Майстер-стратегія Order Strategy для точного торгівлі (OCO)

One-Cancels-the-Other (OCO) — це складний механізм торгівлі, який дозволяє одночасно керувати двома умовними ордерами, автоматично скасовуючи один із них при виконанні іншого. Ця функція OCO кардинально змінює підхід трейдерів до управління ризиками та захоплення ринкових можливостей, забезпечуючи систематичну основу для виконання кількох торгових сценаріїв без ручного втручання.

Чому важливі OCO-ордери для сучасних трейдерів

Система OCO пропонує кілька переконливих переваг, які відрізняють її від традиційних одиночних ордерів. Трейдери можуть одночасно встановлювати умовні ринкові або умовні лімітні стоп-лоси на один і той самий актив, створюючи двоконтурну стратегію. Наприклад, одночасне встановлення умовного ринкового стоп-лосу та умовного лімітного тейк-профіту на один актив оптимізує використання маржі, оскільки розрахунки базуються на єдиній сумі активу.

Механізм скасування працює з елегантною простотою: коли один ордер досягає своєї цілі, система миттєво скасовує його протилежний. Однак трейдерам, які використовують умовні лімітні ордери, слід врахувати важливу особливість — ордер може активуватися без виконання, а потім припинити дію відповідного ордера. Це поведінка відображає обробку системою пари ордерів як єдиного цілого.

Важливі зауваження щодо доступності: функціональність OCO-ордерів наразі недоступна для користувачів API, оскільки вони мають можливість створювати подібні стратегії через власний код. Крім того, ця функція доступна лише для трейдерів Spot і Spot Margin; інші типи акаунтів не мають доступу до цього механізму торгівлі.

Механізм роботи виконання OCO-ордерів

Щоб зрозуміти, як працює OCO-ордер, потрібно врахувати його двонапрямну структуру. Кожен ордер налаштовується з двома точками активації: верхньою межою та нижньою межою відносно поточної ринкової ціни. Коли активується один з напрямків, протилежний ордер автоматично скасовується, а відповідний ринковий або лімітний ордер вступає в силу. Важливий технічний момент: при створенні ордеру резервується лише одна сторона маржі, що оптимізує капітальні ресурси.

OCO-ордери для купівлі

Для ордерів на купівлю нижня межа (функція тейк-профіту) має розташовуватися нижче поточної ринкової ціни, а верхня межа (функція стоп-лосу) — вище за неї. Це дозволяє трейдерам захоплювати можливості як для зниження цін (відкатів), так і для проривів вгору.

OCO-ордери для продажу

Для ордерів на продаж верхня межа (тейк-профіт) розташовується вище за поточну ціну, а нижня межа (стоп-лос) — нижче. Це дозволяє систематично фіксувати прибуток при підйомах і обмежувати збитки при падіннях.

Практичне застосування: сценарій входу

Розглянемо реалістичну ситуацію: Біткоїн торгує в межах підтримки $25,000 і має опір на рівні $30,000. Трейдер очікує вигідних можливостей при будь-якому з рівнів — або при відкаті до підтримки, або при прориві опору. З ціною $27,000 встановлює OCO-ордер, що охоплює обидві можливості:

• Нижній умовний ринковий ордер (варіант тейк-профіту): ціна тригера — $25,000
• Верхній умовний ринковий ордер (варіант стоп-лосу): ціна тригера — $30,000

Якщо відкат відбувся: Біткоїн знизився до $25,000, активуючи нижній ордер. Тейк-профіт виконується за поточними ринковими цінами, а ордер на прорив $30,000 автоматично скасовується. Трейдер успішно реалізував стратегію відкату.

Якщо відбувся прорив: Біткоїн піднімається вище $30,000 без відкату. Верхній ордер активується і виконується за ринковими цінами, а ордер на відкат $25,000 автоматично скасовується. Трейдер отримав вигоду від прориву. У обох випадках механізм OCO дозволяє досягти цілей без постійного моніторингу.

Практичне застосування: сценарій виходу

Управління виходом — ще один важливий сценарій для OCO-ордерів. Припустимо, трейдер має 2 Ethereum за середньою ціною $1,500. З поточною ціною $1,700 він планує потенційне зростання до $2,000 і водночас хоче захиститися від зниження до рівня беззбитковості. Структура OCO дозволяє ефективно керувати цим:

• Верхній умовний ринковий ордер (тейк-профіт): ціна тригера — $2,000
• Нижній умовний ринковий ордер (стоп-лос): ціна тригера — $1,500

Якщо Ethereum зросте до $2,000: ордер тейк-профіту активується і виконується за ринковими цінами, а ордер на зниження скасовується — фіксація прибутку.
Якщо Ethereum знизиться до $1,500: активується стоп-лос і виконується, обмежуючи збитки, а ордер на зростання автоматично скасовується. Це дозволяє захистити як прибутки, так і обмежити збитки.

Технічні особливості

Декілька важливих деталей при використанні OCO-ордерів:

Комбінації типів ордерів: Система підтримує використання або умовних ринкових, або умовних лімітних ордерів для тейк-профіту і стоп-лосу. Умовний ринковий ордер вимагає лише вказання ціни тригера, тоді як умовний лімітний — двох параметрів: ціни тригера і цілі виконання. Це впливає на гарантію виконання — лімітні ордери забезпечують контроль цін, але ризикують не виконатися, якщо ринок не досягне заданих рівнів. Детальніше про поведінку лімітних ордерів можна знайти у документації платформи.

Поведіка умовних лімітних ордерів: При використанні OCO з умовними лімітами, активування одного з них автоматично скасовує його пару, незалежно від того, чи був він виконаний. Система розглядає пару як єдине ціле — досягнення тригера означає виконання, і відповідний ордер скасовується, щоб уникнути “сиротських” ордерів.

Управління та моніторинг OCO-ордерів

Користувачі можуть переглядати інформацію про свої OCO-ордери через інтерфейс управління ордерами. Відкрийте розділ Відкриті ордери для перегляду активних ордерів. Для історії — розділ Історія ордерів, де можна побачити виконані або скасовані ордери. Також доступна сторінка Об’єднаний торговий акаунт — ордери, де можна обрати Spot-ордери і переглянути або поточні, або історичні ордери. Це забезпечує повну видимість активності та історії виконання ваших OCO-ордерів.