Захоплення інвестиціями в японську ієну! Найкращий спосіб захисту під час девальвації новозеландського долара

Чому зараз хороший час для обміну йен?

2025 року 10 грудня курс тайванського долара до японської йени вже піднявся до 4.85, порівняно з початком року — 4.46, що становить понад 8.7% зростання. У той же час, курс гонконгського долара до йени також коливається, що відображає постійну позитивну динаміку азіатських валют щодо йени. Це не лише збіг туристичного сезону, а й ознака того, що глобальні інвестори переоцінюють цінність японської валюти.

Недавня жорстка позиція Банку Японії особливо привертає увагу. Голова центрального банку Уедa Кацуті вже натякнув на можливе підвищення ставки, і ринок очікує 19 грудня підвищення на 0.25 базисних пункту до 0.75%, що стане найвищим рівнем за 30 років. Доходність японських облігацій також зросла до 1.93%, що є найвищим рівнем за 17 років. Ці сигнали говорять інвесторам: епоха низьких відсоткових ставок по йені закінчується.

Для тайванців обмін йен вже не обмежується покупками в Токіо або катанням на лижах у Хоккайдо. У час, коли тайванський долар під тиском девальвації, японська йена, як одна з трьох головних валют-укриттів (разом із доларом США та швейцарським франком), стає важливим інструментом для розподілу активів.

Інвестиційний потенціал йени: чому варто звернути увагу?

Захисна функція притягує капітал

Економіка Японії стабільна, структура державних облігацій міцна, тому йена користується популярністю під час глобальних потрясінь. Наприклад, у 2022 році через конфлікт між Росією та Україною йена за один тиждень зросла на 8%, тоді як фондовий ринок за цей час знизився на 10%. Така протилежна волатильність є ефективним інструментом хеджування ризиків для інвесторів з Тайваню.

Арбітраж у спредах

Японська довгострокова політика наднизьких відсоткових ставок (лише 0.5%) робить йену “фінансовою валютою”. Багато міжнародних інвесторів позичає низькозаймлену йену і вкладає у високоприбуткові активи, наприклад, долар США (різниця між ставками США та Японії становить до 4.0%). У разі зростання ризиків на ринку ці арбітражні операції швидко закриваються, що додатково підвищує попит на йену. Для інвесторів це створює можливості для короткострокових операцій.

Практичність для життя та бізнесу

Крім інвестицій, практичне застосування йени не можна ігнорувати. Це і покупки в Токіо, і відпочинок у Окінаві, і закупівля японської косметики або аніме-атрибутики — готівка все ще переважає (популярність кредитних карток лише 60%). Плануєте навчання або роботу в Японії? Попередній обмін йен допоможе уникнути додаткових витрат через коливання курсу.

П’ять способів обміну йен з різними витратами до 3 разів

Багато хто вважає, що обмін у банку — єдиний варіант, але насправді різниця у витратах може бути вражаючою. Наприклад, при обміні 50 000 тайванських доларів різні способи можуть коштувати вам на 1 500 юанів більше або менше.

Спосіб 1: Обмін готівки у банку (найстаріший, але найдорожчий)

Забираєте тайванські долари до банку або аеропорту і обмінюєте на йену за “готівковим курсом”, який на 1-2% гірший за спотовий. Наприклад, станом на 10 грудня 2025 року, курс продажу готівки у Тайванському банку — 0.2060 тайванських доларів за йену (1 тайванський долар = 4.85 йени).

Деякі банки додатково стягують фіксовану комісію: E.SUN Bank — 100 юанів за операцію, Cathay United Bank — 200 юанів. Це не дуже велика сума, але при великих обмінах витрати зростають.

Приблизна вартість: при обміні 50 000 доларів — втрата 1 500-2 000 юанів, підходить для швидкого обміну в аеропорту або для невеликих термінових потреб.

Спосіб 2: Онлайн-обмін з зарахуванням на валютний рахунок (гнучко, але з комісією за зняття)

Через мобільний додаток або інтернет-банкінг перетворюєте тайванські долари у йену і зараховуєте на валютний рахунок, користуючись “спотовим курсом” (на 1% вигідніше за готівковий). Якщо потрібно готівку, можна зняти у банкоматі або в офісі, але з комісією від 100 юанів.

Цей спосіб особливо підходить для досвідчених інвесторів у валюту. Можна спостерігати за курсом і входити у ринок, коли курс низький (наприклад, коли тайванський долар до йени нижчий за 4.80). Після обміну можна відкрити депозит у йені з річною ставкою 1.5-1.8%.

Приблизна вартість: втрата 500-1 000 юанів, але при поступовому вході і відкритті депозитів реальні витрати будуть нижчими.

Спосіб 3: Онлайн-обмін з миттєвим отриманням у аеропорту (оптимально для планувальників)

Без відкриття валютного рахунку — просто заповнюєте на сайті банку суму обміну, вибираєте пункт і дату отримання, і після підтвердження приходите з паспортом і повідомленням про операцію, щоб отримати готівку у банку. Тайванський банк і Mega Bank пропонують цю послугу, з можливістю попереднього бронювання у аеропорту.

Банк Тайваню має сервіс “Easy購”, що дозволяє безкоштовно обміняти йену онлайн (оплата через TaiwanPay — лише 10 юанів), курс на 0.5% вигідніший. Це дуже зручно для тих, хто планує поїздку за кордон — у Терміналі 1 і 2 аеропорту Тайваню є 14 точок обміну, з них 2 працюють цілодобово.

Приблизна вартість: втрата 300-800 юанів, підходить для тих, хто планує і хоче отримати готівку у аеропорту.

Спосіб 4: 24-годинний банкомат з валютою (найгнучкіший для термінових випадків)

Використовуєте чіп-карту для зняття йени у банкоматах з валютою, що працюють цілодобово. За межами вашого банку — комісія 5 юанів, з рахунку в тайванському доларі — без додаткових витрат. В “SinoPac Bank” ліміт зняття — 150 000 юанів на добу, без комісії за обмін.

Єдине обмеження — у всій країні близько 200 таких банкоматів, номінали — 1 000, 5 000, 10 000 йен. У пікові години готівка може закінчитися, тому не варто чекати останнього моменту.

Приблизна вартість: втрата 800-1 200 юанів, підходить для тих, хто не має часу йти у банк і потребує швидко.

Спосіб 5: Обмін через гонконгський долар (новий регіональний арбітраж)

Для тих, хто має активи у гонконгському доларі або часто їздить до Гонконгу, коливання курсу гонконгського долара до йени також важливі. Гонконгська валюта, як міжнародна вільна валюта, часто має більш вигідний курс до йени, ніж тайванський долар. Деякі валютні платформи або міжнародні банки пропонують прямий обмін гонконгського долара на йену, що дозволяє уникнути додаткових витрат на перехід через тайванський долар.

Поточна динаміка курсу і рекомендації для інвестицій

USD/JPY з початку року з 160 знизився до 154.58, короткостроково може повернутися до 155, але середньостроковий прогноз — нижче 150. Що це означає для інвесторів у йену?

Обов’язково розподіляйте входи у ринок. Хоча йена є захисною валютою, вона також волатильна. Підвищення ставки Банку Японії — позитивний фактор, але глобальні арбітражі та геополітична напруга (Тайвань, Близький Схід) можуть короткостроково знизити курс. Рекомендується не міняти всю суму одразу, а розбити на 2-3 частини і входити поступово, щоб знизити середню ціну.

За даними ринку, у другій половині 2025 року попит на обмін у Тайвані зросте на 25%, переважно через відновлення туризму і потребу в хеджуванні ризиків. Це свідчить про зростаючу популярність йени як активу.

Стратегії зростання після обміну йен

Обмінявши йену, не залишайте гроші без роботи. Є чотири способи, щоб вона працювала на вас:

Депозит у йені — найнадійніший варіант. Відкрийте валютний рахунок у E.SUN або Bank of Taiwan, внесіть мінімум 10 000 йен, і отримуйте річний дохід 1.5-1.8%. Це безризиковий спосіб зберігання.

Страховий поліс у йені — підходить для середньострокового зберігання. Страхові компанії, як Cathay або Fubon, пропонують накопичувальні поліси у йені з гарантійною ставкою 2-3%, а також забезпечують страхову захист.

ETF у йені (наприклад, Yuanta 00675U, 00703) — для тих, хто хоче брати участь у зростанні. Ці ETF слідкують за індексом йени, їх можна купити через брокерські додатки у вигляді дробових акцій, підходять для регулярних інвестицій. Річна комісія — близько 0.4%, ризики і доходи вищі за депозит.

Валютна торгівля (USD/JPY, EUR/JPY) — для досвідчених трейдерів. На платформах типу Mitrade можна торгувати без комісії, з низькими спредами, цілодобовим ринком і можливістю відкриття позицій у обох напрямках. Це класичний спосіб ловити коливання курсу, але вимагає навичок управління ризиками.

Корисні відповіді на запитання

Чи справді різниця між готівковим і спотовим курсом така велика?

Так. Готівковий курс застосовується для обміну паперових грошей і монет, і дозволяє отримати готівку одразу. Спотовий курс — для електронних операцій з розрахунком через 2 дні, і він ближчий до міжнародного ринку. Різниця у 1-2% здається невеликою, але при великих сум вона може становити сотні юанів.

Скільки йен можна отримати за 10 000 тайванських доларів?

За курсом продажу готівки 4.85, це приблизно 48 500 йен. За спотовим курсом 4.87 — близько 48 700 йен. Різниця — 200 йен (близько 40 тайванських доларів).

Що потрібно брати із собою для обміну у банку?

Паспорт і ID-картку. Якщо попередньо бронюєте — ще й повідомлення про операцію. Для великих сум (понад 10 000 доларів) можливо потрібно заповнити декларацію.

Чи є обмеження на зняття у валютних банкоматах?

Так. Залежно від банку, ліміт — від 20 000 до 150 000 юанів на добу. Нові правила з 2025 року зменшили ліміт для цифрових рахунків до 100 000 юанів. Рекомендується розподіляти зняття або використовувати картки свого банку.

Висновок: йена — не лише туристична валюта

Йена вже не просто “гроші на дрібні витрати за кордоном”, а актив із функцією захисту і інвестиційною цінністю. Вона допомагає уникнути девальвації тайванського долара, хеджує коливання тайванського фондового ринку і забезпечує стабільний дохід.

Новачки можуть почати з найпростіших способів — онлайн-обмін у Тайванському банку з отриманням у аеропорту або використанням валютних ATM, а потім поступово переходити до депозитів, ETF або короткострокових операцій. Головне — дотримуватися принципів “розподіленого входу” і “не залишати все на потім”, щоб мінімізувати витрати і максимізувати прибутки.

Так ви не лише зробите поїздки вигіднішими, а й отримаєте додатковий захист у глобальних ринкових коливаннях.