Benson Sun: Зниження ціни біткойна досягло рідкісного рівня -5.65σ, у історії це траплялося лише 4 рази
BlockBeats повідомляє, 6 лютого, криптовалютний KOL, колишній партнер спільноти FTX Benson Sun опублікував повідомлення, в якому зазначив, що сьогодні вранці Bitcoin зазнав екстремального падіння. За даними 200-денного історичного аналізу, зниження BTC склало -5.65 стандартних відхилень (σ), що у виробничій галузі відповідає стандарту Six Sigma, що означає, що допускається лише 3.4 дефекти на мільйон випадків — це визначення людської індустріальної цивілізації щодо «майже неможливого». А коливання BTC вчора були всього на 0.35 стандартних відхилень від цього «індустріального неможливого». А -5.65σ у теоретичному розподілі з ймовірністю приблизно один на мільярд.
Незважаючи на ефект товстого хвоста на фінансових ринках, з моменту початку торгів BTC (липень 2010 року), такі коливання траплялися лише 4 рази, що становить приблизно 0.07% усіх торгових днів. Навіть у глибоких медвежих фазах 2018 і 2022 років, за 200 днів скролінгу не спостерігалося такого швидкого падіння. Це створює серйозний виклик для кількісних стратегій. Більшість сучасних кількісних моделей базуються на даних після 2015 року, а історичних зразків понад 5.65σ, крім аномального обвалу «312» у 2020 році, майже не існує, що ускладнює їх використання.
Кількісна стратегія CoinKarma у цьому циклі ринку зазнала збитків на папері, але через довгострокове підтримання низького кредитного плеча (близько 1.4 рази) вона все ще може витримати, з максимальною відкатом близько 30%. Екстремальні ринкові умови — це дорогий «навчальний внесок», але контракти та дані на блокчейні стануть важливим джерелом для майбутніх моделей управління ризиками.
Пов'язані статті
Дані: за останні 24 години загальні ліквідації на ринку склали 83,637.8 тисяч доларів США, ліквідації довгих позицій — 18,636.8 тисяч доларів США, ліквідації коротких позицій — 65,001.1 тисяч доларів США
Біткоїн показує «вежі ліквідацій» у стилі «Бурдж Халіфа» на карті ліквідності
Дані: Якщо BTC опуститься нижче 65 082 доларів США, загальна сила ліквідації довгих позицій на основних централізованих біржах (CEX) досягне 11,21 мільярда доларів США
Найглибші корекції Bitcoin в історії: справжній біль можливо ще попереду