Рейтинг домінуючих валют: Посібник з інвестицій у провідні за ринковою капіталізацією криптовалюти

У контексті посилення коливань глобальних активів все більше інвесторів звертають увагу на криптовалюти як варіант розподілу активів. Порівняно з традиційними фінансовими активами, криптовалюти мають унікальні переваги, такі як 24-годинна ліквідність, зручність у跨境них операціях тощо. Але як обрати з тисяч криптовалют? У цій статті зосереджено увагу на топових за ринковою капіталізацією криптовалютах, аналізуються, які з них варто відстежувати довгостроково, а також пропонуються практичні інвестиційні підходи.

Логіка відбору сильних валют

Щоб отримати прибуток на ринку криптовалют, перший крок — зрозуміти особливості циклів ринку. В індустрії поширена приказка: «Бичий ринок — для нових монет, ведмежий — для основних».

Чому на бичому ринку переважають нові монети? Тому що монети з невеликою ринковою капіталізацією мають високу цінову еластичність і легко можуть подвоїти або потроїти свою ціну. А чому під час ведмежого ринку слід повертатися до основних? Тому що основні монети мають сильну здатність протистояти падінню, ризик обнуління низький, і вони легше переживають цикли ведмежого ринку.

Отже, перший критерій вибору — оцінка поточного циклу ринку. Далі враховуються:

• Розмір ринкової капіталізації та популярність
• Глибина торгів та ліквідність
• Технічні інновації та екосистема застосувань
• Волатильність та рівень ризику

Загальний огляд ринкових рівнів криптовалют

Перший рівень: абсолютні лідери (понад 1000 млрд доларів)

Біткоїн (BTC)

• Ліквідна ринкова капіталізація: $1,869.48B
• Частка ринку: 55.05%
• Обіг: 95.11%
• Поточна ціна: $93,600
• Зміна за 24 години: +0.78%

Як засновник криптовалют, BTC займає незмінну лідерську позицію. З моменту затвердження фізичного ETF у 2024 році, інституційні інвестиції постійно зростають, що підштовхує ціну до нових максимумів. Основна перевага — фіксована кількість у 21 мільйон, механізм халвінгу кожні 4 роки, що створює дефляційний ефект, інфляція тримається нижче 0.80%. У часи знецінення традиційних активів, дефіцитність BTC підкреслює його цінність як засобу збереження.

Ефір (ETH)

• Ліквідна ринкова капіталізація: приблизно $530B
• Частка ринку: близько 14%
• Щоденний обсяг взаємодій з смарт-контрактами: найвищий у мережі

На відміну від BTC, який є засобом збереження цінності, ETH — інструмент для створення додатків. Його функціонал смарт-контрактів приваблює розробників по всьому світу, роблячи ETH необхідним активом. Екосистеми DeFi, NFT, L2 використовують ETH як розрахункову одиницю, TVL стабільно перемагає у ланцюжкових проектах. Хоча ринкова капіталізація нижча за BTC, щоденний обсяг торгів часто становить 60-70% від BTC, що забезпечує високу ліквідність.

Другий рівень: основні екосистемні монети (100-500 млрд доларів)

XRP (Ripple)

• Ліквідна ринкова капіталізація: $142.83B
• Частка ринку: 6.93%
• Поточна ціна: $2.35
• Зміна за 24 години: +9.70%

За XRP стоїть компанія Ripple та співпраця з сотнями банків і платіжних систем по всьому світу. На відміну від BTC, який обробля 7 транзакцій за секунду, XRP теоретично може обробляти 1500-3400 TPS, а в реальності стабільно — 500-700 TPS, що робить його ідеальним для корпоративних платежів. Останнім часом покращилася регуляторна ситуація, і довіра інституцій зростає.

BNB (Binance Coin)

• Ліквідна ринкова капіталізація: $125.94B
• Частка ринку: 3.70%
• Поточна ціна: $914.40
• Зміна за 24 години: +1.54%

BNB — це і біржовий токен, і екосистемний актив, що розширюється на BSC, NFT-ринки та інші напрямки, маючи широке застосування.

Solana (SOL)

• Ліквідна ринкова капіталізація: $77.74B
• Частка ринку: 2.50%
• Поточна ціна: $137.98
• Зміна за 24 години: +1.54%

SOL відомий високою швидкодією, використовує паралельну обробку транзакцій, TPS до 3000-4000, що значно перевищує Ethereum (15-30 TPS), а вартість транзакції — лише $0.00025, що робить його дуже привабливим. В екосистемі та обсягах торгів він формує конкуренцію Ethereum.

Третій рівень: стабільні монети та інші основні (50-100 млрд доларів)

USDT & USDC

• Ліквідна ринкова капіталізація USDT: $168.18B
• Ліквідна ринкова капіталізація USDC: $75.80B
• Ціни стабільні біля $1.00

Обидві прив’язані до долара 1:1, мають мінімальні коливання (<1%), використовуються для збереження коштів і міжплатформних переказів, малоефективні для інвестиційного доходу.

Інші основні монети: ADA, DOGE, TRX

• ADA (Cardano): $15.36B капіталізація, ціна $0.42
• DOGE (Dogecoin): $25.32B капіталізація, ціна $0.15, +1.86%
• TRX (Tron): $27.58B капіталізація, ціна $0.29

DOGE залишається популярним завдяки підтримці Маска, сильна спільнота. ADA позиціонується як проект із сталим розвитком. TRX активно використовується в Азії.

Представники нових напрямків

TAO (Bittensor)

• Поточна ціна: $275.30
• Зміна за 24 години: +5.10%

TAO фокусується на поєднанні AI та блокчейну, має концепцію фіксованої кількості у 2,1 мільйона і поступового дефляційного механізму, натхненну BTC. У епоху бурхливого розвитку AI цей напрямок привертає увагу.

Chainlink (LINK)

• Поточна ціна: $13.84
• Зміна за 24 години: +1.80%

LINK — це оракл-сервіс, що з’єднує дані з зовнішніх джерел із блокчейном, є базовою інфраструктурою з реальним застосуванням.

TON

• Поточна ціна: $1.91
• Зміна за 24 години: +2.68%

За TON стоїть екосистема Telegram, з великою базою користувачів.

Стратегія інвестування у сильні монети

Довгострокове утримання vs короткострокова торгівля

Для новачків більш дружнім є довгостроковий інвестиційний підхід. Основні причини:

• Не потрібно точно визначати момент входу/виходу, достатньо орієнтуватися на загальний цикл
• Не вимагає складних технічних аналізів
• Низькі комісії, менше психологічного навантаження

Теоретично короткострокова торгівля може приносити вищий дохід (купити на низькому, продати на високому з ефектом складного відсотка), але на практиці більшість інвесторів зазнають збитків через неправильні прогнози або емоційний стан. Приклад 2018 року: купівля BTC на дні в 5000 доларів, продаж при 7000 — і згодом ціна зросла до 12000, і тоді вже було пізно. Довгострокове інвестування допомагає уникнути таких «малих втрат великих».

Основні монети vs альткоїни

Основні монети — для довгострокового тривалого утримання понад 4 роки, оскільки:

• Висока капіталізація, менше маніпуляцій, висока ліквідність
• Менше тиску на продаж у ведмежому ринку, обмежений потенціал падіння
• У бичачому ринку — велика можливість відновлення оцінки

Альткоїни — дуже високий ризик, особливо нові, оскільки існує ризик маніпуляцій з боку проектів і бірж, що може призвести до обвалу цін. Багато інвесторів через міф про «низьку ціну — легке подвоєння» вкладаються у сміттєві проекти і втрачають все.

Захист активів

• Облікові записи на біржах: встановлюйте складні паролі, активуйте двофакторну автентифікацію
• Самостійне зберігання: резервуйте приватні ключі/мнемоніки у кількох прихованих місцях
• Уникайте шахрайства: не взаємодійте з незнайомими DAPP, не скануйте підозрілі QR-коди

Остаточний вибір сильних монет

Консервативним інвесторам рекомендується обрати BTC і ETH — це найміцніші активи з точки зору ринкового консенсусу.

Просунутим інвесторам можна додати до портфеля SOL, XRP, DOGE, ADA, враховуючи їхні особливості та динаміку ринку.

Для зростаючих інвестицій цікаві TAO, Chainlink та інші представники нових напрямків, але слід контролювати вагу у портфелі (не більше 10% від загальних активів) і бути обережним із високоризиковими проектами.

Заборонені інвестиційні практики

1. Не слід сліпо купувати за низькою ціною: низька ціна — не гарантія високого потенціалу, остерігайтеся пасток «монет за кілька центів»
2. Не вкладайте всі кошти у один актив: диверсифікація — запорука зниження системних ризиків
3. Не тримайте довго альткоїни без обґрунтованої причини: у бичачому ринку легко заробити, у ведмежому — легко обнулитися
4. Не зловживайте частими стоп-лоссами: після встановлення — дотримуйтесь, але часті виходи — це продаж на високих рівнях

Практичні рекомендації

1. Плануйте розподіл активів відповідно до обсягу капіталу та рівня ризику
2. Визначте цілі інвестування (на 5 років чи на 1 рік) і відповідно коригуйте стратегію
3. Створіть систему періодичного перегляду портфеля, а не постійно слідкуйте за ринком
4. Переводьте довгострокові активи у холодні гаманці для фізичного захисту, щоб уникнути імпульсивних рішень
5. Постійно оновлюйте знання про ринок і технології

У 2026 році ринок криптовалют матиме багатогалузеву екосистему та конкуренцію за різними моделями. Вибір сильних монет — не просто слідкування за трендами, а розуміння їхньої цінності та ринкової позиції, з урахуванням ризиків і раціональним розподілом активів.