Какие акции банков лучше? Глубокий анализ 12 лидеров на мировом рынке 2025-2026

Многие инвесторы ищут акции с сильной ценовой базой, стабильными доходами и возможностью регулярных дивидендных выплат. В этом разделе банковские акции часто занимают лидирующие позиции, но важный вопрос — какие банки выбрать для вашего портфеля. В этой статье подробно проанализируем 12 ведущих банков по всему миру, их сильные стороны, риски и инвестиционные возможности.

Какие тайские банки стоят внимания? Сравнение 6 крупнейших

Обзор тайских банковских акций

На тайском фондовом рынке банковский сектор занимает важное место для инвесторов. Ниже приведена таблица сравнения 6 основных банков, зарегистрированных на Тайском фондовом рынке (SET):

BBL — лидер в корпоративных кредитах и международной сети

Банк Бангкока выделяется лидерством в предоставлении крупных корпоративных кредитов и широкой международной сети филиалов, что снижает риски концентрации в одном рынке. Стабильность доходов и дивидендов — важные преимущества, несмотря на более медленный рост по сравнению с цифровыми или нишевыми банками. BBL — оптимальный выбор для тех, кто ищет надежность.

Аналитики LH Securities прогнозируют, что BBL покажет самый высокий рост прибыли в группе, целевая цена — 178 бат, тогда как Tisco снизила ее до 161 бат. Некоторые аналитики советуют быть осторожными с качеством портфеля.

KBANK — лидер в цифровом банкинге

Kasikornbank отлично обслуживает малый и средний бизнес, а также обычных клиентов. Ведущий в цифровом банкинге благодаря приложению K PLUS с большим числом пользователей и широким функционалом. Однако высокая доля кредитов SME требует внимательного контроля за рисками NPL.

Инвестиции KBANK в стартапы и технологические компании создают новые возможности роста. KGI Securities выделяет KBANK как ключевую акцию, а Asia Plus ожидает продолжения роста с дивидендной доходностью 4-5%.

SCB / SCBX — переход к финтеху

Тайский Сбербанк (SCB) прошел масштабную реструктуризацию и создал SCBX для входа в мир финтеха, сосредоточившись на платформах, инновациях и цифровых активах. Такой шаг открывает новые горизонты роста, но сопряжен с рисками и инвестициями в новые бизнесы.

Аналитики Asia Plus ожидают дивидендную доходность 6-8%, а Bualuang Securities рекомендует держать акции из-за привлекательных дивидендов.

KTB — доступ к крупным проектам

Государственный Krungthai Bank выигрывает от кредитования государственных программ. Основное преимущество — приложение “เป๋าตัง”, популярное по всей стране. Задача — превратить пользователей в устойчивый источник дохода.

KBank выделяют как перспективную акцию благодаря ожидаемому росту государственных кредитов, хорошему качеству активов и низкому уровню SME-кредитования. Asia Plus оценивает дивидендную доходность в 4-5%.

TTB — выгоды от слияния

ТMBThanachart Bank образовался в результате слияния TMB и Thanachart Bank. Сейчас идет этап синергии, ориентированный на клиентов с высоким уровнем дохода и управление затратами. Важен контроль за показателями Cost to Income.

KBank рекомендует TTB как перспективную акцию, несмотря на возможное снижение прибыли в 2025 году, а DAE — как топ-пик, ожидающий меньших потерь от снижения ставок, с дивидендной доходностью 6-8%.

BAY — поддержка группы MUFG

Bank of Ayudhya — часть Mitsubishi UFJ Financial Group (MUFG), крупнейшей финансовой группы Японии, что обеспечивает поддержку в финансах, технологиях и бизнес-сетях. BAY силен в розничных кредитах, особенно автокредитах.

Инвестиционный аналитик Innosightx прогнозирует целевую цену 25 бат, а Tisco — немного снизила до 25.50 бат.

Мировые лидеры: 6 банков, за которыми стоит следить

Таблица сравнения иностранных банков

JPM — лидер рынка в развитии

JPMorgan Chase — крупнейший банк США по рыночной стоимости, предлагающий полный спектр услуг: от розничных счетов и корпоративных финансов до управления активами и богатством. Сильный бренд и инвестиции в AI делают его популярным выбором для портфелей.

В рамках стратегии “Building on Strength” аналитики ожидают, что в 2025–2026 годах банк продолжит расти благодаря смягчению монетарной политики и технологическим инвестициям.

BAC — акция по Уоррену Баффету

Bank of America — вторая по величине в США, ориентирована на розничных клиентов и бизнес. Высокие ставки и крупные депозиты создают преимущества. Warren Buffett держит значительную долю через Berkshire Hathaway. Мнения аналитиков разнятся: одни видят риск снижения, другие — потенциал роста.

HSBC — мост между Западом и Азией

HSBC — глобальный банк с центрами в Великобритании и Азии, особенно в Гонконге и Китае. Хорошо позиционирован для роста в Азии и международных инвестиций, но есть политические риски и необходимость реструктуризации.

DBS — лидер Юго-Восточной Азии

DBS — крупнейший банк в Юго-Восточной Азии, базируется в Сингапуре. Известен в области цифровых технологий и финансовых инноваций. Эффективное управление и рост региона делают его привлекательным.

ICBC — гигант Китая

ICBC — крупнейший банк мира по активам, государственный. Рост тесно связан с экономикой Китая, но есть риски регуляторных изменений, непрозрачных NPL и управления. Низкий P/E отражает эти риски.

MUFG — японский лидер

MUFG — крупнейшая финансовая группа Японии, с глобальной сетью и крупным акционером BAY. Может выиграть от изменений в японской монетарной политике, но внутренний рост ограничен демографией и экономическими условиями.

Почему банковские акции — настоящие лидеры? 5 причин к 2026 году

1. Продолжение привлекательности процентных спредов

Несмотря на возможное снижение ставок, текущие уровни остаются выше доковидных, что поддерживает чистую процентную маржу (NIM).

2. Регулярные дивиденды

Крупные банки с устойчивой финансовой базой традиционно платят стабильные дивиденды. Ожидается рост выплат и обратных выкупов акций, что делает их привлекательными для долгосрочных инвесторов.

3. Восстановление экономики

Продолжающийся рост мировой и локальной экономики способствует увеличению кредитных операций и спросу на кредиты.

4. Адекватная оценка стоимости

Многие банки торгуются по соотношениям P/E и P/BV, близким к историческим средним или рыночным уровням, что делает их привлекательными по цене.

5. Переход к цифровой экосистеме

Современные банки развиваются в сторону платформ, объединяющих услуги: торговлю, доставку, страхование, инвестиции и другие — через мобильные приложения (K PLUS, SCB EASY, เป๋าตัง). Цель — обеспечить беспрепятственный опыт и комплексное обслуживание.

Как тайцы могут торговать банковскими акциями?

Покупка тайских банковских акций: просто и удобно

Инвестиции в акции тайских банков через SET возможны по следующему алгоритму:

Шаг 1 — открыть брокерский счет
Обратиться в лицензированную брокерскую компанию и открыть счет.

Шаг 2 — пополнить счет
Внести деньги для покупки акций.

Шаг 3 — разместить ордер
Через мобильное приложение или торговую платформу брокера.

Покупка иностранных банковских акций: вход на мировой рынок

Для тайских инвесторов есть несколько вариантов:

Вариант 1: через тайского брокера
Многие брокеры предоставляют услуги по открытию счетов для торговли иностранными ценными бумагами.

Вариант 2: через CFD (контракт на разницу)
CFD позволяют торговать с меньшими вложениями за счет кредитного плеча, получать прибыль как на росте, так и на падении рынка, без традиционных комиссий.

Многие брокеры CFD, например Mitrade, предлагают:

💸 Бонус для новых клиентов: $100! 🎁
🤑 Низкая спреды и нулевые комиссии!
💰 Минимальный депозит — всего $50
📊 Бесплатное обучение с виртуальным счетом $50 000

Обратите внимание: инвестиции связаны с рисками и подходят не всем.

Итоговая перспектива: инвестиции в банковские акции в 2026 году

Акции банков остаются привлекательным инструментом для инвестиций в 2025–2026 годах благодаря стабильным дивидендам, устойчивому финансовому положению и адаптации к цифровой эпохе. Тайские и зарубежные банки продолжают развиваться на волне низких и умеренных ставок, а также роста экономики.

Инвестировать в тайские банковские акции легко через местных брокеров, а для иностранных — есть множество вариантов, включая CFD и прямую торговлю через международных брокеров. Главное — тщательно изучать информацию, сравнивать текущие оценки с долгосрочным потенциалом и учитывать свои инвестиционные цели. Тогда вопрос какие банки выбрать перестанет быть сложным — вперед к реализации вашего инвестиционного плана!