Коли знизиться ціна на нафту? Повний аналіз 2024-2025

Багато інвесторів ставлять собі ключове питання: коли знизиться ціна на нафту? Відповідь не є простою, оскільки ринок впливає безліч факторів, що спричиняють постійну волатильність. Однак, базуючись на технічному аналізі та прогнозах міжнародних енергетичних організацій, ми можемо запропонувати чітке уявлення про очікувані тенденції на решту 2024 року та весь 2025.

Поточна ситуація на ринку нафти

У середині 2024 року ціна на WTI становить близько 80.9 доларів за барель, тоді як Brent коливається навколо 84.78 доларів. Ціни відображають значне пом’якшення порівняно з 120 доларами, досягнутими у лютому цього року, коли попит у США був на максимумі.

Траєкторія цін на нафту у 2024 році була нестабільною. Рік почався з цін близько 100 доларів, під впливом зимового попиту та геополітичної напруги. Потім, у березні, ціни зазнали різких падінь через зміни у економічних перспективах та регіональні конфлікти. У другому кварталі ціни стабілізувалися в межах 85–90 доларів, хоча й зберігали тиск на зниження.

Фактори, що визначають поточну ціну

Сильний долар залишається ключовим фактором. Поки Федеральна резервна система підтримує високі ставки, американська валюта зміцнюється, роблячи нафту дорожчою для покупців у інших валютах. Це суттєво тисне на глобальний попит.

Геополітична напруга на Близькому Сході та в Україні створює невизначеність, що зберігає певну премію за ризик у цінах, але без суттєвих підйомів. Одночасно, побоювання щодо глобальної економічної сповільненості обмежують попит, особливо враховуючи економічну ситуацію у Китаї, одному з головних світових споживачів.

OPEC також відіграє важливу роль. Її рішення щодо скорочення виробництва можуть спричинити миттєві коливання, хоча вплив був обмеженим через слабкість структурного попиту.

Прогнози щодо зниження ціни на нафту

Згідно з недавніми технічними аналізами, ключова опірна рівень для WTI знаходиться на рівні 82 доларів. Якщо ця межа буде прорвана вгору, можливо, побачимо подальше зростання у другій половині 2024 року. Однак, індикатори MACD свідчать про позитивний, але не вибуховий імпульс.

Для Brent опірна зона знаходиться на рівні 86 доларів. Прорив вище активує висхідний тренд, але середні ковзні ще не дають остаточних сигналів про сильну силу.

Ще важливіше: прогнози міжнародних енергетичних організацій очікують спадну траєкторію у 2025 році. Передбачається, що Brent може мати середню ціну 88 доларів у першому кварталі 2025 року, поступово знижуючись до 83 доларів наприкінці року. WTI слідуватиме подібній тенденції, починаючи з близько 87 доларів і зменшуючись із зростанням глобальних запасів.

Це очікуване зниження здебільшого зумовлене зростанням глобального виробництва палива поза межами OPEP+ та пом’якшенням світового попиту.

Чому ціна знизиться? Каталізатори падіння

Декілька факторів свідчать про можливе зниження цін у найближчому майбутньому:

Збільшення пропозиції: Виробництво у США, Бразилії та інших країнах, що не входять до OPEP+, продовжує зростати, поступово насичуючи ринок.

Помірний попит: Можливе глобальне економічне уповільнення у поєднанні з сильним доларом продовжить обмежувати попит на нафту.

Стратегічні запаси: З нормалізацією глобального зберігання після пандемії тиск на ціни зменшується.

Енергетичний перехід: Посилення екологічних політик стимулює перехід до відновлюваних джерел енергії, зменшуючи довгостроковий попит.

Можливості інвестицій у нафту

Незважаючи на волатильність і перспективи помірних цін, нафта залишається привабливою для інвесторів. Акції великих нафтових компаній, таких як ExxonMobil, Chevron, BP і Shell, пропонують стабільні дивіденди та диверсифікацію у напрямку відновлюваної енергетики.

ETF-інвестиції у енергетику безпосередньо відтворюють поведінку нафти без необхідності керувати ф’ючерсними контрактами. CFD дозволяють спекулювати як на зростанні, так і на падінні ринку, хоча й з високими ризиками через кредитне плече.

Енергетичні індекси, такі як S&P Energy Index, забезпечують диверсифіковану експозицію до кількох компаній сектору, зменшуючи ризики окремих активів.

Чому варто продовжувати інвестувати у нафту

Хоча ціни можуть поступово знижуватися, нафта залишається важливою як захист від інфляції. Великі виробники активно інвестують у чисту енергетику, зменшуючи секторний ризик у довгостроковій перспективі. Глобальний попит залишається сильним; енергетичний перехід буде поступовим.

Включення нафти до диверсифікованого портфеля залишається стратегічним рішенням: воно стабілізує доходність під час інфляції, генерує високі дивіденди та враховує зростання економік, що розвиваються і потребують енергії.

Ризики, за якими потрібно стежити

Волатильність залишатиметься характерною рисою ринку. Раптові зміни у геополітичних конфліктах можуть спричинити піки цін. Посилення екологічних регуляцій може негативно вплинути на прибутковість. Операційний ризик у дослідженнях і видобутку залишається високим.

Висновок: підготовка до зниження ціни на нафту

Ціна на нафту поступово знизиться у 2025 році, згідно з прогнозами, підтвердженими технічним і фундаментальним аналізом ринку. Це зниження буде помірним, а не катастрофічним, завдяки постійному зростанню попиту у країнах, що розвиваються.

Інвесторам слід стежити за технічними рівнями опору, змінами у монетарній політиці Федеральної резервної системи та рішеннями OPEC. Встановлення точок входу під час зниження цін дозволить краще позиціонуватися для отримання стабільних прибутків.

Головне: нафта залишатиметься важливою для світової економіки. Хоча передбачити точний час зниження ціни на нафту можливо в короткостроковій перспективі, інвестиційні можливості у цьому секторі залишаються міцними для інвесторів із середньо- та довгостроковим горизонтом, що шукають диверсифікацію та захист від інфляції.