Самый дешевый ETF-фонд Bitcoin и как выбрать его правильно, чтобы снизить издержки

ETF Биткойн значительно расширили способы доступа инвесторов к BTC, особенно после официального признания спотовых фондов регуляторами. Однако при выборе ETF на Биткойн важным фактором является управленческая комиссия, которая напрямую влияет на вашу прибыль, особенно при долгосрочных инвестициях.

Спотовый ETF на Биткойн по сравнению с фьючерсным: вопрос о расходах

С 2024 года рынок ETF на Биткойн разделился на два основных типа: спотовые фонды, владеющие реальным BTC, и фонды, основанные на фьючерсных контрактах.

Спотовый ETF на Биткойн — эти фонды напрямую держат BTC и позволяют инвесторам напрямую участвовать в колебаниях цены. Это более новая форма, недавно одобренная регуляторами, с значительно более низкими затратами.

Фьючерсный ETF на Биткойн — эти фонды инвестируют в фьючерсные контракты, а не в реальный BTC. Они существуют дольше, но обычно взимают более высокие комиссии из-за более сложной структуры.

Разница в комиссиях очень важна — при вложении $10,000 и годовой доходности 10% фонд с комиссией 0,25% даст чистую прибыль примерно на $800 больше, чем фонд с комиссией 1% через 10 лет.

Топ-ETF на Биткойн с самыми низкими комиссиями в США

Ниже представлены самые дешевые одобренные ETF на Биткойн в США, отсортированные по уровню затрат:

Минимальные комиссии (0,12% - 0,25%)

iShares Bitcoin Trust (IBIT) — BlackRock — 0,25% (после первого года) Продукт BlackRock, крупнейшего управляющего активами в мире, торгующийся на NASDAQ. IBIT предлагает очень низкую комиссию — 0,12% в первый год или при первых 5 миллиардах долларов активов, затем увеличивается до 0,25%. Этот фонд стал популярным выбором для инвесторов, ищущих минимальные расходы.

Fidelity Wise Origin Bitcoin Trust (FBTC) — 0,35% (бесплатно до июля 2024) Fidelity, крупная финансовая организация с богатым опытом инвестирования, предлагает FBTC с комиссией 0,35% на платформе CBOE. До 31 июля 2024 года он предоставляется бесплатно, что дает отличную возможность для тестирования без затрат.

Bitwise Bitcoin ETP Trust (BITB) — 0,40% (бесплатно первые 6 месяцев) Фонд Bitwise торгуется на NYSE ARCA с комиссией 0,40%, но предоставляется бесплатно или до достижения 1 миллиарда долларов активов, в зависимости от условий. BITB выделяется поддержкой физического хранения BTC с высоким уровнем безопасности.

Комиссии в диапазоне 0,40% - 0,70%

Invesco Galaxy Bitcoin ETF (BTCO) — 0,39% (бесплатно первые 6 месяцев) Совместное предложение Invesco и Galaxy Digital, торгующийся на CBOE с комиссией 0,39%, также предоставляется бесплатно или до 5 миллиардов долларов активов. Хороший выбор для тех, кто ищет надежных партнеров и умеренные расходы.

WisdomTree Bitcoin Trust (BTCW) — 0,45% Этот фонд от WisdomTree торгуется на CBOE с комиссией 0,45%, предоставляется бесплатно первые 6 месяцев или при достижении 1 миллиарда долларов активов. Обеспечивает широкий риск-менеджмент и привлекательность для институциональных инвесторов.

Franklin Bitcoin ETF (EZBC) — 0,40% От Franklin Templeton, одного из старейших управляющих, EZBC торгуется на CBOE с комиссией 0,40%. Не освобождается от платы, но отличается надежностью крупной финансовой организации.

ARK 21Shares Bitcoin ETF (ARKB) — 0,21% (бесплатно первые 6 месяцев) ARK Invest выпускает ARKB, торгующийся на CBOE с комиссией 0,21%, предоставляется бесплатно первые 6 месяцев или до достижения 1 миллиарда долларов активов. Включает BTC и связанные с технологиями компании, подходит для более широкого доступа.

VanEck Bitcoin Trust (HODL) — 0,25% VanEck предлагает HODL на CBOE с комиссией 0,25%, стратегия «HODLing» с низкими операционными затратами.

Более дорогие фонды — стоит избегать

Grayscale Bitcoin Trust (GBTC) — 1,5% - 2% GBTC — самый старый фонд, перешедший с траста на ETF. С комиссией до 2%, это самый дорогой вариант на рынке. Несмотря на статус крупнейшего инструмента для инвестирования в BTC, новичкам не рекомендуется из-за высоких затрат.

Hashdex Bitcoin ETF (DEFI) — 0,90% Доступен на NYSE ARCA с комиссией 0,90%, выше большинства альтернатив, ориентирован на сочетание DeFi и Bitcoin.

ProShares Bitcoin Strategy ETF (BITO) — 0,95% Этот фьючерсный ETF с комиссией 0,95% — не спотовый ETF, а более сложный инструмент, основанный на фьючерсах.

Глобальные ETF на Биткойн с разумными затратами

Помимо США, есть рынки с конкурентными структурами комиссий:

Канада:

• Purpose Bitcoin ETF (BTCC) на TSX — 0,70% — держит реальный BTC
• Evolve Bitcoin ETF (EBIT) на TSX — 0,75% — отслеживает ежедневные колебания цены BTC

Европа:

• Jacobi FT Wilshire Bitcoin ETF (BCOIN) на Euronext Amsterdam — 0,45% — реальный BTC, доступный для Европы по разумной цене

Как учитывать влияние расходов на долгосрочную прибыль

Пример: инвестировать $50,000 в ETF на BTC со средней годовой доходностью 12% на 20 лет:

• IBIT (0,25%): чистая прибыль около $600,000+
• FBTC (0,35%): около $595,000+
• GBTC (1,5%): около $500,000+

Разница между самым дешевым и дорогим фондом может достигать $100,000 — важный аргумент в пользу выбора низкокомиссионного варианта.

Как выбрать самый выгодный ETF на Биткойн для вас

Шаг 1: Комплексное сравнение затрат

Не ограничивайтесь только номинальной ставкой. Учитывайте:

• Годовую управленческую плату (TER)
• Комиссии при покупке/продаже
• Скрытые расходы, связанные с отслеживанием индекса

Шаг 2: Анализ исторической эффективности

Самый дешевый фонд не всегда лучший, если он плохо отслеживает цену BTC. Сравнивайте показатели за 1, 3 и более лет.

Шаг 3: Ликвидность и объем торгов

Фонды с высоким объемом легче покупать и продавать без значительных спредов. IBIT и FBTC обладают высокой ликвидностью.

Шаг 4: Совместимость с вашей платформой

Не все платформы предоставляют доступ ко всем ETF. Крупные, такие как Fidelity, Charles Schwab, E-Trade, обычно дают широкий выбор.

Шаг 5: Структура фонда

Убедитесь, что выбранный фонд держит реальный BTC (spot-backed), а не фьючерсы, если хотите прямой доступ.

Как покупать самый дешевый ETF на Биткойн

Метод 1: Использование онлайн-брокеров с низкими комиссиями

Такие платформы, как Fidelity, Charles Schwab, TD Ameritrade, предлагают:

• Безкомиссионную торговлю ETF
• Автоматические планы инвестирования
• Простоту накопления

Метод 2: Использование приложений с низкими комиссиями

Robinhood, Webull, M1 Finance — позволяют:

• Меньшие транзакционные издержки
• Удобный интерфейс
• Автоматические инвестиции

Метод 3: Обращение к robo-консультантам

Betterment, Wealthfront помогают:

• Создавать оптимальные портфели
• Автоматически ребалансировать
• Снижать общие издержки через налоговые стратегии

Сравнение: самый дешевый ETF vs другие варианты

Непосредственный холд BTC:

• Плюсы: владение напрямую, без управленческих сборов
• Минусы: сложности с безопасностью, риск кражи, отсутствие регулирования

Торговля BTC:

• Плюсы: потенциал высокой прибыли в краткосрочной перспективе
• Минусы: высокие транзакционные издержки, риск убытков, необходимость постоянного мониторинга

Самый дешевый ETF на Биткойн:

• Плюсы: низкие расходы, регулируемость, доступность, высокая ликвидность
• Минусы: прибыль зависит от комиссии, косвенное владение

Важные советы при выборе самого дешевого ETF на Биткойн

Не ориентируйтесь только на комиссию: Самый низкий сборник не всегда лучший, если он плохо отслеживает индекс или показывает низкую эффективность.

Проверяйте условия бесплатных периодов: Многие новые фонды предлагают бесплатное обслуживание в течение первых 6 месяцев или при достижении определенного уровня активов. Уточняйте сроки.

Оценивайте риски каждого фонда: Разные фонды имеют разные уровни риска в зависимости от структуры и стратегии.

Проверяйте надежность эмитента: Фонды от крупных компаний, таких как BlackRock, Fidelity, ARK, обычно более надежны.

Регулярно пересматривайте выбор: Рынок ETF на BTC развивается, следите за новыми предложениями и лучшими условиями.

Итог

Одобрение спотовых ETF на Биткойн создало отличную возможность для инвесторов получить доступ к BTC с низкими затратами и под регулированием. Самые дешевые фонды с комиссиями от 0,12% до 0,25% — такие как IBIT, FBTC, ARKB — позволяют значительно снизить влияние расходов на долгосрочную прибыль.

При выборе самого выгодного ETF учитывайте не только комиссию, но и эффективность, ликвидность, надежность эмитента и соответствие вашим инвестиционным целям. Обладая знаниями и выбирая оптимальные фонды, вы сможете максимально использовать потенциал роста Bitcoin и минимизировать издержки. В текущих условиях, при цене BTC около $68,000, сейчас — хорошее время рассмотреть наиболее дешевые ETF как часть вашей долгосрочной стратегии.