Огляд ведмежої пастки: ідентифікація та стратегії уникнення

Розуміння феномену ведмежої пастки

Медвежа пастка – це оманливий ринковий захід, який відбувається під час спадного тренду. Коли ціна активу знижується до рівня підтримки, вона поводиться так, як це характерно для пробою, лише щоб потім різко впасти нижче рівня підтримки.

Цей патерн особливо хитрий, оскільки він може надати "підтвердження" прориву рівня підтримки. Спостережливі трейдери можуть інтерпретувати цю цінову дію як продовження ведмежого тренду, спонукаючи їх ініціювати ордери на продаж.

На жаль, для цих трейдерів, через кілька свічок ціна різко змінює курс, ініціюючи бичачий рух. Ті, хто мав стоп-лосси, виявляють, що вони спрацювали, в той час як інші залишаються з неприбутковими позиціями.

Отже, що саме відбувається під час ведмежої пастки?

Ведмежі пастки, як правило, з'являються після тривалого ведмежого тренду - тривалої цінової спадщини, що триває протягом значного часу.

Це свідчить про те, що продавці зберегли контроль протягом тривалого періоду і, можливо, наближаються до виснаження своїх ресурсів. Ця гіпотеза набуває достовірності, коли ціна врешті-решт входить у зону підтримки. У цей момент ціна зазвичай сповільнюється, формуючи коротші свічки. Цей феномен можна пояснити значною кількістю коротких трейдерів (продавців), які фіксують свої прибутки на рівні підтримки.

Після цього ринок переживає затишшя, перш ніж з'являться нові продавці, намагаючись знизити ціну нижче зони підтримки. Це призводить до формування "пробою". Непідозрюючі продавці сприймають це як продовження тренду вниз і здійснюють більше продажів.

Однак, оскільки більшість продавців вичерпали свої ресурси, покупці починають заповнювати ринок замовленнями, оскільки вони, як правило, домінують у сильних зонах підтримки. Розумні продавці, які знайомі з цим патерном, починають закривати свої позиції. Помітивши зменшення обсягів продажу, покупці посилюють свою купівельну активність.

Внаслідок дисбалансу між відступаючими продавцями та агресивними покупцями, тренд змінюється на користь покупців. Коли тренд піднімається вище, це викликає спрацьовування стоп-лоссів нових продавців, що ще більше зміцнює позицію покупців.

Продавці, які прогнозували подальше зниження, виявляють, що їхні стоп-лосс активовані. Ті, хто має ширші стопи або взагалі без стопів, залишаються в пастці в тренді, який обернувся проти них.

Визначення потенційних ведмежих пасток

Визначити ведмежу пастку може бути простим, якщо трейдер знає, на що звертати увагу. Ось деякі поширені індикатори, які можуть свідчити про те, що ведмежа пастка може бути невідворотною:

1. Повторне тестування рівня підтримки

Першою ознакою наближення ведмежої пастки є сильний ведмежий тренд, який триває тривалий час, але значно реагує на певну зону підтримки.

Сильна низхідна тенденція з мінімальним бичачим втручанням свідчить про те, що продавці повністю віддані. Однак, коли вони знижують ціну до певного рівня підтримки, вони зазвичай проявляють обережність або повагу до нього, що призводить до відскоку ціни перед подальшим зниженням.

2. Незвично великий ведмежий свічник

У фінальній фазі пастки зазвичай є суттєва ведмежа свічка, яка затінює більшість найближчих свічок зліва.

Ця свічка може мати кілька пояснень:

• Нові продавці можуть вважати, що стався зрив, і відновити продажі
• Великі гравці ринку можуть навмисно знижувати ціну, щоб спокусити нічого не підозрюючих продавців.
• Покупці можуть стратегічно дозволити продавцям тимчасово домінувати на ринку, що дозволить активувати ордери на купівлю за лімітом нижче зони підтримки.

3. Формування діапазону

Останньою характеристикою установки ведмежої пастки є формування подібного до діапазону малюнка на рівні підтримки.

Діапазон вказує на те, що ціна, здається, коливається між рівнем підтримки та опору. Цей діапазон може бути не ідеальним, особливо з нижнього боку, оскільки ринок все ще може створювати менші нижчі максимуми.

Початок ведмежої пастки легко визначити, коли велика свічка, згадана раніше, формує та закривається за межами цього діапазону.

Приклади звичайних пасток ведмедя

Медвежі пастки можуть проявлятися різними способами. Однак вони всі дотримуються типового поняття тестування рівня підтримки, спроби ціни пробити його вниз, а потім відскоку ринку.

Ось три класичні приклади патернів ведмежої пастки:

Патерн #1: Відкинуте подвійне дно

Відхилений подвійний дно характеризується двома виступаючими свічками, які нагадують нормальний подвійний дно, за винятком того, що друга свічка демонструє значне відхилення вниз.

Шаблон #2: Бичачий поглинання

Свічкові моделі та формації відіграють вирішальну роль у визначенні потенційних точок розвороту ринку.

Вони однаково цінні для ідентифікації та завершення формування ведмежої пастки. Коли після класичної ведмежої пастки формується охоплююча модель, це служить чітким індикатором того, що сильний бичачий рух є неминучим.

Шаблон #3: Невдала перевірка

Ще одна поширена схема ведмежої пастки відбувається, коли, після пробиття нижче зони підтримки, ціна повертається, щоб перевірити її, але зазнає невдачі і відскакує.

Досвідчені трейдери визнають це як остаточний тест на продовження тренду після прориву через основну зону підтримки або опору.

Якщо після пробиття рівня підтримки ціна повторно тестує його, але не може отримати рух вниз, створюється ще один класичний бичачий пастка.

Уникнення ведмежої пастки

1. Уникайте пізніх заявок
2. Уникайте продажу на рівнях підтримки
3. Чекайте на повторні тести
4. Спостерігайте за ціновою дією

Торгові ведмежі пастки

Метод #1: Продавайте повторні тести

Метод #2: Входити в довгу позицію після підтвердженого розвороту тренду

Остаточні думки

Патерни ведмежих пасток відомі тим, що заманюють трейдерів на ризиковані угоди, які часто призводять до втрат. Внаслідок цього багато трейдерів підходять до них обережно.

Однак, розуміючи, як формуються ведмежі пастки і що вони означають, їх можна перетворити на прибуткові налаштування. У цій статті ми дослідили, як можна виявити ведмежі пастки і навіть торгувати ними, мінімізуючи ризики та максимізуючи потенційні вигоди.

Цей урок підкріплює уявлення про те, що ринок може бути дуже вигідним для тих, хто може його правильно інтерпретувати.