Три акции AI-инфраструктуры, которые стоит купить в текущем рынке

Рост расходов на дата-центры продолжается без остановки, создавая привлекательные возможности для инвесторов, ищущих экспозицию к буму искусственного интеллекта. Для тех, кто хочет определить перспективные акции для покупки прямо сейчас в этой сфере, выделяются три компании, которые выглядят особенно привлекательными: Nvidia, Broadcom и Micron. Каждая из них обладает уникальными преимуществами в условиях гонки предприятий за создание и масштабирование инфраструктуры ИИ.

Nvidia: сохранение доминирования в технологии GPU

Несмотря на усиление конкуренции, Nvidia остается безусловным лидером в обеспечении вычислительной базы для систем искусственного интеллекта. Графические процессоры компании продолжают быть эталоном для параллельных вычислений, необходимых для обучения и развертывания сложных моделей ИИ. Это лидерство обусловлено не только высокой производительностью чипов — оно основано на мощной экосистеме.

Платформа CUDA компании Nvidia представляет собой серьезную защиту. Большинство базового кода для ИИ написано для CUDA, и эта программная среда сохраняет эксклюзивность для аппаратных решений Nvidia. Кроме того, собственная технология межсоединений NVLink обеспечивает быструю коммуникацию между несколькими GPU, работающими совместно, фактически превращая множество отдельных чипов в единый суперкомпьютер. Для укрепления своих позиций Nvidia также предлагает интегрированные решения для создания ИИ-ферм, что дает организациям упрощенный путь к внедрению сложных систем ИИ.

По мере того как инвестиции в инфраструктуру дата-центров для ИИ, по прогнозам, будут ускоряться, конкурентные преимущества Nvidia делают ее ключевым активом для технологических портфелей. Компания демонстрирует отсутствие признаков самодовольства — постоянные инновации в дизайне чипов и стратегические приобретения обеспечивают ей устойчивый рост.

Broadcom: использование трендов в проектировании пользовательских чипов

Еще одним крупным получателем выгоды от расширения инфраструктуры ИИ является Broadcom. Мощные операторы дата-центров — так называемые гиперскейлеры — все чаще ищут альтернативы для снижения зависимости от одного поставщика GPU и поиска экономичных решений, адаптированных под их конкретные задачи. Этот сдвиг создает значительные возможности для компаний, специализирующихся на специализированных интегральных схемах (ASIC).

Broadcom зарекомендовала себя как лидер в этой области, предлагая комплексные технологические платформы и экспертизу для разработки чипов, оптимизированных под уникальные вычислительные требования клиентов. Работа компании над пользовательскими ИИ-процессорами для крупных технологических компаний демонстрирует эту способность — в частности, разработка тензорных процессоров для одного из крупнейших технологических гигантов и поддержка других ведущих разработчиков ИИ в создании собственных чипов.

Аналитики рынка прогнозируют значительный рост этого сегмента. Согласно исследованиям Citi, доходы Broadcom от пользовательских ИИ-чипов могут увеличиться в пять раз за ближайшие два года, что отражает ускоряющуюся тенденцию к использованию специализированных решений на базе силикона. Это представляет собой важный ростовой потенциал для инвесторов.

Micron: выгода от роста спроса на память

Для работы GPU и пользовательских процессоров на максимальной эффективности необходима память с высокой пропускной способностью, которая обеспечивает быстрый обмен данными, хранение и передачу информации. В настоящее время спрос на память с высокой пропускной способностью значительно превышает предложение, что создает серьезные ограничения по поставкам.

Память с высокой пропускной способностью — это специализированная категория динамической оперативной памяти (DRAM), требующая значительно большего производственного объема по сравнению с обычными чипами памяти. Эта специализация способствовала дефициту DRAM и росту цен. Micron Technology, один из ведущих производителей как памяти с высокой пропускной способностью, так и DRAM, хорошо подготовлена к использованию этих рыночных условий.

Компания демонстрирует сильный рост выручки, значительное расширение валовой маржи и повышение прибыльности. Micron активно инвестирует в новые производственные мощности для удовлетворения прогнозируемого ежегодного роста спроса на память с высокой пропускной способностью на уровне 40%, однако ограничения в производстве, вероятно, сохранятся. Этот дисбаланс между спросом и предложением создает привлекательную возможность для инвесторов.

Ваше инвестиционное решение

Рынок инфраструктуры искусственного интеллекта продолжает предлагать заманчивые инвестиционные возможности для тех, кто готов тщательно исследовать рынок. Эти три акции для покупки прямо сейчас обеспечивают разную экспозицию к аспектам развития ИИ: Nvidia — через превосходство GPU, Broadcom — через проектирование пользовательских силиконовых решений, и Micron — через критически важные компоненты памяти.

Профессиональные аналитические организации продолжают выявлять и оценивать перспективные акции в технологическом секторе. Исторические данные показывают потенциал доходности при раннем выявлении трансформирующих технологических трендов — например, ранние инвесторы в компании, которые позже стали доминирующими силами в своих областях, достигали исключительных долгосрочных результатов. Хотя прошлые показатели не гарантируют будущие, структурные драйверы роста, поддерживающие эти три компании, делают их достойными внимания для технологических инвестиционных портфелей.