Две недооценённые технологические акции, предлагающие лучшие возможности для инвестиций в размере 1 000 долларов в 2025 году

Почему Pinterest заслуживает вашего внимания в первую очередь

Pinterest (NYSE: PINS) выделяется как одна из самых недооценённых возможностей в технологическом секторе прямо сейчас. Торгуясь по мультипликатору 12.5x по прогнозам на 2026 год, оценка кажется удивительно заниженной для компании, которая работает на полную мощность.

Цифры рассказывают убедительную историю. В последнем квартале Pinterest продемонстрировал рост выручки на 17% по сравнению с прошлым годом, скорректированная прибыль на акцию выросла на 19%, а скорректированный EBITDA увеличился на 24%. Это не показатели платформы в затруднительном положении — это признаки настоящего операционного импульса.

Что делает эту динамику ещё более впечатляющей, так это крепкий баланс компании: 2.7 миллиарда долларов наличных и ценных бумаг без долгов. Компания движется к более чем $1 миллиардов долларов свободного денежного потока в этом году, что обеспечивает значительную финансовую гибкость для будущих инвестиций или возврата акционерам.

Истинным двигателем роста является международное расширение. Выручка в Европе выросла на 41% в прошлом квартале, а выручка из остальных стран мира — на 66%. Компания одновременно увеличивает число пользователей и улучшает средний доход на пользователя в этих регионах с впечатляющими темпами.

Помимо географического расширения, Pinterest кардинально переориентировался с простой платформы для создания досок идей в экосистему для покупок и поиска товаров. Компания разработала собственную мультимодальную крупную языковую модель для визуального поиска и усовершенствовала алгоритмы рекомендаций. Новый голосовой AI-помощник по покупкам теперь помогает пользователям находить товары, а Performance+ — её инструмент AI для рекламы — помогает брендам точнее настраивать таргетинг и ставки.

Даже при консервативных прогнозах из-за тарифных опасений и воздействия на розничную торговлю в США, Pinterest продолжает значимо расширяться. При текущих оценках акция действительно представляет собой одну из лучших возможностей для выгодной покупки.

Taiwan Semiconductor Manufacturing: Игра на инфраструктуру AI

TSMC (NYSE: TSM) — ещё один привлекательный кандидат на покупку по выгодной цене, торгуясь по менее чем 22.5x по прогнозам на 2026 год, несмотря на исключительные недавние показатели компании.

Только в прошлом квартале крупнейший в мире контрактный производитель полупроводников показал рост выручки на 40%. Такой темп расширения говорит о растущем спросе на передовые чипы, используемые в дата-центрах и потребительских устройствах.

Конкурентные преимущества TSMC кажутся практически неприступными. Компания доминирует в области foundry благодаря превосходным технологическим возможностям и масштабам производства. Производство чипов требует постоянного уменьшения размеров транзисторов — что позволяет разместить больше транзисторов на единицу кремния, повышая мощность и эффективность. В то время как конкуренты борются за достижение приемлемых урожаев при массовом производстве, TSMC стала незаменимой в цепочке поставок полупроводников.

Теперь TSMC тесно сотрудничает с ведущими дизайнерами чипов для расширения мощностей и удовлетворения их ожидаемых потребностей. Эта видимость позволяет компании прогнозировать, что спрос на AI-чипы будет расти со средним годовым темпом около 40% в течение ближайших лет.

Ценовая динамика значительно благоприятствует TSMC. Компания планирует повышение цен на передовые узлы от 3% до 10% в 2026 году, а её передовая технология 2 нм может запрашивать цены более чем на 50% выше, чем 3 нм. Эти корректировки цен должны существенно повысить валовую маржу, учитывая устойчивые инвестиции в дата-центры AI, которые не показывают признаков замедления.

Инвестиционный кейс

Всего с $1,000 для инвестирования обе акции представляют собой привлекательные возможности. Непревзойдённая позиция TSMC в области инфраструктуры AI и её ценовая мощь делают её долгосрочной инвестицией, которая стоит держать. В то же время международный импульс Pinterest, трансформация платформы и крепкое финансовое положение указывают на значительный потенциал роста, который ещё недооценён рынками.

Каждая из компаний демонстрирует признаки лучших предложений по выгодной цене в своих сегментах: стабильные траектории роста, расширяющиеся показатели прибыли и оценки, которые ещё не полностью отражают их внутреннее качество и потенциал.