Кращі акції для купівлі прямо зараз: Amazon проти Home Depot

Amazon (AMZN +2,59%) та Home Depot (HD +0,84%) мають дуже різний бізнес: прибутки Amazon здебільшого походять із хмарних обчислень, тоді як Home Depot отримує їх від роздрібної торгівлі товарами для дому. Але обидва є важливими бізнесами, орієнтованими на споживача, які адаптуються до швидко змінюваного бізнес-середовища.

Ось яка з акцій наразі є кращою покупкою.

Джерело зображення: Getty Images.

Що відбувається з Amazon

Amazon намагається йти в ногу зі своїми технологічними конкурентами, оскільки всі вони впроваджують штучний інтелект (ШІ) у свої продукти та послуги, саме тому компанія нещодавно запустила більш просунуту версію Alexa.

Але Amazon на цьому не зупиняється. Компанія нещодавно оголосила, що збільшує капітальні витрати цього року до 200 мільярдів доларів для інвестицій у нову інфраструктуру дата-центрів для ШІ. Значна частина уваги буде зосереджена на підвищенні можливостей Amazon Web Services (AWS), що має сенс з огляду на попит на ШІ та враховуючи, що AWS становила 56% операційного прибутку Amazon у 2025 році.

Хмарні сервіси ШІ, за оцінками, будуть коштувати близько 2 трильйонів доларів до 2030 року, і конкуренти, зокрема Microsoft, вже кілька років відбирають частку ринку у AWS. Це витрати не гарантують успіху Amazon у сфері ШІ, але допоможуть компанії краще позиціонувати себе для боротьби з зростаючою конкуренцією у хмарних сервісах ШІ.

Розгорнути

NASDAQ: AMZN

Amazon

Сьогоднішня зміна

(2,59%) $5,30

Поточна ціна

$210,16

Основні дані

Ринкова капіталізація

$2,3 трлн

Діапазон за день

$203,77 - $211,16

52-тижневий діапазон

$161,38 - $258,60

Обсяг торгів

3,9 млн

Середній обсяг

47 млн

Валовий марж

50,29%

Як Home Depot переживає спад на ринку нерухомості

За перші дев’ять місяців 2025 року продажі Home Depot зросли на 5,6% до 126,5 мільярдів доларів, але прибутки компанії знизилися приблизно на 2% до 11,68 долара на акцію. Результати третього кварталу також були не дуже хорошими, компанія не досягла своїх прогнозів щодо продажів і прибутків за цей період.

Генеральний директор Home Depot Тед Деккер заявив, що штормові явища у третьому кварталі негативно вплинули на продажі компанії, а також триває тиск на ринок нерухомості. “Ми вважаємо, що невизначеність споживачів і постійний тиск на ринок нерухомості непропорційно впливають на попит на товари для дому,” — сказав Деккер.

Розгорнути

NYSE: HD

Home Depot

Сьогоднішня зміна

(0,84%) $3,20

Поточна ціна

$381,78

Основні дані

Ринкова капіталізація

$381 млрд

Діапазон за день

$375,91 - $384,66

52-тижневий діапазон

$326,31 - $426,75

Обсяг торгів

250 тис.

Середній обсяг

4,5 млн

Валовий марж

31,40%

Дохідність дивіденду

2,41%

Різке зростання цін на житло з початку пандемії, у поєднанні з високими відсотковими ставками, останнім часом фактично заморозили ринок житла в Америці. Продажі житла суттєво знизилися в січні, на 8% порівняно з груднем, що, за словами Національної асоціації ріелторів, є “новою кризою на ринку житла.”

Це стало великою проблемою для Home Depot, яка отримує вигоду як від покупців, так і від продавців у гарячому ринку нерухомості, з однієї сторони — власники будинків, що ремонтують їх для перепродажу, а з іншої — нові покупці, які витрачають гроші на оновлення та персоналізацію своїх нових домівок.

Оскільки ринок нерухомості наразі застряг у місці, Home Depot, можливо, доведеться пережити цей спад ще деякий час.

Вердикт: Amazon — кращий актив

Обидві компанії, Amazon і Home Depot, за минулий рік показали низьку продуктивність порівняно з ринком, але я вважаю, що Amazon має найбільший потенціал швидко відновитися. Здається, компанія має всі шанси отримати вигоду від зростаючих інвестицій у ШІ, а AWS залишається провідним гравцем у хмарних обчисленнях із часткою ринку 28%.

Акції Amazon також зараз добре оцінені, з коефіцієнтом ціна/прибуток (P/E) всього 28, тоді як середній P/E технологічних компаній становить 41. Хоча і Home Depot, і Amazon можуть бути чудовими акціями для довгострокового володіння, через застій на ринку нерухомості я вагаюся купувати Home Depot саме зараз.