chip AI, bất kỳ bộ xử lý nào có hiệu năng bằng hoặc cao hơn Nvidia H200 sẽ nằm trong diện kiểm soát.

ByteDance đang phát triển mạnh mẽ, theo Bloomberg, dự kiến trong năm 2025 công ty này có thể đạt lợi nhuận khoảng 50 tỷ USD, gần bằng mức lợi nhuận dự kiến của Meta (600 tỷ USD). Kế hoạch tách riêng hoạt động của TikTok tại Mỹ đã ký kết thỏa thuận ràng buộc, chờ phê duyệt của chính quyền Trung Quốc.

Donald Trump ký sắc lệnh về không gian, xác nhận sẽ tập trung vào chương trình mặt trăng, dự kiến năm 2028 sẽ đưa người lên mặt trăng, trước năm 2030 xây dựng căn cứ trên mặt trăng, tạm thời hoãn nhiệm vụ lên sao Hỏa. Giám đốc NASA mới, ông Bill Nelson, đã tuyên thệ nhậm chức.

Tổng quan thị trường

• Chứng khoán Mỹ: Dow Jones +0.38%, S&P 500 +0.88%, Nasdaq +1.31%
• Chứng khoán châu Âu: Đức DAX +0.37%, Pháp CAC +0.01%, Anh FTSE 100 +0.61%
• Thị trường trái phiếu: Lợi suất trái phiếu Mỹ 10 năm 4.15% (+3bp)
• Hàng hóa: Vàng 4338.6 USD/ounce, WTI 56.5 USD/thùng, bạc vượt 67.0 USD
• Ngoại hối: Chỉ số USD 98.7 (+0.3%), USD/JPY +1.39%
• Tiền mã hóa: BTC 87.64K (-0.24%), ETH 2.95K (-0.19%)