Таїланд посилює правила щодо криптовалюти, одночасно розширюючи продукти на основі Bitcoin

Приховані фінансувальники стикаються з перевіркою на рівні акціонерів

Таїланд посилює контроль над структурами володіння криптоактивами, одночасно розширюючи доступ до регульованих ринків. Урядові органи планують відстежувати прихованих фінансувальників і обмежувати незаконні потоки капіталу. Водночас регулятори відкривають шляхи для деривативів, прив’язаних до Bitcoin, а також біржових інструментів, що торгуються на біржі.

Реформи володіння розширюють визначення контролю

Комісія з цінних паперів і бірж Таїланду готує правила, щоб охопити не розкритих фінансових бекерів криптокомпаній. Пропозиція спрямована на суб’єктів, які надають істотну фінансову підтримку формальним акціонерам. Вона має узгодити їхній нагляд із чинними стандартами схвалення великих акціонерів.

Рамкові підходи охоплюватимуть гарантії, структуроване фінансування та багаторівневі інвестиційні домовленості. Регулятори вважають, що ці інструменти часто приховують реальний контроль у криптобізнесі. Тому новий підхід поширить відповідальність поза межі видимих записів про власність.

Правила застосовуватимуться до ліцензованих бірж, брокерів і дилерів у межах закону про бізнес цифрових активів. Органи влади мають намір закрити розриви, які дозволяють опосередкований вплив без формального розкриття. Як наслідок, компаніям потрібно переглянути взаємини з фінансовими партнерами, які залишаються «тими, хто мовчить».

Посилення AML-репресій на тлі відкриття ринку

Раніші заходи вже посилили визначення великих акціонерів у компаніях цифрових активів. Тепер органи влади класифікують осіб, які мають понад 5 відсотків голосуючих прав, як ключових стейкхолдерів. Крім того, до них відносять тих, хто здійснює контроль через непрямий або операційний вплив.

Міністерство фінансів запровадило ці оновлення, щоб посилити прозорість у всьому секторі. Регулятори хочуть, щоб контроль відображав фактичну силу впливу на ухвалення рішень. Отже, компаніям потрібно визначити всі сторони, які здійснюють відчутний вплив на керівництво.

Компанії отримали 180-денне вікно, щоб переглянути та оновити розкриття інформації про власність. Вони мають подати запити на схвалення для будь-яких нововиявлених великих акціонерів. Цей процес спрямований на те, щоб усунути номінальні домовленості та багаторівневі структури володіння.

Влади також застосовуватимуть тести «перегляду крізь структуру» до каналів фінансування, пов’язаних із контролем через власність. Ці перевірки простежуватимуть джерела капіталу за складними фінансовими домовленостями. Тому фінансувальники, які формують результати для бізнесу, потраплятимуть під регуляторний нагляд.

Таїланд посилює правозастосування щодо діяльності з відмивання грошей, пов’язаної з платформами цифрових активів. Органи влади нещодавно заблокували тисячі підозрілих акаунтів, пов’язаних з роботою гаманців-«мулів». Цей крок демонструє жорсткішу позицію проти незаконних мереж здійснення транзакцій.

Регулятори також просувають правила, які вимагають обміну даними про транзакції між постачальниками послуг у сфері криптовалют. Рамковий підхід зобов’язуватиме надавати ідентифікаційні дані як для відправників, так і для отримувачів. Ця система має на меті покращити простежуваність під час переказів цифрових активів.

Посадовці вважають ці заходи необхідними для захисту цілісності ринку та запобігання шахрайству. Вони інтегрують глобальні стандарти комплаєнсу в національні нормативні акти. Як результат, екосистема стикається з посиленими вимогами щодо моніторингу та звітності.

Водночас Таїланд просуває регульовані інвестиційні продукти на базі криптовалют. Тепер органи влади визнають криптовалюти як відповідні базові активи для ринків деривативів. Ця зміна підтримує запуск структурованих фінансових продуктів, прив’язаних до цифрових активів.

Регулятори також готують керівні вказівки щодо біржових фондів (ETF) на базі криптовалют на внутрішньому ринку. Рамка дозволить обмежену експозицію портфеля до цифрових активів. Такий підхід поєднує інновації з контрольованим управлінням ризиками.

Подвійна стратегія Таїланду відображає посилений нагляд разом із виваженим розширенням ринку. Органи влади прагнуть залучити інституційну участь, одночасно обмежуючи ризики фінансових злочинів. Унаслідок цього країна позиціонує себе як регульований хаб для діяльності з цифровими активами.

Цю статтю спочатку було опубліковано як Thailand Tightens Crypto Rules While Expanding Bitcoin Products on Crypto Breaking News — ваш надійний ресурс для новин про криптовалюту, новин про Bitcoin і оновлень щодо блокчейну.