Трамп відповідає на критику: сплачувати іпотеку 50 років — це дрібниця, що поганого в тому, щоб платити менше щомісяця?

Трамп висловив ідею 50-річної іпотеки, що викликало міжпарламентські сумніви, і побоювання щодо значного зростання довгострокового боргового тиску (Попередній огляд: Ethereum затвердив оновлення Fusaka 12/3 з жорстким форком, впроваджуючи PeerDAS, підвищуючи ліміт Gas) (Додатковий контекст: Місяць тому оновлення Fusaka: найбільше за сміливістю розширення масштабування Ethereum) Президент Дональд Трамп у інтерв’ю Fox News 9-го числа висловив ідею «50-річної іпотеки», стверджуючи, що подовження терміну погашення зменшить щомісячні платежі. Це, здавалося б, незначне за словами, за два дні підняло хвилю у Вашингтоні та фінансових колах: чи справді це полегшить житловий тиск, чи ж навпаки, загонить покупців у півстолітній борговий кайдан?
«Нічого особливого» — політична буря
Ведучий Лора Інґрам прямо запитала, чи є продовження терміну розумним, на що Трамп відповів: «Все це означає, що ви платитимете менше щомісяця, просто платитимете довше. Це не є важливим фактором.»
У той же день керівник Федеральної агенції житлового фінансування (FHFA) Білл Пульте у соцмережах емоційно назвав цю ініціативу «радикальним змінником правил гри». Внутрішні сигнали викликали одразу дві протилежні реакції на ринку: похвала та сумніви, причому перша була менш поширеною.
Зменшення щомісячних платежів — це очевидна вигода: подовжуючи термін, платежі зменшуються. За словами досвідченого економіста Джоеля Бернера, для позики у 360 000 доларів під 6.25% при продовженні з 30 до 50 років щомісячний платіж може зменшитися приблизно на 250 доларів.
Але ціна також очевидна:
Значне зростання загальних відсотків — додаткові 20 років, що може збільшити витрати на відсотки на десятки тисяч доларів.
Повільне нарощування власності — більша частина початкових платежів йде на сплату відсотків, і американці, які купують житло у віці 40 років, можливо, залишатимуться з іпотекою до 90 років.
Планування виходу на пенсію — традиційно рекомендується погасити іпотеку до виходу на пенсію, але 50-річний термін може подовжити робочий стаж і знизити якість життя у похилому віці.
Аналізатор TD Securities Геннадій Голдберг назвав це «тимчасовим рішенням». Керівник досліджень споживачів Американського союзу споживачів Шерон Корнеліссен попередила, що продовження терміну зменшить здатність сімей накопичувати багатство через нерухомість.
Юридичні обмеження та внутрішні суперечки
З технічної точки зору існує ще один бар’єр — за «Законом Додда-Франка» максимальний термін «кваліфікованої іпотеки» становить лише 30 років. Без внесення змін до законодавства у Конгресі, продукти на 50 років автоматично класифікувалися б як нерегульовані позики з вищими ставками.
Ця юридична небезпека викликає сумніви навіть у республіканців.
Тому депутат Томас Массі у соцмережах поставив під сумнів: «Як відрізнити ‘Давайте, насолоджуйтесь 50-річною іпотекою’ від ‘Ви будете ніщо і вам це сподобається’?»
Депутат Марджорі Тейлор Грін також висловила побоювання, що американці «назавжди залишаться у боргу, все життя будуть у борговій ямі!».
Консервативний ведучий Гленн Бек прямо заявив, що цей план змусить сім’ї «застрягти у ланцюгах банку».
Проблема попиту та пропозиції — корінь проблеми
Трамп звинуватив попит на житло у зростанні цін на нерухомість у попередньому уряді та підвищенні ставок Федеральної резервної системи, але більшість аналітиків вважає, що причина — тривала недостатність пропозиції житла.
Журнал «Фінанс» цитує колумніста «Блумберг В’юпойнт» Аллісон Шкрагер, яка зазначає, що ринок, можливо, зацікавлений у наддовгострокових іпотечних продуктах, але їх ціноутворення є складним, і довгостроковий вплив на фінансову систему важко оцінити.
Якщо лише за рахунок продовження терміну стимулювати попит, ціни на житло можуть ще більше зрости, і проблема доступності житла погіршиться.
Зрештою, щоб ця ідея увійшла до ринку, потрібно подолати три перешкоди: законодавчі зміни у Конгресі, готовність кредитних установ нести капітальні витрати та психологічний бар’єр споживачів щодо довгострокового боргу.
За умов дефіциту пропозиції та високих ставок, «50-річна іпотека» — це тимчасове полегшення болю, але не вирішення проблеми.
Трампова «наддовга» іпотека повертає дискусію до старої проблеми: чи житло — це для проживання, чи для спекуляції? Відповідь ще не знайдена, але суперечки змусили американське суспільство знову переосмислити баланс між боргами, багатством і справедливістю між поколіннями.