Золота лихоманка штучного інтелекту: чи є Marvell Technology вашим найкращим вибором зараз?

Добре, я маю сказати тобі - цей божевільний бум акцій штучного інтелекту стає абсурдним. Усі метушаться за часткою пирога, поки оціночні вартості злітають до небес. Це як дивитися, як діти б'ються за останнє печиво, тільки ці печива коштують мільярди.

Але ось де я не згоден з натовпом: Marvell Technology, можливо, дійсно заслуговує на вашу увагу прямо зараз. Чому? Тому що колективна паніка Уолл-стріт створила справжню вигоду.

Дивись, Marvell щойно повідомила про величезний стрибок на 69% у річному доході від дата-центрів - досягнувши $1.49 мільярда минулого кварталу. Звичайно, вони сказали, що третій квартал може бути плоским в порівнянні з попереднім, і ділки на Уолл-стріт влаштували свою звичайну істерику. Їхня втрата, потенційно ваш виграш.

Що насправді мене дратує, так це те, наскільки короткозорими можуть бути ці аналітики. Marvell буквально розробляє спеціальні чіпи для найбільших гравців у хмарних технологіях, таких як Amazon і Microsoft. Вони не просто випадковий виробник чіпів - вони глибоко вбудовані в гіпермасштабні компанії, які керують цією революцією в галузі штучного інтелекту.

Оцінка прямо зараз просто смішна - торгується лише за 23.4 рази операційного грошового потоку в порівнянні з його п'ятирічним середнім значенням 33.8. Це знижка в 30%! Тим часом, їхній адресний ринок становить вражаючі $94 мільярдів, тоді як їхній дохід складає лише 5.8 мільярдів доларів. Пора порахувати.

Я бачив, як занадто багато інвесторів ганяються за очевидними іменами та переплачують за "гарантовані речі" в цій сфері. Реальні гроші заробляються, коли ви знаходите якісні компанії, тимчасово не у фаворі. Керівництво Marvell навіть натякнуло, що четвертий квартал буде "значно сильнішим", ніж третій.

Не зрозумійте мене неправильно - буде волатильність. Ринок зараз емоційний та ірраціональний. Але для тих, хто має справжнє терпіння та функціонуючий мозок, ця знижка на легітимного гравця в AI не триватиме вічно.

Акції вже отримали свій удар. Можливо, саме зараз час згорнути в бік, поки інші йдуть прямо. Адже встигнути на Netflix або Nvidia до того, як вони стали загальновідомими, перетворило б 1 000 доларів на понад півмільйона доларів.

Чи є Marvell наступним Nvidia? Можливо, ні. Але за такою ціною вам не потрібно, щоб це було.