1. Регуляторні сигнали, що лежать в основі ескалації юрисдикції у справі про віртуальну валюту в Сичуані

У збірці типових справ Верховного народного суду про ескалацію юрисдикції за 2024 рік, оприлюдненій 29 липня 2025 року, справа № 200 щодо Ву Моуюаня та інших, засуджених за незаконну комерційну діяльність, виокремлюється як прецедент і орієнтир для майбутніх розглядів. Спочатку це провадження розглядав Народний суд повіту Мучуань, Сичуань. Суд визначив, що справа стосується юридичної кваліфікації операцій з іноземною валютою, здійснених через віртуальні валюти. Через регіональні відмінності у трактуванні законності віртуальних валют та невизначеність щодо їх правової природи, справу передали на розгляд Проміжного народного суду Лешаня, Сичуань, для ескалації юрисдикції.

Згідно з даними Панг Меймей, починаючи з 2023 року понад 30 % кримінальних справ, пов’язаних із віртуальними валютами та операціями з іноземною валютою, розглядаються шляхом ескалації або призначення спеціальної юрисдикції. Це демонструє, що такі кейси стали однією з центральних тем для судових органів як новий вид фінансової злочинності, а суди використовують їх для формування чітких стандартів розгляду. Якщо віртуальні валюти використовуються навмисне для обходу національного валютного контролю, суди докладають зусиль, щоб розкрити реальну природу операцій із віртуальними активами та призначають жорсткі покарання за порушення валютного законодавства. У цій справі суд визнав, що Ву Моуюань та спільники здійснювали валютні операції через схему «RMB–USDT–USD», засудивши організатора до 13 років і 6 місяців ув’язнення за незаконну комерційну діяльність.

2. Юридичний аналіз: Чому використання USDT для валютного обміну визнається незаконною комерційною діяльністю?

Дехто, можливо, запитає: «Я допоміг друзям обміняти валюту—чому це протизаконно?»

Причина — у способі здійснення операцій: ядро моделі Ву Моуюань полягало в тому, що клієнти з Китаю перераховували кошти у RMB на призначені рахунки. Група конвертувала всю суму в USDT за кордоном, потім переводила в USD і, нарешті, зараховувала долари на іноземний рахунок клієнта. Так формується ланцюг із трьох ланок: «внутрішній RMB – закордонний USDT – цільова валюта», де USDT є посередником обміну валют.

Типова справа Верховної народної прокуратури за 2023 рік прямо зазначає, що застосування віртуальної валюти як проміжного засобу для обміну RMB та іноземної валюти по суті є протизаконною валютною операцією, що має на меті обійти регуляторний нагляд. Навіть якщо не відбувається безпосереднього контакту з готівковою іноземною валютою, такі дії можуть кваліфікуватися як злочин. На практиці це називається узгодженим обміном або замкненою транзакцією: фактично формується замкнене коло «RMB на вході – USD на виході».

Основний обвинувачений отримав 13 років і 6 місяців—винятково суворий вирок для такого правопорушення. На практиці незаконний валютний обмін через криптовалюту часто карається жорсткіше порівняно із нелегальними фінансовими установами. Окрім норм про призначення покарання, суди враховують прихований і ризикований характер методів. Оскільки віртуальні валюти мають вроджену анонімність, транскордонність та легкість використання, відстеження походження коштів значно ускладнюється, а ступінь суспільної небезпеки криптовалютних злочинів зростає—що і спричиняє більш суворі вироки.

3. Ключові форми кримінальної активності з використанням віртуальних валют

Децентралізованість та анонімність віртуальних валют сприяють розвитку цифрової економіки, але в останні роки вони стали «природним притулком» для протиправної діяльності. Панг Меймей класифікує криптозлочини залежно від функції цифрового активу в кожному кейсі:

1. Злочини, спрямовані на саму віртуальну валюту: цифровий актив є безпосереднім об’єктом злочину. Мета—незаконне заволодіння, що повторює класичні схеми крадіжки чи розбою, але у цифровому вимірі. Типові статті—розбій, крадіжка, незаконне отримання комп’ютерних даних. Приміром, у справі (2021) Hu 02 Criminal Final No. 197 обвинувачений використав технічні засоби для зміни облікових та контактних даних одержувача, перевів чужі Bitcoin під власний контроль і конвертував у грошову форму. Це відповідає ознакам крадіжки—незаконне заволодіння майном для особистої вигоди—а втручання у дані порушує закони про комп’ютерну інформацію. Суд визнав дії крадіжкою, що підтверджує судову практику: віртуальна валюта є майновим активом.

2. Злочини, у яких віртуальна валюта є інструментом чи засобом: криптовалюта використовується не як мета, а як засіб прихованого переказу коштів. Її складність відстеження робить її ключовим елементом в схемах азартних ігор, відмивання коштів або сприяння кримінальному бізнесу. Наприклад, у нелегальних азартних іграх закордонні казино вимагають від внутрішніх гравців конвертувати ставки у криптовалюту і переказувати кошти на визначені гаманці. Анонімність розриває ланцюг транзакцій, а зловмисники відмивають кошти через mixer-сервіси чи кросчейн-переклади. У таких кейсах влада трактує криптовалюту як засіб обміну чи розрахунку.

3. Злочини, що базуються на концепції віртуальної валюти: це типові шахрайства, які маскуються як інноваційне інвестування. Організатори рекламують переваги blockchain чи потенційне зростання криптовалют, але сам механізм не має відношення до реальних технологій. Віртуальна валюта — лише маркетинговий інструмент. Типові статті — шахрайство, нелегальний збір коштів, пірамідальні схеми. У таких випадках криптовалюта — лише прикраса для замаскування афери.

Важливо наголосити: сама віртуальна валюта не є джерелом злочину. Технологія blockchain має потенціал для підтвердження даних, транскордонних платежів, і багато іншого. Криптовалюта — продукт технологічної еволюції і точки перетину права та фінансів; зловмисники лише використовують її для неправомірних цілей.

На мою думку, переважна більшість учасників Web3-спільноти прагнуть підтримувати високий рівень репутації цифрових активів і розвивають легальний бізнес. Закон оцінює злочини з використанням криптоактивів за фактичною шкодою, а не за використовуваною технологією чи інструментом.

4. Путівник уникнення ризиків

Для приватних трейдерів головною умовою має бути дотримання вимог законодавства, навіть якщо ви орієнтуєтесь на прибуток. Рекомендації Панг Меймей можна сприймати як захисний інструмент:

1. Використовуйте регульовані платформи та легальні канали торгівлі. Уникайте приватних угод, нелегальних підпільних майданчиків і групової торгівлі;

2. Проводьте операції у малих обсягах та індивідуально. Вивчіть регуляторну політику країни — наприклад, у Китаї дозволено особисті транзакції, але масштабна чи комерційна торгівля (OTC, брокерські послуги) може бути класифікована як незаконна комерційна діяльність. Уникайте частих або великих переказів, що можуть розцінюватися як отримання прибутку. Раджу кожному трейдеру ознайомитись із Положенням про валютний контроль;

3. Зберігайте докладну документацію щодо переказів і переписки, щоб за потреби довести легальний і приватний характер ваших операцій. У криптопросторі краще зберігати низький профіль—не публічно рекламувати інвестиції в криптовалюту, не залучати учасників і не організовувати торгові заходи, незалежно від рівня експертизи;

4. Якщо плануєте масштабні вкладення або запуск криптобізнесу, обов’язково проконсультуйтеся з професійним юристом для попередньої оцінки законності та ризиків—дотримання норм важливіше за прибутки. З’ясуйте регуляторні межі до старту будь-якого інноваційного проєкту, адже те, що ви вважаєте бізнесом, суд може трактувати як злочин.

Хоча материковий Китай наразі дотримується жорстких обмежень щодо віртуальних валют, пілотні ініціативи Гонконгу відкривають перспективи розвитку галузі. Зростання Web3 вимагає проактивного юридичного прогнозування. Очікую на час, коли фахівці Web3 й галузеві юристи спільно знімуть вуаль із цифрових активів!

Відмовлення від відповідальності:

1. Матеріал відтворено з [TechFlow]. Авторське право належить першоджерелу [Панг Меймей]. У разі питань щодо тиражування звертайтеся до команди Gate Learn, яка розгляне звернення згідно з чинною процедурою.
2. Застереження: позиція та судження, викладені в цьому матеріалі, відображають особисту думку автора і не є інвестиційною рекомендацією.
3. Інші мовні версії цього матеріалу перекладені командою Gate Learn. Якщо текст не містить прямого посилання на Gate, перекладені публікації не можна відтворювати, поширювати чи використовувати без згоди.