Кращі варіанти ETF на мідь: стратегічний посібник для інвесторів епохи чистої енергетики

Зростаюча обґрунтованість інвестицій у мідь

Глобальний перехід до відновлюваної енергії та сталого інфраструктурного розвитку зробив мідь критичним промисловим активом. Цей червоний метал має унікальні характеристики, які роблять його незамінним для революції чистої енергії: виняткова електропровідність (краща за всі некорозійні метали), пластичність для виробництва труб і проводів, рівень теплової ефективності на 60% вищий за алюміній, а також видатна можливість переробки без зниження якості.

Технології чистої енергії — включаючи сонячні установки, вітрові турбіни, виробництво електромобілів і біоенергетичні системи — всі залежать від міді. Згідно з прогнозами S&P Global Market Intelligence, попит на мідь зросте на 82% з 2021 до 2035 року через перехід до чистої енергії.

Однак динаміка ринку міді демонструє змішану картину. Останні торги відзначилися волатильністю цін, оскільки Китай — що становить приблизно третину світового споживання міді — зазнає економічних труднощів. Ф’ючерси на мідь у березні нещодавно опустилися до рівнів, яких не було з середини листопада, хоча подальше відновлення сигналізує про потенційне консолідування.

Розуміння ваших варіантів ETF на мідь

Для інвесторів, які шукають доступ до довгострокового зростання міді, біржові фонди пропонують кілька точок входу. Ось порівняння п’яти найпопулярніших ETF, орієнтованих на мідь:

Підхід до товару: US Copper (CPER)

USCF Investments запустила CPER у жовтні 2012 року спеціально для відстеження ф’ючерсних контрактів на мідь. Цей фонд пропонує прямий доступ до товару без складнощів, пов’язаних із видобутком або фундаментальним аналізом компаній.

Характеристики фонду: активи на суму 125,1 мільйона доларів, коефіцієнт витрат 0,88%, і показник доходності за рік, що коливається біля рівня беззбитковості. CPER приваблює трейдерів, які шукають простий доступ до цін на мідь, а не інвестиції у акції.

Ведучі гірничодобувні компанії: ETF GX Copper Miners (COPX)

Global X ETFs створила COPX 20 травня 2011 року на основі індексу Solactive Global Copper Miners Total Return Index. Цей інструмент зосереджений на чистих гірничодобувних компаніях, що працюють глобально.

Базові активи COPX на суму 1,4 мільярда доларів відображають сильний інституційний інтерес. Коефіцієнт витрат 0,65% є конкурентоспроможним серед гірничодобувних ETF. Основні холдинги включають Southern Copper, Freeport-McMoRan і Ivanhoe Mines — досвідчені виробники з підтвердженими запасами. За рік показник доходності знизився на 2,8%, що відображає динаміку сектору.

Мінорні та молодші гірничі компанії: Sprott Junior Copper Miners ETF (COPJ)

Sprott Asset Management запустила цей спеціалізований фонд у січні 2023 року, орієнтований на середні, малі та мікро-капіталізаційні компанії-розвідники у сфері міді через індекс Nasdaq Sprott Junior Copper Miners. Цей фонд має потенціал зростання, але з вищим рівнем ризику.

З активами у 4,9 мільйона доларів і коефіцієнтом витрат 0,75%, COPJ містить компанії, такі як Ero Copper, Capstone Copper і Hudbay Minerals. За рік показник доходності відображає волатильність на ранніх стадіях розвитку — мінус 4,1%.

Фокус на різноманітних металах: iShares Copper and Metals Mining ETF (ICOP)

BlackRock підрозділ iShares керує ICOP, який відстежує акції США та міжнародні акції у сфері міді та металевих руд. Такий підхід забезпечує баланс між прямим доступом до міді та ширшим сектором гірничодобувної промисловості.

ICOP має активи на 4,9 мільйона доларів і конкурентний коефіцієнт витрат 0,47%. Холдинги включають Grupo Mexico, Freeport-McMoRan, BHP Group і Antofagasta. За рік показник знизився на 4%, що відповідає загальній динаміці сектору міді.

Більш широкий доступ до металів: iShares Global Select Metals & Mining Fund (PICK)

BlackRock запустила PICK 31 січня 2012 року для інвесторів, які шукають диверсифікований доступ до глобального металургійного сектору, виключаючи дорогоцінні метали, такі як золото і срібло. Цей фонд має ширший спектр, ніж мідь, включаючи залізну руду, нікель та інші важливі промислові метали.

Фонд має активи на 1,1 мільярда доларів і дуже низький коефіцієнт витрат — 0,39%. Основні холдинги — BHP Billiton, Rio Tinto і Freeport-McMoRan. За рік показник доходності знизився на 7,4%, що відображає виклики у ширшому металургійному секторі.

Порівняння варіантів

Вибір найкращого ETF на мідь

Консервативним інвесторам, які віддають перевагу стабільним виробникам, слід розглянути COPX або ICOP, що пропонують меншу волатильність і вищу ліквідність. Базові активи COPX на 1,4 мільярда доларів і коефіцієнт витрат ICOP у 0,47% забезпечують ефективність і стабільність.

Інвестори, орієнтовані на зростання і готові до більшого ризику, можуть розглянути COPJ із фокусом на молодших гірничих компаніях, що дає можливість раннього входу у проєкти. Ті, хто прагне безпосереднього доступу до ф’ючерсів, можуть обрати CPER, хоча його вищий коефіцієнт витрат слід враховувати порівняно з альтернативами.

Інвестори, які бажають широкого диверсифікованого доступу до промислових металів, окрім міді, мають розглянути PICK, особливо враховуючи його найнижчий у класі коефіцієнт витрат — 0,39% і активи у 1,1 мільярда доларів.

Ринок ETF на мідь пропонує різноманітні можливості для інвестицій. Чи то ціль — чисте зростання цін на мідь, чи фундаментальні показники гірничодобувних компаній, чи диверсифікація металів — стратегічний вибір має відповідати індивідуальній толерантності до ризику і часовим рамкам, оскільки глобальні інвестиції у чисту енергію продовжують змінювати динаміку попиту на мідь.