Три года подряд: почему премии Medicare опережают рост индекса COLA по социальному обеспечению — и что ожидает нас дальше

Давление сложного процента на покупательскую способность пенсионеров

Для миллионов пожилых людей, полагающихся на социальное обеспечение, ежегодная корректировка COLA стала скорее иллюзией, чем спасением. Хотя их выплаты официально увеличиваются каждый год в соответствии с инфляцией, скрытая стоимость систематически съедает эти приросты до того, как деньги попадают на их банковские счета.

Виновник? Премии по Medicare Части B. И математика становится все более невыгодной.

За последние три года пожилые люди столкнулись с суровой реальностью: стоимость покрытия Medicare Части B выросла значительно быстрее, чем увеличения COLA по социальному обеспечению. Разрыв очевиден:

• 2024: премии по Части B выросли на 5,9%, в то время как COLA увеличилась всего на 3,2%
• 2025: премии по Части B снова выросли на 5,9%, а COLA — всего на 2,5%
• 2026: премии по Части B выросли на 9,7%, а COLA — всего на 2,8%

Если сложить, за три года премии по Части B увеличились на 23%, в то время как COLA по социальному обеспечению выросли всего на 8,7%. Разрыв не сокращается — он увеличивается.

Почему расходы на Medicare продолжают расти быстрее общего уровня инфляции

Механизм этого давления не является преднамеренной дискриминацией пожилых. Скорее, он отражает структуральную реальность: расходы на медицинское обслуживание растут быстрее, чем общий уровень инфляции в экономике.

Medicare Части B, которая покрывает услуги врачей, амбулаторные процедуры и профилактическую помощь, финансируется по определенной формуле. Получатели должны покрывать 25% предполагаемых затрат программы через ежемесячные премии. Когда слияние больниц увеличивает ценовую власть, новые специализированные процедуры становятся дороже, а пожилое население требует более долгосрочного ухода, расходы на каждого участника растут — и вместе с ними растут и премии.

Поскольку рост медицинских затрат значительно опережает ежегодные показатели инфляции, используемые для расчета COLA по социальному обеспечению, пожилые сталкиваются с предсказуемым давлением: их выплаты растут умеренно, а расходы на здравоохранение, вычитаемые из этих выплат, увеличиваются значительно.

Взгляд в будущее: десятилетие снижающейся покупательной способности

Тенденция указывает на то, что эта проблема будет усугубляться, а не решаться. Доверенные лица Medicare прогнозируют, что стандартная премия по Части B достигнет $347,50 к 2034 году — почти вдвое больше нынешнего уровня. Это означает средний ежегодный рост примерно на 7%, что почти наверняка превысит типичный уровень инфляции и соответствующие корректировки COLA.

По текущим прогнозам, пожилые люди могут ожидать, что эта неблагоприятная динамика сохранится и в 2030-х годах. Медицинские инновации, все более стареющее население и консолидация рынка больниц будут способствовать дальнейшему росту премий.

Ограниченные меры защиты: положение о «Hold Harmless»

Существует один механизм защиты для уязвимых групп: положение о «Hold Harmless» предотвращает увеличение премий Medicare, которое могло бы снизить общий ежемесячный платеж получателя с одного года на другой. Однако эта защита распространяется только на тех, кто получает менее $639 в месяц по общему объему выплат — порог, охватывающий только пенсионеров с низким доходом, и только для тех, кто уже получает социальное обеспечение при наступлении права на Medicare.

Для большинства пенсионеров такой защиты нет. Их покупательная способность постепенно снижается по мере роста премий и отставания COLA.

Подготовка к новой реальности

Грустная правда в том, что социальное обеспечение, хотя и является основой дохода большинства пенсионеров (, с 62% пенсионеров указывающих его как основной источник дохода), сталкивается с возрастающим давлением из-за роста расходов на здравоохранение, которые напрямую уменьшают ценность выплат. Жесткая математика, связывающая рост COLA и премий по Medicare, не показывает признаков обратного движения.

Пенсионеры и будущие пенсионеры не должны полагаться на то, что номинальный рост выплат сохранит их уровень жизни. Вместо этого все более необходимо планировать с учетом предсказуемой инфляции медицинских расходов и структурировать пенсионные финансы так, чтобы учитывать снижающуюся реальную покупательную способность социальных выплат в ближайшие десятилетия.