Які американські фармацевтичні компанії очолюють зростання ринку у 2024 році?

Глобальний фармацевтичний ландшафт продовжує швидко еволюціонувати, з доходами галузі, що перевищили позначку у 1,6 трильйона доларів США у 2023 році, а прогнози вказують на 1,7 трильйона доларів США до 2030 року лише для рецептурних ліків. Серед ключових драйверів цього зростання — американські фармацевтичні компанії, які домінують на світових ринках.

Лідери ринку: де стоять гіганти фармацевтики

Північна Америка залишається епіцентром зростання фармацевтичної галузі, здебільшого через домінування великих американських фармацевтичних компаній. Ці гіганти галузі спільно формують інновації у сфері ліків, розробляють нові препарати та терапевтичні стратегії у сферах онкології, імунології, кардіоваскулярної допомоги та інших.

Домінуючі сили у глобальній фармацевтиці

Johnson & Johnson (NYSE:JNJ) зберігає свою провідну позицію з доходами у 2023 році, що склали 85,16 мільярдів доларів США. Як одна з найвпливовіших американських фармацевтичних компаній, J&J працює у сферах досліджень, виробництва та комерціалізації, особливо сильна у п’яти терапевтичних напрямках: імунології, інфекційних захворюваннях і вакцинах, нейронауках, онкології та кардіоваскулярно-метаболічному здоров’ї. Відділ онкології компанії лише приніс продажів на 17,66 мільярдів доларів США, тоді як її флагман у галузі імунології Stelara зріс до 10,86 мільярдів доларів щорічно. Очікується стабільне зростання на рівні 5-7% щороку до 2030 року, підтримане амбітним портфелем блістатних кандидатів.

Roche Holding (OTCQX:RHHBF,SWX:RO) зайняла друге місце з доходами у 65,32 мільярдів доларів США, незважаючи на валютні коливання. Швейцарська компанія, що працює у сферах фармацевтики та діагностики, активно конкурує у галузях онкології та рідкісних захворювань. Її терапевтичний засіб для захворювань очей Vabysmo змінює конкурентний ландшафт, тоді як лікування гемофілії Hemlibra зріс на 16% до 4,6 мільярдів доларів.

Merck & Company (NYSE:MRK) піднялася на третю позицію з доходами у 60,1 мільярдів доларів США, переважно завдяки онкологічному інгібітору Keytruda — найпродаванішому у світі фармацевтичному препарату у 2023 році з глобальним обсягом продажів у мільярди доларів. Цей один актив становить 41% від загального доходу компанії, що створює як можливості, так і вразливості, оскільки патентний захист закінчується у 2028 році.

$25 Переформатовка конкурентного порядку

Pfizer ###NYSE:PFE( зазнала найбільшої зміни у своїй долі серед великих американських фармацевтичних компаній. Після досягнення доходів у 100,33 мільярдів доларів у 2022 році, компанія скоротилася на 41% до 58,5 мільярдів доларів США через нормалізацію попиту на продукти від COVID-19. Однак, виключаючи пандемічні продукти, основні продажі фармацевтичних препаратів фактично зросли на 7%, що свідчить про стійкість бізнесу. Купівля у грудні 2023 року компанії Seagen за мільярдів доларів є стратегічним кроком у напрямку інновацій у онкології.

**AbbVie )NYSE:ABBV$43 ** стикається з критичним періодом з доходами у 54,3 мільярдів доларів США у 2023 році. Оскільки Humira — один із найпродаваніших у світі препаратів — стикається з конкуренцією біосимілярів після втрати ексклюзивності на ринку США, компанія переорієнтовується на платформи імунології Skyrizi та Rinvoq, щоб підтримувати зростання.

( Зростаючі та спеціалізовані гравці

Sanofi )NASDAQ:SNY### піднялася на шосту позицію з доходами у 46,6 мільярдів доларів США. Як найбільший у світі виробник вакцин через дочірню компанію Sanofi Pasteur, компанія отримує вигоду від розширення дозволів на свій флагманський дерматологічний препарат Dupixent у кількох показаннях.

AstraZeneca (NASDAQ:AZN) заробила 45,81 мільярдів доларів США з ростом на 3,3%, що зумовлено розширенням у галузі онкології. Підрозділ досяг 20% зростання до 17,1 мільярдів доларів, причому терапія раку легень Tagrisso принесли 5,8 мільярдів доларів, а комбінації імуноонкологічних препаратів Imfinzi та Imjudo зросли на 55% до 4,2 мільярдів доларів у сумі.

Novartis (NYSE:NVS,SWX:NOVN) повідомила про доходи у 45,44 мільярдів доларів США після стратегічного відокремлення бізнесу генериків Sandoz. Зростання базувалося на терапії серцево-судинних захворювань Entresto та ін’єкції для розсіяного склерозу Kesimpta, кожен з яких перевищує мільярд доларів у продажах.

Bristol-Myers Squibb Company (NYSE:BMY) посіла дев’яту позицію з доходами у мільярд доларів США, проходячи через період трансформації, оскільки Revlimid втрачає позиції. Компанія покладається на блістатний антикоагулянт Eliquis та онкологічний актив Opdivo, хоча нові цінові регулювання за Законом про зниження інфляції почнуть тиск на зростання з 2026 року.

**GSK $6 NYSE:GSK,LSE:GSK$2 ** завершує топ-10 з доходами у 38,4 мільярдів доларів США, що зростають завдяки вакцині від shingles Shingrix, яка зросла на 17%, та новоутвердженій вакцині проти RSV Arexvy для літніх людей.

Загальна картина для американських фармацевтичних компаній

Лютий 2024 року підкреслює фундаментальну зміну: хоча американські фармацевтичні компанії зберігають свою домінуючу позицію на ринку, успіх все більше залежить від диверсифікації поза межами одного блістатного препарату та адаптації до змін у регуляторному середовищі. Патентні кризи, руйнування біосимілярів та ціновий тиск змушують галузь перебудовуватися, а злиття та поглинання, а також стратегічна переорієнтація портфеля стають необхідними стратегіями виживання.

Потенціал цих компаній у цілому є найкращою надією людства на боротьбу з складними захворюваннями, але їх подальше домінування залежатиме від швидкості інновацій та здатності орієнтуватися у все більш складній системі охорони здоров’я.