Як використовувати тейк-профіт і стоп-лосс у спотовій торгівлі: повний посібник

Тейк-профіт і стоп-лосс — це два інструменти управління ризиками, які повинен освоїти кожен трейдер. Перший фіксує вашу прибутковість на спотовому ринку, другий захищає від зайвих втрат. На платформі Gate.io ці інструменти працюють просто, але вимагають розуміння їхніх особливостей.

Коли використовувати тейк-профіт і стоп-лосс замість інших ордерів

Перед тим як розбиратися з механікою, корисно зрозуміти, чим тейк-профіт і стоп-лосс відрізняються від схожих інструментів.

Якщо ви вже відкрили позицію і хочете застрахувати її з обох сторін, стоп-лосс і тейк-профіт — ідеальний вибір. Якщо ж ви ще не увійшли у позицію, але хочете заздалегідь підготувати вихід, краще використовувати умовні ордери або OCO.

Як працюють тейк-профіт і стоп-лосс на споті

Базовий принцип спрацювання

Коли ви розміщуєте ордер тейк-профіт або стоп-лосс, платформа слідкує за ціною останньої угоди. У момент, коли ціна досягає встановленого вами рівня спрацювання (тригерної ціни), система автоматично запускає основний ордер.

Цей ордер може бути двох типів:

Ринковий ордер — виконується миттєво за найкращою доступною ціною. Система діє за принципом IOC (виконати або скасувати): будь-яка частина ордеру, яку неможливо виконати через нестачу ліквідності, просто скасовується. Це гарантує швидке виконання, але ціна може бути гіршою за очікувану.

Лімітний ордер — потрапляє у біржовий стакан і чекає свого часу. Якщо найкраща ціна пропозиції виявилася вище вашої лимітної ціни (для покупки), ордер виконається негайно. Якщо ні — чекатиме. Це дає контроль над ціною, але існує ризик, що ордер взагалі не виконається.

Два способи розміщення стоп-лосс і тейк-профіт

Перший спосіб: Самостійне розміщення

Ви можете відкрити стоп-лосс або тейк-профіт як окремі ордери безпосередньо з зони розміщення ордерів. Тут потрібно вказати:

• Тригерну ціну (рівень спрацювання)
• Тип ордеру (ринковий або лимитний)
• Для лимитного — ціну виконання і розмір позиції

Важливо: активи заморожуються в момент розміщення ордеру, навіть якщо тригер ще не спрацював.

Другий спосіб: Прив’язка до лимитного ордеру

Це більш зручний варіант: ви розміщуєте лимитний ордер і одночасно задаєте для нього тейк-профіт і стоп-лосс. Після виконання основного ордеру обидва ордери на вихід автоматично активуються з вказаними параметрами.

Тут працює логіка OCO: заморожується лише одна сторона маржі, що економить ваші кошти. Але потрібно пам’ятати важливе правило: якщо спрацює один з ордерів (TP або SL), інший буде скасований одразу, навіть якщо він ще не виконався.

Практичні приклади спрацювання тейк-профіт і стоп-лосс

Сценарій 1: Ринковий стоп-лосс захищає від різкого падіння

Поточна ціна BTC — 20 000 USDT. Ви розміщуєте стоп-лосс на 19 000 USDT без вказання лимитної ціни (ринковий). Якщо ціна впаде до 19 000, система миттєво продасть ваш BTC за найкращою доступною ціною. Ви точно вийдете, але ціна може бути 18 950 або навіть нижче — залежно від ліквідності.

Сценарій 2: Лімитний тейк-профіт фіксує ціль з точністю

Ви купили BTC по 40 000 USDT. Розміщуєте лимитний тейк-профіт: тригер на 50 000, ціна виконання 50 500 USDT. Коли ціна BTC досягне 50 000, ордер потрапить у стакан. Якщо найкраща ціна пропозиції — 50 700 USDT, ордер виконається миттєво за цією найкращою ціною. Якщо ціна буде нижчою за 50 500 — ордер просто чекатиме у стакані.

Сценарій 3: Парний ордер (TP + SL) з прив’язкою до лимитного ордеру

Ви ставите лимитний ордер на купівлю 1 BTC по 40 000 USDT. Одночасно задаєте:

• Тейк-профіт: тригер 50 000, лимитна ціна 50 500
• Стоп-лосс: тригер 30 000 (ринковий)

Якщо ціна впаде до 40 000, ваш ордер виконається. Тепер система очікує спрацювання TP або SL. Якщо ціна зросте до 50 000 — спрацює тейк-профіт, і стоп-лосс буде скасовано. Якщо ціна впаде до 30 000 — спрацює стоп-лосс, тейк-профіт скасовується.

Критичні підводні камені та обмеження

Лімитні ордери можуть не виконатися

Головне, що потрібно запам’ятати: якщо ви використовуєте лимитний тейк-профіт або лимитний стоп-лосс, немає гарантії, що ордер виконається. Якщо ціна відскочить від вашого рівня і ціна у стакані буде гіршою за ваш лимит, ордер просто чекатиме. А якщо ціна рухатиметься у протилежному напрямку, ви можете залишитися у збитковій позиції.

Автоматична скасування одного ордеру при спрацюванні іншого

Якщо ви розмістили парний ордер (TP + SL), пам’ятайте: спрацює рівно один з них. Якщо спрацює TP, SL скасується одразу, навіть якщо лимитний ордер TP ще не виконався повністю.

Цінові обмеження і ліміти розмірів

На Gate.io діють максимальні обмеження на розміри ордерів. Якщо ваш лимитний ордер перевищує максимум ринкового ордера, прив’язаний ринковий стоп-лосс може бути відхилений. Наприклад, якщо максимум лимитного ордера — 1 BTC, а ринкового — 0,5 BTC, розміщення 1 BTC з ринковим SL буде відхилено.

Також кожна пара має обмеження цін (зазвичай 3% від тригера). Ваша лимитна ціна не повинна виходити за ці межі.

Мінімальний розмір ордеру

Після виконання основного ордеру розмір стоп-лоссу або тейк-профіту має відповідати вимогам до мінімальної суми угоди. Якщо розмір занизький — ордер може не бути розміщений.

Правила використання тейк-профіт і стоп-лосс при різних сценаріях

Якщо ви розміщуєте тейк-профіт і стоп-лосс з прив’язкою до лимитного ордеру на купівлю, пам’ятайте:

• Тригер TP має бути вище ціни вашого лимитного ордеру
• Тригер SL має бути нижче ціни лимитного ордеру

Якщо прив’язуєте до ордера на продаж — все навпаки:

• Тригер TP має бути нижче ціни ордера на продаж
• Тригер SL — вище

Ці правила логічні: TP ловить прибуток у напрямку руху ціни, SL захищає від руху у протилежному напрямку.

Підсумки: коли застосовувати тейк-профіт і стоп-лосс

Використовуйте стоп-лосс для захисту при відкритті позиції у волатильний момент. Використовуйте тейк-профіт, коли маєте конкретну ціну виходу і не хочете її втратити. Якщо ще не увійшли у позицію, але знаєте, де хочете вийти — прив’яжіть обидва ордери до лимитного ордера входу. Це найефективніший спосіб управління ризиками: один ордер замість трьох, економія маржі і повна автоматизація.

Пам’ятайте, що лимитні ордери при спрацюванні тригера не гарантують виконання — вони просто потрапляють у біржовий стакан. Якщо потрібна 100% впевненість у виконанні — використовуйте ринкові варіанти. Тейк-профіт і стоп-лосс — не магія, це інструменти дисципліни, які допомагають дотримуватися плану замість імпульсивних дій.