Пояснення індикатора MACD

Мовний середній конвергенції відхилення (MACD) — це тип осциляторного індикатора, який широко використовується трейдерами для технічного аналізу (TA). MACD є інструментом слідкування за трендом, що використовує ковзні середні для визначення руху акцій, криптовалют або інших торгованих активів.

Індикатор MACD, розроблений Джеральдом Аппелем у кінці 1970-х років, фіксує минулі цінові коливання, тому належить до запізнювальних індикаторів (надає торгові сигнали на основі минулої цінової поведінки або даних). MACD можна використовувати для оцінки ринкових трендів і потенційних цінових рухів, а також багато трейдерів застосовують його для виявлення потенційних точок входу і виходу.

Перед глибоким вивченням механізму MACD важливо зрозуміти концепцію ковзних середніх. Ковзне середнє (MA) — це просто середнє значення історичних даних за визначений період. У контексті фінансових ринків ковзні середні є одним із найпопулярніших індикаторів у технічному аналізі (TA), їх можна поділити на два типи: просте ковзне середнє (SMA) та експоненційне ковзне середнє (EMA). SMA рівномірно зважує всі вхідні дані, тоді як EMA надає більшу вагу найновішим ціновим значенням (свіжим цінам).

Принцип роботи MACD

Індикатор MACD створюється шляхом віднімання двох експоненційних ковзних середніх (EMA), що формує основну лінію (MACD-лінію), а потім використовується для обчислення ще однієї експоненційної ковзної середньої (EMA), яка виступає у ролі сигнальної лінії.

Крім того, існує гістограма MACD, яка розраховується на основі різниці між цими двома лініями. Гістограма, а також інші дві лінії коливаються над і під центральною лінією, яка також називається нульовою.

Отже, індикатор MACD складається з трьох елементів, що рухаються навколо нульової лінії:

1. MACD-лінія (1): допомагає визначити напрямок тренду (вгору або вниз). Обчислюється шляхом віднімання двох EMA.

2. Сигнальна лінія (2): EMA MACD-лінії за 9 періодів. Аналіз поєднання MACD-лінії та сигнальної лінії допомагає виявити потенційні розвороти або точки входу і виходу.

3. Гістограма (3): графічне відображення розходжень і зближень MACD-лінії та сигнальної лінії. Іншими словами, вона обчислюється на основі різниці між цими двома лініями.

MACD-лінія

Зазвичай експоненційне ковзне середнє розраховується за закритими цінами активу, і періоди для двох EMA зазвичай встановлюються на 12 і 26 періодів (швидка і повільна). Можна налаштовувати періоди за різними інтервалами (хвилини, години, дні, тижні, місяці), але у цій статті зосереджено увагу на стандартних налаштуваннях для щоденних графіків. Втім, MACD можна адаптувати під різні торгові стратегії.

Припустимо, що періоди встановлені за стандартом, і MACD-лінія обчислюється як різниця між EMA за 12 днів і EMA за 26 днів:

MACD-лінія = EMA(12) - EMA(26)

Як зазначалося, MACD-лінія коливається навколо нульової лінії, що є сигналом про перехід тренду — коли відбувається зміна відносного положення EMA за 12 і 26 днів.

Сигнальна лінія

За замовчуванням, сигнальна лінія обчислюється як EMA за 9 днів від MACD-лінії, що дозволяє додатково аналізувати попередній тренд.

Сигнальна лінія = EMA(9) MACD-лінії

Хоча ці сигнали не завжди точні, перехрестя MACD-лінії і сигнальної лінії зазвичай вважаються сигналами про зміну тренду, особливо коли вони відбуваються на вершинах або низинах графіка (далеко за межами нульової лінії).

Гістограма MACD

Гістограма — це візуальне відображення розходжень і зближень між MACD-лінією і сигнальною лінією. Вона обчислюється як різниця між цими двома лініями:

Гістограма MACD = MACD-лінія - сигнальна лінія

Однак, гістограма не є додаванням третьої ковзної лінії, а являє собою стовпчиковий графік, що робить її більш зручною для сприйняття і аналізу. Зверніть увагу, що стовпчики гістограми не залежать від обсягу торгів.

Налаштування MACD

Як зазначалося, стандартне налаштування MACD — це EMA з періодами 12, 26 і 9 (MACD(12,26,9)). Однак деякі технічні аналітики і графічні експерти можуть використовувати більш чутливі періоди, наприклад MACD(5,35,5) або з довшими періодами, наприклад, для тижневих або місячних графіків.

Варто враховувати, що через високу волатильність криптовалютного ринку підвищення чутливості MACD може спричинити більше хибних сигналів і вводити в оману, що підвищує ризики.

Як читати графік MACD

Як випливає з назви, індикатор MACD зосереджений на відносинах між ковзними середніми, і ці відносини можна описати як конвергенцію або дивергенцію. Коли дві лінії наближаються одна до одної — кажуть, що вони конвергують, а коли віддаляються — дивергують.

Проте, сигнали, що виникають на основі MACD, пов’язані з так званими перехрестями, які трапляються, коли MACD-лінія перетинає центральну лінію (перехід через нуль) або сигнальну лінію (перехрестя).

Зверніть увагу, що перехрестя центральної і сигнальної ліній може траплятися кілька разів, створюючи багато хибних і оманливих сигналів — особливо у волатильних активів, таких як криптовалюти. Тому не слід покладатися лише на MACD.

Перехрестя центральної лінії

Коли MACD-лінія рухається вище або нижче центральної лінії, відбувається перехрестя. Перехід через цю лінію вгору — позитивний сигнал MACD, що свідчить про те, що середнє значення EMA за 12 днів перевищує 26. Навпаки, перехід через лінію вниз — негативний сигнал, що означає, що EMA за 26 днів перевищує EMA за 12 днів. Іншими словами, позитивний MACD вказує на сильний зростаючий тренд, а негативний — на сильний спад.

Перехрестя сигнальної лінії

Коли MACD-лінія перетинає сигнальну лінію зверху або знизу, трейдери зазвичай вважають це потенційним сигналом для входу або виходу з позиції. Перехід MACD через сигнальну лінію зверху — сигнал на купівлю (точка входу), а перехід знизу — на продаж (точка виходу).

Хоча перехрестя сигналів може бути корисним, вони не завжди надійні. Важливо враховувати їх розташування на графіку, щоб мінімізувати ризики. Наприклад, якщо перехрестя сигналізує про купівлю, але MACD-лінія залишається нижче нульової лінії (негативна зона), ринок може залишатися медвежим. Аналогічно, якщо перехрестя сигналізує про продаж, але MACD-лінія залишається вище нульової — ринок може залишатися бичачим. У такій ситуації слід бути обережним із сигналами на продаж, оскільки вони можуть бути хибними.

Різниця між MACD і ціною

Крім перехресть центральної і сигнальної ліній, сигнали можна також виявляти через розходження між графіком MACD і ціною активу.

Наприклад, якщо ціна криптовалюти зростає, але MACD формує нижню вершину, це свідчить про дивергенцію — ситуацію, коли ціна рухається в одному напрямку, а MACD — у протилежному. Це може сигналізувати про потенційний розворот ціни і є ознакою можливого продажу.

Навпаки, якщо MACD формує два зростаючі низи, що збігаються з двома падіннями ціни, це вважається бічною дивергенцією, яка вказує на посилення покупкового тиску, навіть якщо ціна знижується. Така дивергенція може передбачати короткостроковий розворот знизу вгору.

Підсумки

У технічному аналізі (TA) індикатор MACD є одним із найкорисніших інструментів. Не лише через свою простоту у використанні, але й через ефективність у визначенні трендів і динаміки ринку.

Проте, як і більшість технічних індикаторів, MACD не завжди точний і може давати багато хибних і оманливих сигналів, особливо при аналізі нестабільних активів або ринків у слабкому стані і з боковим рухом. Тому багато трейдерів використовують MACD у поєднанні з іншими індикаторами, наприклад RSI, щоб зменшити ризики і підтвердити сигнали. **$MAGIC **$MAPO **$HUMA **