Зниження на 22%, Чи варто купувати акції CrowdStrike під час спаду перед 3 березня?

CrowdStrike Holdings (CRWD +1.53%) розробила унікальну платформу кібербезпеки під назвою Falcon, яка є універсальним рішенням, здатним захистити всю компанію — від хмарних мереж до кінцевих пристроїв (комп’ютерів і пристроїв). Вона використовує штучний інтелект (ШІ) для автоматизації всього, включаючи виявлення загроз і реагування на інциденти, що дає бізнес-власникам більше часу для зосередження на своїй діяльності.

Акції CrowdStrike наразі знизилися на 22% від свого рекордного максимуму, оскільки інвестори втомилися від її оцінки, яка залишається значно вищою за всі її конкуренти у сфері кібербезпеки. Але 3 березня компанія оприлюднить операційні результати за четвертий квартал фіскального 2026 року (завершився 31 січня), що, ймовірно, покаже сильне зростання доходів, підкріплене зростанням попиту на Falcon.

Чи варто інвесторам купувати акції CrowdStrike на зниженні перед звітом?

Джерело зображення: Getty Images.

Формуючи майбутнє кібербезпеки

Falcon використовує хмарну архітектуру, яка вимагає лише встановлення сенсора на кожен комп’ютер і пристрій. Це дозволяє CrowdStrike оновлювати систему через повітряне з’єднання у фоновому режимі без перерв для клієнтів.

Бізнеси можуть обрати з 32 модулів Falcon (продуктів), щоб створити рішення з кібербезпеки, яке найкраще відповідає їхнім потребам, а з підпискою Falcon Flex вони навіть можуть додавати або видаляти модулі протягом контрактного періоду відповідно до змін у потребах.

Але ШІ повністю змінює ландшафт кібербезпеки. Щоразу, коли компанія впроваджує модель ШІ, запускає чат-бота або розгортає агента ШІ, вона створює нові поверхні для атак хакерів. Агенти становлять особливу загрозу, оскільки їм потрібен доступ до чутливих внутрішніх систем і даних для виконання завдань, поставлених їхніми людськими менеджерами.

Розширення

NASDAQ: CRWD

CrowdStrike

Сьогоднішні зміни

(1.53%) $6.38

Поточна ціна

$422.14

Основні дані

Ринкова капіталізація

$105 млрд

Діапазон за день

$409.97 - $424.00

Діапазон за 52 тижні

$298.00 - $566.90

Обсяг торгів

2 млн

Середній обсяг

2.7 млн

Валовий прибуток

74.10%

Зазвичай агент ШІ не має власної ідентичності або облікових даних, що створює велику прогалину у безпеці. Якщо хакери отримають контроль над агентом, вони потенційно можуть компрометувати системи і зібрати значну кількість чутливих даних, навіть не даючи про це знати бізнесу.

Минулого серпня CrowdStrike запустила Falcon Next-Gen Identity Security для захисту від цієї загрози. Вона використовує підхід, який називає «нульові привілеї», тобто скасовує доступ до чутливих додатків і даних для людських і цифрових ідентичностей, коли він більше не потрібен, зменшуючи ризик несанкціонованого доступу. Також вона використовує провідну в галузі розвідку загроз компанії для автентифікації довірених користувачів і виявлення нетипової поведінки.

Ці постійні інновації забезпечать залишання Falcon основною платформою кібербезпеки для бізнесу.

Зростання доходів прискорюється

CrowdStrike отримала 1.23 мільярда доларів доходу за третій квартал фіскального 2026 року (завершився 31 жовтня), що на 22% більше порівняно з аналогічним періодом минулого року. Це був другий поспіль квартал з прискоренням темпів зростання, що підкреслює динаміку компанії.

Згідно з прогнозами керівництва, компанія ймовірно отримала 1.3 мільярда доларів доходу за четвертий квартал, що становитиме зростання понад 22% у порівнянні з минулим роком. Це підніме річний дохід за фіскальний 2026 до рекордних 4.8 мільярда доларів.

3 березня інвестори також мають очікувати оновлення щодо підписки Falcon Flex, яка стала основним драйвером зростання з моменту запуску у 2023 році. У недавньому третьому кварталі вона принесла 1.35 мільярда доларів щорічного повторюваного доходу (ARR), що на 200% більше ніж торік. Виявляється, клієнтам дуже подобається можливість регулювати можливості Falcon відповідно до зростання їхнього бізнесу без необхідності укладати новий контракт.

Акції все ще досить дорогі

Один квартальний результат навряд чи змінить позитивну довгострокову динаміку CrowdStrike, але чи варто інвесторам купувати її акції перед 3 березня, залежить від їхнього горизонту інвестування.

Незважаючи на недавнє зниження на 22%, акції все ще торгуються за високою оцінкою — 23.4 рази доходу, що значно дорожче за конкурентів, зокрема за найближчого конкурента, Palo Alto Networks, який торгується за 12.3 рази доходу.

Дані від YCharts; PS = ціна до продажів.

Внаслідок цього інвестори, які шукають високий прибуток у найближчі 12 місяців, ймовірно, краще утриматися від купівлі акцій CrowdStrike, навіть із потенційно сильним четвертим кварталом напередодні 3 березня. Натомість ця можливість більше підходить тим, хто може тримати акції п’ять і більше років, щоб дати компанії час на зростання до своєї оцінки.

Насправді CrowdStrike вірить, що зможе піднести свій ARR у чотири рази — до 20 мільярдів доларів протягом наступного десятиліття (до фіскального 2036 року), оскільки зростання агентного ШІ сприятиме зростанню попиту на передові рішення у сфері кібербезпеки. Якщо це станеться, поточна ціна акцій, ймовірно, виглядатиме як абсолютна вигода, коли інвестори згадають цей момент через 10 років.