Расширенные замки: слияние на сумму 1,2 миллиарда долларов с SPAC, планирует дебют на Nasdaq в 2026 году

Enhanced Ltd., компания, занимающаяся спортивными и производственными товарами, заключила крупное соглашение о слиянии с A Paradise Acquisition Corp. (APAD), что открывает путь к выходу на публичный рынок. Сделка оценивает компанию в 1,2 миллиарда долларов, при этом ожидается, что после закрытия слияния валовая сумма наличных средств достигнет до $200 миллионов, при условии минимальных выкупов акционеров SPAC.

Детали финансирования и структуры

Улучшенная компания планирует направить капитал на развитие спортсменов, обновление производства мероприятий и стратегическое расширение. Структура сделки предусматривает объединение Enhanced с дочерней компанией A Paradise, которая затем сольется с материнским SPAC. Полученное юридическое лицо, Enhanced Group Inc., будет торговаться на Nasdaq под тикером ‘ENHA’, а завершение сделки ожидается в первой половине 2026 года.

Текущие акционеры Enhanced сохранят примерно 81% доли в объединенной компании после слияния. До этого объявления компания завершила раунд частного размещения на $40 миллион через инструменты SAFE (Simple Agreement for Future Equity). Эти конвертируемые соглашения предусматривают предоставление варрантов — инвесторы получают один варран за каждые две акции, которые можно реализовать в течение двух лет при оценке в 1,2 миллиарда долларов, если слияние пройдет по плану.

Контингентная структура и спортивное событие

Структура SAFE включает защитный механизм: в случае неудачи слияния участники SAFE автоматически конвертируются в акционеры Enhanced, что обеспечивает финансирование для первого мероприятия Enhanced Games 2026 года. Это спортивное шоу запланировано на 24 мая 2026 года в Лас-Вегасе и является важным этапом для развлекательных и спортивных инициатив компании.

Примечание: данный анализ отражает рыночные наблюдения и не является инвестиционной рекомендацией. Все прогнозируемые заявления подвержены рискам и рыночным условиям.