Küresel ticaret düzenindeki değişiklikler piyasalarda dalgalanmalara neden oluyor, panik endeksi ve riskli varlıkların seyri analiz ediliyor
2025'te, küresel ticaret düzeninde önemli bir değişim yaşanacak. Neredeyse tüm ülkeleri kapsayan bir gümrük politikası ayarlaması, piyasada geniş bir ilgi uyandırdı. Bu adım, ABD ile önemli bir ticaret açığı olan yaklaşık 60 ülkeye daha yüksek gümrük vergileri uyguladı, en düşük vergi oranı %10 olarak belirlendi. Bu durum, küresel pazarda bir dizi zincirleme reaksiyona yol açtı:
Şirket maliyetleri artıyor, kâr beklentileri düşüyor
Küresel tedarik zinciri etkileniyor, ekonomik belirsizlik artıyor.
Ticaret savaşları riski genişliyor, misilleme tarifeleri başlatabilir.
Bu ortamda, piyasa katılımcılarının davranışları muhafazakar bir eğilim gösteriyor:
Hisse senetleri, kripto para birimleri gibi yüksek riskli varlıklara olan tahsisi azaltmak
Altın, Amerikan doları, Japon yeni gibi güvenli varlıkların sahipliğini artırmak
Piyasa dalgalanmalarına ilişkin beklentiler önemli ölçüde arttı
Bu faktörlerin birleşik etkisi, piyasalarda panik duygusunun yayılmasına yol açtı. Panik endeksi VIX 7 Nisan'da 60'a fırlayarak tarihi bir zirveye ulaştı. Tarihe baktığımızda, VIX'in bu seviyelere ulaştığı durumlar son derece nadirdir, yalnızca 2024 Ağustos'unda ve 2020'deki COVID-19 pandemisi sırasında görülmüştür.
Mevcut VIX endeksi tarihsel aşırı seviyelerde, bu da piyasa hareketlerini analiz etmemiz ve tahmin etmemiz için önemli bir referans sağlıyor.
VIX Endeksi Hakkında
VIX endeksi, S&P 500 endeks opsiyon fiyatlarına dayalı olarak hesaplanan ve piyasanın önümüzdeki 30 gün içindeki dalgalanma beklentilerini yansıtan bir göstergedir. Yaygın olarak piyasa belirsizliğini ve panik duygusunu ölçen bir barometre olarak kabul edilmektedir.
VIX endeksi ile piyasa duygusu arasında aşağıdaki ilişki bulunmaktadır:
VIX 30'u aştığında, genellikle piyasanın yüksek bir panik durumunda olduğunu ifade eder. Tarihsel veriler, bu tür aşırı duygular sonrasında piyasanın genellikle bir toparlanma yaşadığını göstermektedir.
2018-2024 yılları arasında, VIX birçok kez 30'u aştı; örneğin 2018 Şubatındaki volatilite fırtınası, 2020 Şubat-Mart aylarındaki pandemi paniği gibi. İstatistikler, bu olaylardan sonraki 7 gün içinde:
S&P 500 Endeksi ortalama %1.4 yükseldi, yükselme olasılığı %73.
Bitcoin'ın ortalama artışı yaklaşık %10, artış olasılığı %75-80 arasında.
Bu, VIX'in panik bölgesine girdiğinde, kısa vadede riskli varlıkların genellikle teknik bir sıçrama yaşadığını gösteriyor.
Aşırı korku zirvesi (VIX ≥ 40)
VIX'in 40'ın üzerine çıkması durumu son derece nadirdir, 2018-2024 yılları arasında yalnızca 2018 Şubat'ında ve 2020 Şubat-Mart döneminde görülmüştür. Sınırlı örneklem nedeniyle, istatistik sonuçlar yalnızca referans amaçlıdır:
2020 Mart olayından sonra, S&P 500 7 gün içinde hafif bir şekilde %0,6 yükseldi.
Bitcoin, aynı dönemde yaklaşık %7 yükseldi.
VIX bu kadar aşırı bir seviyeye ulaştığında, genellikle piyasa korku duygusunun zirveye yaklaştığını ve kısa vadede bir toparlanma olasılığının yüksek olduğunu gösterir. Ancak, örnek sayısının az olduğu göz önüne alındığında, bu değerlendirme diğer faktörlerle birlikte kapsamlı bir şekilde analiz edilmelidir.
Düşük Volatilite Aralığı (VIX ≤ 15)
VIX 15'in altındayken, genellikle piyasanın nispeten sakin bir durumda olduğunu gösterir. Bu durumda:
S&P 500, sonraki 7 gün içinde ortalama %0.8 artış gösteriyor, artış olasılığı %60-75 arasında.
Bitcoin'in performansı net bir yön eksikliği gösteriyor, 7 günlük ortalama artış yaklaşık %2, artış olasılığı ise yaklaşık %60.
Düşük VIX ortamında, geleneksel piyasalar genellikle mevcut eğilimleri sürdürürken, kripto para piyasasının kendi döngüsü ve likidite durumu ile analiz edilmesi gerekmektedir.
Sonuç: Pazar dalgalanmalarında riskler ve fırsatlar
Farklı VIX seviyelerinde piyasa özellikleri:
VIX 30-40 aralığında
Kısa vadeli riskler daha yüksektir, ancak tersine dönüş fırsatları da ortaya çıkabilir.
Bitcoin, panik duygusunun azalmasıyla teknik bir sıçrama yapabilir.
VIX düşmeye başladığında kısa vadeli alım fırsatı olabilir.
Panik yaratan olayların kendisine dikkatle odaklanılmalıdır
VIX ≥ 40
Piyasa aşırı paniğe girmiş durumda
Bitcoin kısa vadede büyük bir düşüş yaşayabilir, ancak sonrasında önemli bir sıçrama beklenebilir.
Kısa vadeli işlemlerin riski son derece yüksektir, riskin sıkı bir şekilde kontrol edilmesi gerekmektedir.
Uzun vadede, daha iyi bir giriş zamanı olabilir.
VIX ≤ 15
Piyasa istikrarlı bir durumda
Bitcoin'in fiyat hareketleri daha çok kripto para piyasasının kendi dinamiklerinden etkileniyor.
Ani olayların piyasa dalgalanmalarına yol açabileceğine dikkat edilmelidir.
Potansiyel risklerle başa çıkmak için bir miktar likiditenin korunması önerilir.
VIX 15-30 arasında
Piyasa dalgalanmaları normal aralıkta
VIX, diğer faktörlerle bir arada kullanılarak Bitcoin’in hareketlerini analiz etmek için yardımcı bir gösterge olarak kullanılabilir.
VIX 30'a yakın bir yükseliş olduğunda risklere dikkat edilmelidir, 20'nin altına düştüğünde piyasa istikrara kavuşabilir.
Mevcut VIX, ticaret politikası değişikliklerine karşı piyasanın aşırı endişesini yansıtan 50 seviyesinde yüksek bir konumda. Ancak, tarihsel deneyimler, krizlerin genellikle fırsatlar barındırdığını göstermektedir. 2020 pandemisi sırasında, VIX bir ara 80'i aşmıştı; o zamanlar S&P 500 ve Bitcoin düşük seviyelerdeydi, ancak sonraki yıllarda her ikisi de önemli bir büyüme kaydetti.
Piyasa dalgalanmalarıyla karşı karşıya kalan yatırımcıların soğukkanlı bir şekilde analiz yapmaları, riskleri anlamaları ve aynı zamanda ortaya çıkabilecek yatırım fırsatlarını değerlendirmeleri gerekmektedir. Piyasanın yeniden fiyatlandırılması ve fon akışı genellikle karmaşa içinde gerçekleşir; bu süreçte fırsatları yakalayabilmek, yatırımcıların karşılaştıkları temel zorluktur.
This page may contain third-party content, which is provided for information purposes only (not representations/warranties) and should not be considered as an endorsement of its views by Gate, nor as financial or professional advice. See Disclaimer for details.
10 Likes
Reward
10
4
Repost
Share
Comment
0/400
UncommonNPC
· 11h ago
Titrek titrek, iyi dost altmış oldu.
View OriginalReply0
SerumDegen
· 08-11 09:02
rekt szn yükleniyor... sadece başka bir kaldıraç temizliği geliyor fr
View OriginalReply0
fren_with_benefits
· 08-11 09:02
Aman Tanrım, bir ayı piyasası uyarısı mı?
View OriginalReply0
AirdropHuntress
· 08-11 08:32
Verilere bir göz atmak yeter, klasik sermaye döngüsü uyarısı.
VIX 60'a yükseldi, küresel ticaret düzenindeki değişim piyasalarda panik yarattı
Küresel ticaret düzenindeki değişiklikler piyasalarda dalgalanmalara neden oluyor, panik endeksi ve riskli varlıkların seyri analiz ediliyor
2025'te, küresel ticaret düzeninde önemli bir değişim yaşanacak. Neredeyse tüm ülkeleri kapsayan bir gümrük politikası ayarlaması, piyasada geniş bir ilgi uyandırdı. Bu adım, ABD ile önemli bir ticaret açığı olan yaklaşık 60 ülkeye daha yüksek gümrük vergileri uyguladı, en düşük vergi oranı %10 olarak belirlendi. Bu durum, küresel pazarda bir dizi zincirleme reaksiyona yol açtı:
Bu ortamda, piyasa katılımcılarının davranışları muhafazakar bir eğilim gösteriyor:
Bu faktörlerin birleşik etkisi, piyasalarda panik duygusunun yayılmasına yol açtı. Panik endeksi VIX 7 Nisan'da 60'a fırlayarak tarihi bir zirveye ulaştı. Tarihe baktığımızda, VIX'in bu seviyelere ulaştığı durumlar son derece nadirdir, yalnızca 2024 Ağustos'unda ve 2020'deki COVID-19 pandemisi sırasında görülmüştür.
Mevcut VIX endeksi tarihsel aşırı seviyelerde, bu da piyasa hareketlerini analiz etmemiz ve tahmin etmemiz için önemli bir referans sağlıyor.
VIX Endeksi Hakkında
VIX endeksi, S&P 500 endeks opsiyon fiyatlarına dayalı olarak hesaplanan ve piyasanın önümüzdeki 30 gün içindeki dalgalanma beklentilerini yansıtan bir göstergedir. Yaygın olarak piyasa belirsizliğini ve panik duygusunu ölçen bir barometre olarak kabul edilmektedir.
VIX endeksi ile piyasa duygusu arasında aşağıdaki ilişki bulunmaktadır:
Genellikle:
Finansal krizler veya önemli olaylar sırasında, VIX 50'yi aşabilir, bu da piyasa duygusunun son derece karamsar hale geldiğini yansıtır.
VIX'in değişimini gözlemleyerek, yatırımcılar piyasa duygusundaki dalgalanmaları anlayabilir ve yatırım kararlarına referans sağlayabilir.
VIX farklı aralık analizi
Yüksek Volatilite Korku Aralığı (VIX ≥ 30)
VIX 30'u aştığında, genellikle piyasanın yüksek bir panik durumunda olduğunu ifade eder. Tarihsel veriler, bu tür aşırı duygular sonrasında piyasanın genellikle bir toparlanma yaşadığını göstermektedir.
2018-2024 yılları arasında, VIX birçok kez 30'u aştı; örneğin 2018 Şubatındaki volatilite fırtınası, 2020 Şubat-Mart aylarındaki pandemi paniği gibi. İstatistikler, bu olaylardan sonraki 7 gün içinde:
Bu, VIX'in panik bölgesine girdiğinde, kısa vadede riskli varlıkların genellikle teknik bir sıçrama yaşadığını gösteriyor.
Aşırı korku zirvesi (VIX ≥ 40)
VIX'in 40'ın üzerine çıkması durumu son derece nadirdir, 2018-2024 yılları arasında yalnızca 2018 Şubat'ında ve 2020 Şubat-Mart döneminde görülmüştür. Sınırlı örneklem nedeniyle, istatistik sonuçlar yalnızca referans amaçlıdır:
VIX bu kadar aşırı bir seviyeye ulaştığında, genellikle piyasa korku duygusunun zirveye yaklaştığını ve kısa vadede bir toparlanma olasılığının yüksek olduğunu gösterir. Ancak, örnek sayısının az olduğu göz önüne alındığında, bu değerlendirme diğer faktörlerle birlikte kapsamlı bir şekilde analiz edilmelidir.
Düşük Volatilite Aralığı (VIX ≤ 15)
VIX 15'in altındayken, genellikle piyasanın nispeten sakin bir durumda olduğunu gösterir. Bu durumda:
Düşük VIX ortamında, geleneksel piyasalar genellikle mevcut eğilimleri sürdürürken, kripto para piyasasının kendi döngüsü ve likidite durumu ile analiz edilmesi gerekmektedir.
Sonuç: Pazar dalgalanmalarında riskler ve fırsatlar
Farklı VIX seviyelerinde piyasa özellikleri:
VIX 30-40 aralığında
VIX ≥ 40
VIX ≤ 15
VIX 15-30 arasında
Mevcut VIX, ticaret politikası değişikliklerine karşı piyasanın aşırı endişesini yansıtan 50 seviyesinde yüksek bir konumda. Ancak, tarihsel deneyimler, krizlerin genellikle fırsatlar barındırdığını göstermektedir. 2020 pandemisi sırasında, VIX bir ara 80'i aşmıştı; o zamanlar S&P 500 ve Bitcoin düşük seviyelerdeydi, ancak sonraki yıllarda her ikisi de önemli bir büyüme kaydetti.
Piyasa dalgalanmalarıyla karşı karşıya kalan yatırımcıların soğukkanlı bir şekilde analiz yapmaları, riskleri anlamaları ve aynı zamanda ortaya çıkabilecek yatırım fırsatlarını değerlendirmeleri gerekmektedir. Piyasanın yeniden fiyatlandırılması ve fon akışı genellikle karmaşa içinde gerçekleşir; bu süreçte fırsatları yakalayabilmek, yatırımcıların karşılaştıkları temel zorluktur.