Цітіс скорочує інвестиції в Китай, збільшує позиції у малих капіталах США

Investing.com - Citigroup оновлює свою глобальну стратегію розподілу активів, оскільки “золота дівчина” економістів продовжує підтверджувати свою правоту, що спонукає банк залишатися конструктивним щодо акцій і одночасно вносити значні корективи в регіональні та секторні позиції.

Отримуйте глибокий аналіз лише на InvestingPro

У своєму звіті про цілі інституційних інвесторів на лютий 2026 року аналітик Citigroup Dirk Willer зазначає, що ліквідність “може залишатися достатньою, сприяючи ризиковим активам”, але додає, що зростають побоювання щодо штучного інтелекту, що робить доцільним збереження деяких хеджів.

Щоб збалансувати ці ризики, Citigroup позиціонує свій портфель як “з низьким рівнем кредитування і переважанням довгих позицій”, вважаючи, що ставки в США “будуть використовуватися як інструмент для хеджування краху бульбашки штучного інтелекту або дисбалансу на ринку праці, викликаного штучним інтелектом”.

Аналітик додає, що в такому середовищі “інвестиційні портфелі з ризиковою рівновагою можуть відновити свою активність”.

Загалом Citigroup залишає перевагу акціям, але переглядає свою експозицію до США. Компанія планує “перевести половину американських активів у малі капіталізаційні компанії”, розширюючи диверсифікацію та зменшуючи залежність від найбільших технологічних гігантів.

Банк все ще переважає американські та японські акції, але зменшує інвестиції в інші регіони. Citigroup заявляє, що планує “скоригувати зусилля щодо зменшення китайської експозиції” і знизити низький рівень інвестицій у Великобританію до 50%.

Що стосується секторів, банк зменшує позиції у зростаючих великих компаніях, зазначаючи, що технологічний сектор буде знижений до нейтрального, а споживчі товари, що не є необхідними, — до низького рівня. Водночас сектор промисловості буде підвищений до переваги, а матеріали — до нейтральної позиції.

Citigroup також зберігає низький рівень кредитування і після закриття прибутків у базових металах займає більш збалансовану позицію щодо товарних ринків, залишаючись нейтральним щодо дорогоцінних металів і енергетики.

Цей текст був перекладений за допомогою штучного інтелекту. Детальніше дивіться у наших умовах використання.